FOKUS 6-Boeing verkauft Jeppesen-Einheit für 10,6 Milliarden Dollar an Thoma Bravo

- von Milana Vinn

NEW YORK, 22. Apr (Reuters) - Boeing BA.N gab am Dienstag bekannt, dass es Teile seines Geschäftsbereichs Digital Aviation Solutions, einschließlich der Navigationseinheit Jeppesen, für 10,55 Milliarden USD an das Private-Equity-Unternehmen Thoma Bravo verkaufen wird.

Der US-Flugzeughersteller wird die digitalen Kernkompetenzen des Geschäftsbereichs behalten, die flugzeug- und flottenspezifische Daten nutzen, um kommerziellen und militärischen Kunden Flottenwartungs-, Diagnose- und Reparaturdienste anzubieten.

Der Verkauf ist Teil des Plans von CEO Kelly Ortberg, die Schulden von Boeing durch die Veräußerung von nicht zum Kerngeschäft gehörenden Vermögenswerten zu reduzieren. Die Aktien des Unternehmens schlossen mit einem Plus von etwa 2 Prozent.

Jeppesen hatte das Interesse von Private-Equity-Firmen und mindestens einem Luftfahrtzulieferer auf sich gezogen, wobei die endgültigen Angebote einen Bewertung von mehr als 10 Milliarden USD ergaben.

Der Verkaufspreis bewertete Jeppesen nach Angaben einer mit der Angelegenheit vertrauten Person mit dem etwa 16-fachen des Gewinns vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen aus dem Jahr 2025.

Das Geschäft wird mit Hilfe eines Darlehenspakets in Höhe von 4 Milliarden USD von direkten Kreditgebern finanziert, fügte die Insider hinzu.

Thoma Bravo erhielt den Zuschlag bei der Jeppesen-Auktion und setzte sich damit gegen konkurrierende Übernahmefirmen wie TPG, Advent und Veritas durch, so fünf Insider, die um Anonymität baten, da die Angelegenheit vertraulich ist.

Das Geschäft gilt als eine der größten Ausgliederungstransaktionen der jüngsten Vergangenheit. Ball Corp BALL.N verkaufte im Jahr 2023 seine Luft- und Raumfahrtsparte (link) an das britische Unternehmen BAE Systems für rund 5,6 Milliarden Dollar.

Im Februar gab British Airways bekannt, dass es den Boeing-Wartungsbetrieb am Flughafen Gatwick bei London kauft. Boeing versucht außerdem, sein Drohnengeschäft Insitu zu veräußern.

Boeing, das Jeppesen im Jahr 2000 für 1,5 Milliarden Dollar erworben hatte, hatte einen Preis von mehr als 6 Milliarden Dollar angestrebt, als es die Auktion im vergangenen Jahr startete, aber das starke Interesse potenzieller Käufer trieb die Bewertung nach oben.

Jeppesen mit Sitz in Englewood, Colorado, gilt als begehrter Vermögenswert, der Luft- und Raumfahrtunternehmen und Private-Equity-Firmen Auftrieb geben könnte, die in der Regel gerne Unternehmen kaufen, um einen stetigen Cashflow zu erzielen. Analysten zufolge dürfte Jeppesen in naher Zukunft von den technologischen Fortschritten im Luftverkehr und dem künftigen Wachstum der Flugzeugproduktion profitieren.

Etwa 3.900 Mitarbeiter sind in Boeings Digital Aviation Solutions beschäftigt. Die Transaktion wird voraussichtlich bis Ende 2025 abgeschlossen sein.

Boeing wird am Mittwoch seine Ergebnisse für das erste Quartal vorlegen.