AI Agent失控成催化剂，安全软件股或迎来结构性机会
随着AI Agent（代理）在Meta、亚马逊等科技巨头引发安全漏洞与产品中断事件，ServiceNow等企业及一批初创公司正加速开发“守护代理”（guardian AI agents）——专门用于监控并制止其他AI代理异常行为的新型安全软件。这一新兴赛道正成为此前普遍承压的软件板块中少有的增长亮点。
AI失控催生刚需，安全软件逆势突围
近期，以ServiceNow、Salesforce为代表的软件巨头股价普遍承压，市场对AI颠覆传统软件商业模式的担忧持续发酵。
然而，守护代理的兴起为安全软件细分领域带来结构性机会。Wayfound创始人、前亚马逊云服务及Salesforce高管Tatyana Mamut指出：“人类无法实时监督AI代理的工作，因为人脑的反应速度根本跟不上。”这一痛点正转化为企业级安全软件的刚性需求。
ServiceNow已将守护代理纳入其AI控制中心（AI Control Tower），采用订阅加使用量收费模式，成为其软件组合中增长最快的产品线之一。
Salesforce据称也在考虑开发同类产品，并已将Wayfound列为“监控合作伙伴”。联合利华前AI策略主管Sam Dover表示，销售AI代理的公司未必有动力开发专门“找茬”的守护代理，因此独立安全软件供应商更受青睐。联合利华长期采用Holistic AI的监控软件，后者已推出守护代理预览版，计划今年正式发布。
初创公司获资本追捧，商业模式快速成型
总部位于旧金山的Wayfound现有约12家付费客户，主要来自金融与科技行业，对冲基金利用其守护代理监控研究报告生成过程。该公司月费750美元，覆盖软件监控范围内代理完成的1万项任务。Wayfound目前有4名全职员工，2024年底完成约320万美元融资。
以色列初创Avon AI向客户收取授权费，并按每监控10万次AI代理对话追加费用，已与多家企业客户签订多年合约。位于加州的CredoAI同样低调推出守护代理私密预览版，面向有限客户。
安全软件价值重估，成软件板块结构性亮点
分析师指出，与遭受AI冲击的通用软件股不同，守护代理等安全软件正受益于AI应用爆发带来的新需求。随着企业加速部署AI代理，监控与治理需求同步攀升，安全软件有望成为AI产业链中确定性较高的受益环节。此前因AI颠覆担忧而遭抛售的软件板块，正迎来结构性分化——安全软件股或率先获得估值修复。
