ทองคำเคลื่อนไหวในกรอบแคบต่ำกว่า 4,800 ดอลลาร์ ขณะที่ความเสี่ยงช่องแคบฮอร์มุซและการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐต้านทานความหวังทางการทูตกับอิหร่าน

• ทองคำยังคงอยู่ในภาวะป้องกัน แม้จะขาดแรงขายต่อเนื่องท่ามกลางสัญญาณที่ผสมกัน
• ดอลลาร์สหรัฐได้รับแรงหนุนจากความเสี่ยงที่ช่องแคบฮอร์มุซและทำหน้าที่เป็นแรงต้านสำหรับโลหะมีค่า
• ความหวังทางการทูตกับอิหร่านและการลดลงของการเก็งกำไรการขึ้นดอกเบี้ยของเฟดจำกัดการฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐ สนับสนุนราคาทองคำ

ทองคำ (XAU/USD) พลิกกลับจากการขาดทุนเล็กน้อยในช่วงเซสชันเอเชียไปยังช่วง $4,768-$4,767 หรือระดับต่ำสุดในรอบสามวัน แม้จะขาดแรงขายต่อเนื่องและยังคงต่ำกว่าระดับ $4,800 ท่ามกลางสัญญาณที่ผสมกัน แม้จะมีความพยายามทางการทูตที่เข้มข้นขึ้นเพื่อยุติความขัดแย้งในตะวันออกกลาง แต่สัญญาณความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านยังคงมีอยู่เนื่องจากการปิดล้อมทางทะเลของสหรัฐฯ ต่อท่าเรืออิหร่านอย่างต่อเนื่อง ซึ่งส่งผลให้สถานะของดอลลาร์สหรัฐ (USD) ในฐานะสกุลเงินสำรองยังคงแข็งแกร่งและทำหน้าที่เป็นแรงต้านสำหรับสินค้าโภคภัณฑ์นี้

ในขณะเดียวกัน การหยุดยิงเป็นเวลา 10 วันระหว่างอิสราเอลและเลบานอนได้จุดประกายความหวังเกี่ยวกับข้อตกลงสันติภาพระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่าน ในความเป็นจริง ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ แสดงท่าทีมองโลกในแง่ดีและบอกกับผู้สื่อข่าวเมื่อวันพฤหัสบดีว่าอิหร่านใกล้จะบรรลุข้อตกลงแล้ว ตามรายงานของ Wall Street Journal วอชิงตันและเตหะรานได้ตกลงในหลักการที่จะจัดการเจรจาใหม่ แม้ว่าทั้งสองฝ่ายยังไม่ได้กำหนดเวลาและสถานที่สำหรับการประชุม อย่างไรก็ตาม เหตุการณ์เหล่านี้ยังคงสนับสนุนบรรยากาศความเสี่ยงในเชิงบวก ซึ่งควบคู่ไปกับโอกาสที่ลดลงสำหรับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จำกัดการฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐจากระดับต่ำสุดตั้งแต่ปลายเดือนกุมภาพันธ์และจำกัดการลดลงของราคาทองคำ

ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐฯ ที่เผยแพร่เมื่อต้นสัปดาห์นี้ช่วยบรรเทาความกังวลเกี่ยวกับผลกระทบเงินเฟ้อจากการเพิ่มขึ้นของราคาพลังงานที่เกิดจากสงคราม นอกจากนี้ การเก็งกำไรเกี่ยวกับการลดความตึงเครียดในตะวันออกกลางยังช่วยกดดันราคาน้ำมันดิบและลดความคาดหวังเชิงเข้มงวดของเฟด เทรดเดอร์กำลังประเมินโอกาสประมาณ 30% ที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยภายในสิ้นปีนี้ ซึ่งทำให้เทรดเดอร์ระมัดระวังในการวางตำแหน่งสำหรับการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐเพิ่มเติม และช่วยสนับสนุนโลหะสีเหลืองที่ไม่ให้ผลตอบแทน ดังนั้นจึงควรรอแรงขายต่อเนื่องก่อนที่จะวางตำแหน่งสำหรับการขยายตัวของการย่อตัวในสัปดาห์นี้จากระดับสูงสุดเกือบหนึ่งเดือน

ในอนาคต ไม่มีข้อมูลเศรษฐกิจสำคัญจากสหรัฐฯ ที่จะประกาศในวันศุกร์ ทำให้ดอลลาร์สหรัฐขึ้นอยู่กับถ้อยแถลงจากสมาชิก FOMC ที่มีอิทธิพล อย่างไรก็ตาม ความสนใจจะยังคงจับจ้องไปที่รอบใหม่ของการเจรจาสันติภาพระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่าน ซึ่งอาจเกิดขึ้นในสุดสัปดาห์นี้ ข่าวสารที่จะเข้ามาอาจยังคงสร้างความผันผวนในตลาดการเงินและเปิดโอกาสที่มีนัยสำคัญรอบทองคำ อย่างไรก็ตาม คู่ XAU/USD ยังคงมีแนวโน้มที่จะทำกำไรเล็กน้อยเป็นสัปดาห์ที่สามติดต่อกัน

กราฟ XAU/USD 4 ชั่วโมง

ทองคำยังคงต่อสู้กับแนวต้านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 200 ช่วงเวลาในกราฟ 4 ชั่วโมง

จากมุมมองทางเทคนิค ความพยายามล้มเหลวในช่วงกลางคืนที่จะทะลุเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 200 ช่วงเวลาบนกราฟ 4 ชั่วโมง เตือนให้เทรดเดอร์ขาขึ้นระมัดระวัง อย่างไรก็ตาม การปรับตัวลดลงตามมาหยุดชะงักก่อนระดับฟิโบนัชชีรีเทรซเมนต์ 50% ของการลดลงในเดือนมีนาคม ทำให้ควรรอแรงขายต่อเนื่องต่ำกว่าระดับแนวรับ $4,765 ก่อนที่จะวางตำแหน่งสำหรับการขาดทุนเพิ่มเติม

ในขณะเดียวกัน ตัวชี้วัดโมเมนตัมแสดงสัญญาณผสม โดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) อยู่ใกล้ระดับเป็นกลางที่ 50 และ Moving Average Convergence Divergence (MACD) เลื่อนต่ำลงไปใต้เส้นศูนย์พร้อมค่าบวกเชิงลบ ซึ่งบ่งชี้ว่าผู้ขายยังคงได้เปรียบทางยุทธวิธี เว้นแต่ราคาจะสามารถกลับมายืนเหนือแนวต้าน SMA 200 ช่วงเวลาที่สำคัญที่ประมาณ $4,814 ซึ่งตามด้วยแนวต้านฟิโบนัชชีที่แข็งแกร่งกว่าในระดับรีเทรซเมนต์ 61.8% ใกล้ $4,912 การทะลุผ่านแนวต้านเหล่านี้อย่างต่อเนื่องจะช่วยบรรเทาบรรยากาศเชิงลบในปัจจุบันและเปิดทางสู่ระดับ $5,130 และ $5,409

ในทางกลับกัน แนวรับเริ่มต้นสอดคล้องกับระดับรีเทรซเมนต์ 50.0% ที่ $4,759 และการทะลุผ่านระดับนี้จะเปิดเผยแนวรับฟิโบนัชชีถัดไปที่ $4,606 และ $4,416 ซึ่งคาดว่าผู้ซื้อจะเข้ามาแสดงความสนใจมากขึ้นในการปกป้องโครงสร้างแนวโน้มขาขึ้นในภาพรวม

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้เขียนขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI เป็นผู้ช่วย)