นักลงทุนขาขึ้นราคาทองคำดูเหมือนลังเลท่ามกลางความแข็งแกร่งของดอลลาร์สหรัฐที่ค่อนข้างปานกลาง; แนวโน้มขาลงดูเหมือนจะ

• ราคาทองคำยังคงอยู่ต่ำกว่าระดับสูงสุดในรอบหนึ่งสัปดาห์ท่ามกลางสัญญาณพื้นฐานที่หลากหลาย.
• ความแข็งแกร่งของ USD ที่เล็กน้อยและบรรยากาศการลงทุนที่ดีช่วยจำกัดสินค้าโภคภัณฑ์ที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย.
• การเก็งการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดในเดือนกันยายนที่เพิ่มขึ้นควรเป็นแรงหนุนให้กับคู่ XAU/USD.

ราคาทองคำ (XAU/USD) พยายามที่จะใช้ประโยชน์จากการปรับตัวขึ้นเล็กน้อยในช่วงเซสชั่นเอเชียและขณะนี้ซื้อขายอยู่ต่ำกว่าระดับสูงสุดในรอบเกือบสองสัปดาห์ที่แตะเมื่อวันก่อน ข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ (NFP) ที่ต่ำกว่าคาดในวันศุกร์ชี้ให้เห็นถึงตลาดแรงงานที่เย็นลงและกระตุ้นการเก็งว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะกลับมาปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ซึ่งทำให้ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ยังคงต่ำและกลายเป็นปัจจัยสำคัญที่สนับสนุนโลหะสีเหลืองที่ไม่มีผลตอบแทน.

ในขณะเดียวกัน ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ ได้ลงนามในคำสั่งบริหารเมื่อสัปดาห์ที่แล้วเพื่อกำหนดภาษีศุลกากรต่อคู่ค้าหลายรายซึ่งจะมีผลบังคับใช้ในวันที่ 7 สิงหาคม นอกจากนี้ ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับชะตากรรมของความสัมพันธ์การค้าของจีนกับสหรัฐฯ ยังเป็นประโยชน์ต่อราคาทองคำที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย อย่างไรก็ตาม การเกิดขึ้นของการซื้อดอลลาร์สหรัฐ (USD) บางส่วนทำหน้าที่เป็นแรงกดดันต่อโลหะมีค่า นอกจากนี้ อารมณ์ตลาดที่ดีขึ้นยังช่วยจำกัดสินค้าโภคภัณฑ์และทำให้ตลาดกระทิงต้องระมัดระวัง.

ข่าวสารประจำวัน: ตลาดทองคำมีความได้เปรียบเมื่อการเก็งการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดในเดือนกันยายนอาจจำกัด USD

• เทรดเดอร์ได้เพิ่มการเก็งกำไรเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ หลังจากการเปิดเผยข้อมูลการจ้างงานล่าสุดของสหรัฐฯ ซึ่งชี้ให้เห็นถึงการเสื่อมสภาพอย่างรุนแรงในสภาพตลาดแรงงาน ตามข้อมูลจากเครื่องมือ FedWatch ของ CME Group เทรดเดอร์ตอนนี้มองเห็นโอกาสมากกว่า 90% ที่เฟดจะลดต้นทุนการกู้ยืมในเดือนกันยายน.
• สำนักงานสำรวจสำมะโนประชากรของกระทรวงพาณิชย์สหรัฐฯ รายงานเมื่อวันจันทร์ว่าคำสั่งซื้อโรงงานลดลง 4.8% ในเดือนมิถุนายน หลังจากการปรับขึ้นครั้งก่อนที่ 8.3% ในเดือนก่อนหน้านี้ ซึ่งเพิ่มความกังวลเกี่ยวกับสภาพเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ท่ามกลางนโยบายการค้าของประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ที่ไม่แน่นอนและสนับสนุนราคาทองคำ.
• ทรัมป์ได้ลงนามในคำสั่งบริหารเมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมาซึ่งเพิ่มภาษีศุลกากรต่อประเทศต่างๆ หลายสิบประเทศ ตั้งแต่ 10% ถึง 41% ซึ่งจะมีผลบังคับใช้ในวันที่ 7 สิงหาคม โดยรัฐบาลทรัมป์กล่าวว่าภาษีทั่วไปจะยังคงอยู่ที่ 10% สำหรับประเทศที่สหรัฐฯ มีการเกินดุลการค้า ขณะที่ประเทศที่สหรัฐฯ มีการขาดดุลการค้าจะเผชิญกับพื้นฐานที่ 15%.
• จีนและสหรัฐฯ – สองยักษ์ใหญ่ทางเศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุดในโลก – ยังไม่ได้ตกลงกันเกี่ยวกับข้อตกลงการค้า รัฐมนตรีคลังสหรัฐฯ สกอตต์ เบสเซนต์ กล่าวว่าการขยายระยะเวลาการหยุดภาษี 90 วัน ซึ่งกำหนดจะหมดอายุในปลายเดือนนี้ จะขึ้นอยู่กับทรัมป์ ซึ่งทำให้ผู้ลงทุนรู้สึกตึงเครียดและอาจเป็นประโยชน์ต่อสินค้าโภคภัณฑ์ที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย.
• ดอลลาร์สหรัฐดึงดูดผู้ซื้อบางส่วนและในขณะนี้ดูเหมือนว่าจะหยุดการลดลงหลังจากรายงาน NFP จากระดับสูงสุดในรอบกว่าเดือน ซึ่งทำให้ตลาดกระทิง XAU/USD ไม่สามารถวางเดิมพันใหม่ได้และจำกัดการปรับตัวขึ้น เทรดเดอร์ตอนนี้ตั้งตารอข้อมูล PMI ภาคบริการ ISM ของสหรัฐฯ เพื่อเป็นแรงกระตุ้นในช่วงเซสชั่นการลงทุนในอเมริกาเหนือ.

ราคาทองคำมีแนวโน้มที่จะดึงดูดผู้ซื้อที่รอจังหวะและพบแนวรับที่ดีใกล้เส้น SMA 200 บนกราฟ H4 ที่ประมาณ $3,350

จากมุมมองทางเทคนิค การทะลุผ่านแนวต้านแนวนอนที่ $3,335 เมื่อวันศุกร์และความแข็งแกร่งที่ตามมาผ่านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วันบนกราฟ 4 ชั่วโมงสนับสนุนตลาดกระทิง XAU/USD นอกจากนี้ อินดิเคเตอร์ในกราฟรายวันและ 4 ชั่วโมงยังแสดงให้เห็นถึงแรงซื้อที่เพิ่มขึ้นและสนับสนุนกรณีการขยายแนวโน้มขาขึ้นที่มีอายุมาหลายวัน ดังนั้น การลดลงเพิ่มเติมต่ำกว่าแนวรับที่ $3,366-3,365 อาจถูกมองว่าเป็นโอกาสในการซื้อและยังคงจำกัดอยู่ใกล้บริเวณ $3,350-3,349 ซึ่งเป็นเส้น SMA 200 วันบนกราฟ 4 ชั่วโมงและควรทำหน้าที่เป็นจุดสำคัญ หากถูกทำลายอาจทำให้ราคาทองคำมีความเสี่ยงที่จะเร่งการลดลงไปยังแนวรับระดับกลางที่ $3,325-3,322 ระหว่างทางไปยังระดับ $3,300.

ในทางกลับกัน จุดสูงสุดในคืนที่ผ่านมา ที่บริเวณ $3,385 ดูเหมือนจะทำหน้าที่เป็นอุปสรรคทันทีที่อยู่ข้างหน้าหมายเลขกลม $3,400 การซื้อที่ตามมาควรช่วยให้ราคาทองคำปรับตัวขึ้นไปยังอุปสรรคที่เกี่ยวข้องถัดไปที่บริเวณ $3,434-3,435 แรงโมเมนตัมเชิงบวกอาจขยายต่อไปและในที่สุดยก XAU/USD ไปยังจุดสูงสุดตลอดกาลที่ประมาณ $3,500 ซึ่งเป็นระดับทางจิตวิทยาที่แตะในเดือนเมษายน.