인텔, 수요 1,000억 달러 돌파에 주식 매각 규모 200억 달러로 확대

TradingKey - 인텔 ( INTC)이 이번 주식 공모 규모를 추가로 확대하는 방안을 검토 중이다.

Bloomberg 보도에 따르면, 이 회사는 현재 보통주 공모 규모를 월요일에 발표한 초기 목표치인 150억 달러에서 약 3분의 1 늘어난 약 200억 달러로 확대할 계획이다. 관련 논의가 아직 최종 마무리되지 않았기 때문에 실제 공모 규모와 공모가는 여전히 변동될 수 있다.

사안에 정통한 관계자들에 따르면, 인텔의 공모가는 주당 95달러 이상으로 책정될 수 있다. 이 가격은 지난주 금요일 종가 대비 약 6.5% 할인된 수준이다. 현재 이번 거래에 대한 시장 수요는 매우 견조하며, 청약 주문은 이미 1,000억 달러를 넘어섰다. 인수단이 최종적으로 초과배정옵션을 행사할 경우 총 조달 금액은 더욱 늘어날 수 있다.

인텔 대변인은 이에 대한 답변을 거부했다. 이번 공모는 JP모간( JPM ), 골드만삭스( GS ), 모간스탠리( MS) 및 시티그룹( C)이 인수단으로 참여하고 있다. 청약 수요가 당초 예상보다 훨씬 크게 몰림에 따라, 이 회사는 자금 조달 규모를 확대하는 방안을 검토하고 있다.

발표 이후 월요일 정규 거래에서 인텔 주가는 약 4.1% 하락했으며, 시간 외 거래에서도 소폭 하락했다. 올해 들어 현재까지 인텔 주가는 약 164% 상승했으며, 지난 12개월 동안 누적 상승률은 400%에 육박한다. 이 같은 급격한 주가 상승은 회사에 유리한 자금 조달 기회를 제공했지만, 주식 공모로 인해 일부 지분 희석 압력이 발생할 수 있음을 의미하기도 한다.

출처: 구글 파이낸스

인텔은 최근 몇 년 동안 재무제표를 개선하기 위해 노력해 왔으며, 외부 자금을 통해 비즈니스 전환 자금을 조달해 왔다. 립부 탄(Lip-Bu Tan) 최고경영자(CEO)가 취임한 이후 회사의 재무 건전성 개선은 그의 핵심 과제 중 하나가 되었으며, 회사는 미국 정부와 엔비디아 같은 외부 투자자들의 참여를 잇달아 모색해 왔다. AI 관련 수요가 증가함에 따라, 인텔은 현재의 높은 시장 평가 가치를 활용해 향후 수년간의 설비 투자를 위한 자금을 조달하기를 희망하고 있다.

자금 조달 환경 관점에서 볼 때, 인텔이 부채를 추가로 늘리기보다 주식을 발행하기로 결정한 것은 재무제표 상황과도 관련이 있다. 이 회사는 현재 높은 부채를 안고 있으며, 일부 자산은 이미 매각이나 외부 투자를 통해 현금화되었다. 따라서 대규모 자금을 조달하기 위해 부채나 자산 매각에 계속 의존할 수 있는 여지는 비교적 제한적이다. 이러한 상황에서 주식 공모를 통해 장기 자금을 조달하는 것이 회사로서는 보다 직접적인 선택지가 되었다.

올해 미국 시장에서의 대규모 주식 자금 조달 거래는 주로 AI 관련 기업에 집중되었다. 앞서 알파벳은 최대 850억 달러 규모의 주식 자금 조달 계획을 발표한 바 있으며, 오라클( ORCL) 역시 약 200억 달러 규모의 주식 공모 계획을 발표했다. 인텔의 이번 주식 공모 규모 확대는 AI 인프라에 대한 투자가 기업들로 하여금 대규모 장기 자금을 조달하도록 계속해서 유도하고 있음을 보여준다.