TradingKey

미 동부 시간 7월 27일, 애플(AAPL) 주가는 장중 339.57달러를 기록하며 사상 최고치를 경신했다. 애플의 총 시가총액은 4.96조 달러에 달해, 엔비디아(NVDA)의 시가총액 4.8조 달러를 다시 한번 추월했다. 애플은 7월 30일 장 마감 후 최신 분기 실적을 발표할 예정이다. 언론 보도에 따르면 옵션 시장의 기관 자금은 내가격(ITM) 콜옵션을 공격적으로 매수하고 있으며, 투기 자금은 이번 금요일까지 주가가 역대 최고치를 돌파할 것이라는 점에 베팅하고 있다. 한편, 옵션 가격에 내재된 실적 발표 이후 변동 폭은 4%에 육박하며, 이는 지난 1년간의 평균 역사적 변동성 수준인 약 1%를 크게 상회하는 수치다.

• 인텔은 18A 공정 노드 생산 지연으로 인해 하방 압력을 받고 있다. • 높은 자본 지출과 감가상각비가 매출총이익률에 부정적인 영향을 미치고 있다. • 기술적 지표는 매도 신호를 나타내고 있으며, 해당 주식은 현재 과매도 상태로 평가된다.

• 아리스타 네트웍스 주가는 다가오는 분기 실적 발표를 앞두고 투자자들의 경계감 속에 하락했다. • 통합 AI 인프라 제공업체들로부터의 경쟁 압박으로 인해 새로운 전략적 시장 리스크가 대두되었다. • 거시경제 요인과 포트폴리오 리밸런싱이 고성장 기술주의 변동성을 유발하고 있다.

• 델 주가는 섹터 로테이션과 인공지능(AI) 투자 심리 냉각으로 인해 하락하고 있다. • 부품 비용 상승과 치열한 경쟁이 인프라 솔루션 그룹의 영업이익률을 압박하고 있다. • 기업들이 신중한 자본 지출 전략을 채택함에 따라 기업용 PC 수요가 둔화되고 있다.

• KLA 코퍼레이션은 보수적인 향후 가이던스 전망과 반도체 지출 둔화로 인해 하방 압력에 직면해 있다. • 지정학적 수출 규제와 파운드리 조달 변화가 동사의 해외 성장에 부정적인 영향을 미치고 있다. • 기술적 지표는 해당 주식이 더 광범위한 거시경제적 변동성에 직면한 가운데 현재 과매도 상태임을 보여준다.

• GE 버노바는 풍력 부문의 공급망 및 통합 비용으로 인해 매도 압력을 받고 있다. • 프로젝트 지연과 자재 비용 상승이 회계연도 잉여현금흐름 목표를 위협하고 있다. • 고금리와 조달 변동성이 회사의 인프라 매출 전망에 부담을 주고 있다.

동부시간 기준 7월 27일, 샌디스크(SNDK)는 장중 14% 이상 하락하며 5월 초 이후 최저치인 1,226.9달러를 기록했다. 중국 메모리 칩 기업 창신테크놀로지(ChangXin Technology)가 오늘 상장하며 86억 달러 규모의 기업공개(IPO)를 완료한 것으로 알려졌다. 해당 주식은 거래 첫날 466% 급등했으며, 이는 중국 메모리 칩 시장 점유율 성장에 대한 시장의 신뢰를 반영한다.

• 메모리 반도체 제조사들이 설비투자를 줄이면서, 램리서치 장비 수요에 영향을 미치고 있다. • 무역 정책 우려와 수출 규제가 중국 시장에서의 매출 리스크를 유발하고 있다. • 마이너스 MACD 값을 포함한 기술적 지표들은 LRCX에 대한 약세 시장 심리를 반영하고 있다.

• 수출 규제와 무역 제한 조치가 어플라이드 머티어리얼즈의 하이엔드 장비 시장 점유율을 압박하고 있습니다. • 반도체 제조업체들의 설비투자 감축에 대한 애널리스트들의 우려는 잠재적인 업계 순환 가능성을 시그널로 나타내고 있습니다. • 거시경제 요인과 금리 불확실성이 주식 매도 압력 증가의 원인으로 작용하고 있습니다.

• 투자자들이 고베타 기술주에서 이탈하면서 반도체 밸류에이션이 하락했다. • 지정학적 불확실성과 규제 감시가 매수 포지션의 전술적 청산 요인으로 작용했다. • 국채 금리 상승이 고성장 반도체 기업들의 밸류에이션 멀티플을 축소시키고 있다.

• 투자자들은 AI 인프라 지출과 그것이 하드웨어 조달 주기에 미치는 영향을 재평가하고 있다. • 메모리 시장의 경쟁 심화는 마이크론의 가격 결정력과 이익률을 위협하고 있다. • 애널리스트들은 클라우드 제공업체들의 재고 우려로 인해 DRAM 및 낸드 전망치를 조정했다.

• 높아진 차입 비용과 건설 수요 둔화가 캐터필러의 소매 판매를 압박하고 있다. • 딜러 재고 수준 상승은 향후 가격 결정력과 제조 가동률에 대한 우려를 낳고 있다. • MACD와 윌리엄스 %R을 포함한 기술적 지표들은 현재 캐터필러에 대해 매도 신호를 보내고 있다.

• 팔란티어 주가는 기업용 소프트웨어 수익화 증가와 생성형 AI 수요에 힘입어 상승했다. • 정부 국방 계약 확대는 동사에 안정적이고 장기적인 매출 하한선을 제공한다. • 애널리스트들은 매수 투자의견을 유지하고 있으며, 주당 평균 목표주가는 185.36달러다.

• 쇼피파이는 총거래액(GMV) 성장세 증가에 힘입어 시장 예상치(컨센서스)를 웃도는 실적을 기록했다. • AI 도구 도입을 통해 판매자 유지율과 전반적인 전환율을 성공적으로 개선했다. • 기관 투자자들은 지리적 확장과 현금흐름 마진 개선에 따라 포지션을 확대했다.

• 미국의 대중국 수출 규제가 ASML의 매출과 서비스 수주 잔고를 위협하고 있다. • 차세대 장비 도입에 대한 시장의 우려가 예상되는 업종 회복을 지연시키고 있다. • 거시경제적 인플레이션 압력과 금리 전망이 매도 변동성 확대를 유발하고 있다.

• 고강도 인공지능(AI) 워크로드를 위한 오라클 클라우드 인프라스트럭처 수요가 증가하고 있다. • 멀티 클라우드 데이터베이스 통합 전략은 기업 고객의 마이그레이션을 촉진하고 이탈을 감소시킨다. • 애널리스트들은 견고한 다년 계약 파이프라인과 기관 투자 증가세를 보고하고 있다.

• AMD 주가는 실적 발표를 앞둔 불안감과 업종 전반의 위험 회피 추세 속에서 하락했다. • 투자자들은 AI 인프라 투자 수익률과 잠재적인 조달 변화에 대해 우려하고 있다. • 거시경제적 요인으로는 금리 전망 변화와 잠재적인 수출 규제 위험 등이 포함된다.

TradingKey - 연방준비제도(Fed·연준)는 동부시간 기준 7월 28~29일 통화정책 회의를 개최하고 7월 29일 14시에 금리 결정 결과를 발표할 예정이며, 30분 뒤 케빈 워시(Kevin Warsh) 의장이 기자회견을 진행한다. 현재 연방기금금리 목표 범위는 3.50%~3.75%다. 이번 회의에서는 새로운 경제전망이나 금리 점도표가 발표되지 않기 때문에, 시장의 관심은 정책 성명서, 투표 결과, 그리고 인플레이션 및 9월 정책 경로에 대한 워시 의장의 발언에 집중될 전망이다.

미 동부시간 월요일, 미국 3대 주식 지수 선물은 개장 전 거래에서 일제히 상승했다. 주말 사이 미국과 이란 간의 상호 공격 중단으로 국제 유가가 급락하면서, 에너지 인플레이션 및 연방준비제도(Fed·연준)의 추가 정책 긴축에 대한 시장의 우려가 완화되었다. 투자자들이 이번 주 연준의 금리 결정과 주요 기술 기업들의 실적 발표를 기다리는 가운데, 기술주와 항공 및 크루즈 등 유가 민감 업종으로 자금이 다시 유입되었다.

젠슨 황이 다시 한번 '오픈 세이프 AI 얼라이언스'의 중요성을 강조하는 게시물을 올렸으나, 해당 이니셔티브는 미국의 3대 폐쇄형 소스 거물 기업들로부터 아직 응답을 받지 못했다.