ジェンパクトの2026年第3四半期売上高は7.3%増、アドバンスド・テクノロジー・ソリューションズが30.3%増

ジェンパクト（NYSE: G）は、AI主導型、リカーリング（継続型）、および人員数に依存しない業務へのシフトを継続するなか、アドバンスト・テクノロジー・ソリューションズが30.3%成長したことにけん引され、2026年第3四半期の純売上高が前年同期比7.3%増加したと発表した。売上総利益率は160ベーシスポイント拡大して38.0%となり、調整後希薄化後1株当たり利益（EPS）の伸び率は売上高を上回った。

純売上高は前年同期の12億9,100万ドルから13億8,500万ドルに達した。純利益は4.0%増の1億5,200万ドル、GAAP希薄化後EPSは7.2%増の0.89ドルとなった。営業利益は2億1,100万ドルで、営業利益率は15.2%だった。

非GAAPベースでは、調整後営業利益が前年同期の2億2,900万ドルから2億4,700万ドルに増加し、調整後営業利益率は10ベーシスポイント小幅に上昇して17.8%となった。調整後純利益は1億8,100万ドル（利益率13.0%）、調整後希薄化後EPSは10.3%増の1.07ドルとなった。

先端技術が成長を牽引

アドバンスト・テクノロジー・ソリューションズの第3四半期売上高は30.3%増の4億500万ドルとなり、ジェンパクトの総売上高の29.2%を占めた。前年同期の売上構成比は24.1%だった。同事業には、デジタル技術アドバイザリー、データおよびAI、エージェンティック・ソリューションが含まれる。

コア・ビジネス・サービシズの売上高は9億8,000万ドルと横ばいだった。ジェンパクトによると、同セグメントの成長率は「エージェンティック・オペレーションズ」戦略に合致しない業務からの移行により3パーセントポイント近く押し下げられたという。この移行により、第3四半期の総売上高成長率も約2パーセントポイント低下した。

業界セグメント別では、消費者・ヘルスケアが最も力強い成長を記録し、売上高は10.7%増の4億7,600万ドルとなった。金融サービスは7.4%増の3億6,800万ドル、ハイテク・製造は4.4%増の5億4,200万ドルとなった。

ジェンパクトは、エージェンティック関連の契約総額（TCV）が2025年の2億ドル超から2026年末までに10億ドルを超えると予想していると述べた。第3四半期までのエージェンティック関連契約累計額の半分以上は新規顧客によるものだった。同社はエージェンティック・ソリューションについて、売上高を人員数に連動させることなく、ミッションクリティカルな事業プロセスを遂行するために自社の知的財産を用いて構築されたリカーリング型サービスであると説明している。

売上構成の変化は人員数の推移にも表れた。売上高が7.3%増加した一方で、第3四半期の平均人員数は前年同期比3.5%減の14万1,700人となった。ジェンパクトの過去12カ月間の生産性指数は、前年同期の0.99から1.06に上昇した。

利益率の拡大と株主還元

第3四半期は、ジェンパクトにとって売上総利益率が前年同期比で拡大した14四半期連続の四半期となった。売上総利益は5億2,700万ドルに増加し、売上総利益率は2025年同期の36.4%から38.0%に上昇した。

同社は4億9,900万ドルの現金および現金同等物を保有し、2026年の最初の9カ月間に株主へ2億4,600万ドルを還元した。

2026年の業績見通し

2026年通期について、ジェンパクトは少なくとも7%の売上高成長を見込んでいる。アドバンスト・テクノロジー・ソリューションズの売上高は少なくとも25%増加すると予測される一方、コア・ビジネス・サービシズも前年比で成長する見通しだ。同社によると、戦略に合致しない業務からの移行により、通期の総売上高成長率は2パーセントポイント近く押し下げられ、コア・ビジネス・サービシズの成長率は約2ポイント押し下げられる見込みである。

経営陣は通期の売上総利益率を前年比90ベーシスポイント拡大の36.9%と予想している。調整後営業利益率は25ベーシスポイント上昇の17.7%と予測され、調整後希薄化後EPSは少なくとも13%成長する見込みだ。見通しの調整表によると、2026年のGAAP希薄化後EPSは3.55ドル、調整後希薄化後EPSは4.14ドルとなる見通し。

ジェンパクトの見通しは、先端技術およびエージェンティック関連サービスへの需要、戦略的移行の実行、対応可能市場（TAM）の拡大、ならびにAIが顧客の支出に与える影響などに一部依存している。同社は、将来予想に関する見通しには実際の結果を大きく異ならせ得るリスクや不確実性が伴うと注意を促した。