Arteris、第3四半期売上高が48%急増、通期見通しを上方修正

アルテリス（Arteris Inc.、NASDAQ: AIP）は、ライセンス活動の好調を背景に年間契約額とロイヤルティの合計が前年同期比39%増となったことを受け、2026年第3四半期の売上高が過去最高を記録したと発表し、通期見通しを引き上げた。

9月30日に終了した四半期の売上高は前年同期比48%増の2580万ドルとなり、同社のガイダンス範囲である2400万〜2500万ドルを上回った。年間契約額にロイヤルティを加えた総額（ACVプラスロイヤルティ）は1億400万ドルに達し、ガイダンスの9900万〜1億300万ドルを上回るとともに、前年同期の7490万ドルから増加した。

契約済みの受注残高を示す指標である残存履行義務は、前年同期比29%増の1億3500万ドルと過去最高を記録した。アルテリスはまた、ロイヤルティ収入も過去最高となったことを報告し、第3四半期ガイダンスを提示していたすべての指標で上限水準を達成または上回ったと発表した。

Non-GAAPベースの売上総利益は、前年同期の1590万ドルから2280万ドルに増加した。Non-GAAP売上総利益率は89%で、前年同期の91%および2026年第2四半期の87%から推移した。GAAPベースの売上総利益は2230万ドルだった。

Non-GAAPベースの営業損失が縮小

Non-GAAPベースの営業費用は前年同期比24%増の2400万ドルとなった一方、GAAPベースの営業費用は2440万ドルから3360万ドルに増加した。この差額は、株式報酬費用、取得した無形資産の償却費、買収関連費用などの調整項目を反映したものである。

アルテリスが計上したNon-GAAPベースの営業損失は120万ドルとなり、2025年第3四半期の350万ドル、前四半期の460万ドルから縮小した。GAAPベースの営業損失は1130万ドルで、前年同期の870万ドル、第2四半期の1390万ドルと比較される。

フリーキャッシュフローはマイナス210万ドルとなり、前年同期の250万ドル、第2四半期の860万ドルのプラスから反転して赤字となった。当四半期末時点の現金、現金同等物および投資有価証券の残高は1億2000万ドルで、前四半期末の1億2300万ドルから減少した。

AI、クラウド、自動車向け採用がライセンス活動を下支え

アルテリスは、当四半期の好調なライセンス活動の要因として、同社の対象市場全体でデータセンター、エッジ、フィジカルAIコンピューティングの統合が進んだことを挙げた。また、半導体設計の複雑化に伴い、複数製品を一括発注する顧客が増加していることも報告した。

当四半期中、大手ハイパースケーラーの顧客がアルテリスのライセンス契約を拡大し、ハイパフォーマンスコンピューティング向けチップおよびチップレットを対象に含めた。また、半導体企業2社が次世代AIアクセラレータおよびデータセンター向けコンピューティングへのアルテリス技術の採用を拡大したほか、大手自動車メーカー1社が同社技術を活用して自社設計チップの次世代展開を前進させた。

アルテリスは、創業以来、顧客によって確認された設計着手（デザインスタート）件数が累計1000件を突破したと発表した。また、エージェンティックAIワークフロー、ハイパフォーマンスコンピューティング、データセンター、クラウドインフラ、フィジカルAIなどの分野で使用されるアーキテクチャをサポートする「FlexGen Multi-Die」および「Ncore Multi-Die」により、チップレットおよびマルチダイの製品ポートフォリオを拡充した。

ハードウェアセキュリティ分野では、CycuityがBAEシステムズおよびSiFiveとの協業による「Trusted and Assured Microelectronics」プログラムを通じて、信頼できるサードパーティ製知的財産（IP）プログラムを拡大した。

通期売上高見通しを引き上げ

第4四半期について、アルテリスはACVプラスロイヤルティを1億300万〜1億700万ドルと予想しており、中央値の1億500万ドルは前年同期比26%の増加となる。売上高は2570万〜2670万ドルと予測され、中央値で30%の増収を見込む。Non-GAAPベースの営業損益は、90万ドルの損失から110万ドルの利益の範囲になると予想されている。

2026年通期について、同社は売上高を前回のガイダンスから250万ドル増となる9850万〜9950万ドルと予想している。中央値の9900万ドルは前年比40%の増収に相当する。

通期のACVプラスロイヤルティは従来予想を100万ドル上回る1億300万〜1億700万ドルとなる見込み。アルテリスはまた、Non-GAAPベースの営業損益見通しを30万ドル上方修正し、現在は920万〜720万ドルの損失を見込んでいる。フリーキャッシュフロー予想は500万〜900万ドルに据え置かれた。

本ガイダンスには、市場環境、世界経済の動向、資金調達の機会、および効果的な内部統制を維持する同社の能力などの不確実性が伴う。アルテリスは、対応するGAAP指標に重大な影響を与える可能性のある項目に関する不確実性を理由に、将来予測に関するNon-GAAPベースの営業損益またはフリーキャッシュフローについて、GAAPとの差異調整を開示しなかった。