Certara、ソフトウェアの成長により2026年第3四半期売上高が4%増

サーターラ（NASDAQ: CERT）が発表した2026年第3四半期決算は、ソフトウェア事業の成長がサービス事業の減収を補い、継続事業ベースの売上高と調整後EBITDAが増加した。あわせて同社は、通期の売上高成長率を2%〜3%、希薄化後調整後1株当たり利益（EPS）を0.31〜0.34ドルとする見通しを示した。

当四半期の売上高は前年同期の9,090万ドルから4%増の9,490万ドルとなった。ソフトウェアの売上高は前年同期の4,380万ドルから4,880万ドルに増加した一方、サービス売上高は4,710万ドルから4,610万ドルに減少した。

サーターラのGAAPベースの継続事業純損失は360万ドルとなり、前年同期の480万ドルの損失から赤字幅が縮小した。希薄化後1株当たり損失は0.03ドルから0.02ドルに縮小した。希薄化後調整後EPSは前年同期と変わらず0.09ドルだった。

調整後EBITDAは前年同期の2,860万ドルから6%増の3,020万ドルとなった。調整後EBITDAマージンは31.5%から31.8%に上昇した。なお、直近の数値には規制・メディカルライティング事業の売却後に残存した全社共通費用が反映されている。

過去12カ月ベースの受注高が増加

売却した規制・メディカルライティング事業を除く第3四半期の純受注高は、前年同期の8,860万ドルから9,250万ドルに増加した。ソフトウェア受注高は4,080万ドルから4,690万ドルに増加した一方、サービス受注高は4,780万ドルから4,560万ドルに減少した。

過去12カ月累計の純受注高は前年同期の3億9,950万ドルから2%増の4億920万ドルとなった。同期間のソフトウェア受注高は1億8,780万ドルから2億240万ドルに増加したものの、サービス受注高が2億1,170万ドルから2億680万ドルに減少したことで一部相殺された。

2026年の業績見通し

サーターラは、規制・メディカルライティング事業を除く2026年の売上高成長率を2%〜3%と予想している。また、第4四半期の調整後EBITDAマージンを29%〜31%、通期の希薄化後調整後EPSを0.31〜0.34ドルと見込んでいる。

この見通しは、完全希薄化後株式数を1億5,500万〜1億5,700万株、税率を25%〜30%と想定している。サーターラは、買収関連費用、資金調達コスト、株式報酬費用の見通しが限られ変動する可能性があることを理由に、将来予想に関する調整後EBITDAマージンや調整後EPSガイダンスと、対応するGAAP基準指標との調整表を開示していない。

同社は最大1億3,500万ドルの対価を定めた合意に基づき、2026年5月8日に規制・メディカルライティング事業のベリスタット（Veristat）への売却を完了した。同事業の2026年の業績は非継続事業に分類され、売却完了日までの売上高は1,920万ドルだった。

サーターラは将来の業績に影響を及ぼし得る不確実性として、モデル統合型バイオ医薬品開発に対する抵抗感、競合、業界規制の変更や遅延、研究開発費の動向、政府機関の機能混乱や予算制約、業界再編、顧客関係の拡大および新規市場への参入能力などを挙げている。