Novavax fällt wegen der Refinanzierung von Wandelanleihen im Bewertung von 225 Millionen Dollar

21. Aug - ** Aktien des Impfstoffherstellers Novavax NVAX.O fallen um 9,5% auf 7,91 Dollar

** NVAX emittiert (link) eine 4,625%-Wandelanleihe im Bewertung von $225 Millionen mit Fälligkeit 2031

** Etwa 175,3 Mio. Dollar der Wandelanleihen mit Fälligkeit 2031 werden im Austausch gegen 148,7 Mio. Dollar an 5,00%igen Wandelanleihen mit Fälligkeit 2027 und ~ 49,7 Mio. Dollar an Anleihen mit Fälligkeit 2031 gegen Barzahlung ausgegeben

** Der auf $11,14 pro Aktie festgelegte Wandlungspreis entspricht einem Aufschlag von 27,5% auf den letzten Schlusskurs von NVAX

** Laut NVAX verbleiben etwa 26,5 Mio. Dollar der 2027er Anleihen im Umlauf

** Das Unternehmen hat 162,42 Mio. ausstehende Aktien und eine Marktkapitalisierung von 1,42 Milliarden Dollar, gemäß den von LSEG zusammengestellten Daten

**Einschließlich der heutigen Bewegung liegt NVAX im Jahresvergleich um 8,7% höher