Cloudflare fällt nach 1,75 Milliarden Dollar Wandelschuldverschreibung

13. Jun - Aktien des Softwareunternehmens Cloudflare NET.N fallen vorbörslich um 1,7% auf 167,92 Dollar nach Kapitalerhöhung

Das in San Francisco ansässige Unternehmen gibt am frühen Freitag die Preisgestaltung bekannt (link) $1,75 Milliarden 0% 5-Jahres-Wandelanleihe

Der anfängliche Wandlungspreis von $247,67 liegt 45% über dem letzten Schlusskurs der Aktie. NET-Aktien fielen am Mittwoch um 5% auf $170,81

Das Unternehmen, das Dienstleistungen zur Verbesserung der Sicherheit und Leistung von Websites und Anwendungen anbietet, plant, den Nettoemissionserlös für allgemeine Zwecke zu verwenden, einschließlich Betriebskapital, Investitionen, Schuldentilgung und potenzielle Übernahmen

Das Unternehmen beabsichtigt außerdem, ca. 248 Mio. Dollar des Erlöses für Capped Calls und Derivatetransaktionen zu verwenden, um die Verwässerung der Aktionäre abzumildern

Der Cap-Preis liegt zunächst bei 469,73 Dollar, was einem Aufschlag von 175 Prozent gegenüber dem letzten Verkauf entspricht

Das Unternehmen hat eine Marktkapitalisierung von ca. 59 Milliarden Dollar, laut LSEG-Daten

Bis Donnerstag stieg die Aktie um ~59% im Jahresvergleich

Von 35 Analysten, die NET beobachten, stufen 21 die Aktie als "strong buy" oder "buy" ein, 12 stufen sie als "hold" ein und 2 als "sell" oder "strong sell"; das mittlere Kursziel liegt bei $151, gemäß den neuesten LSEG-Daten