Gã khổng lồ đấu giá ô tô Copart thâu tóm ACV Auctions với giá 1,9 tỷ USD; ACVA tăng hơn 44% trước giờ giao dịch

TradingKey - Sau khi thị trường đóng cửa ngày 10/9 theo giờ ET, công ty đấu giá ô tô Copart (CPRT) đã công bố thỏa thuận sáp nhập dứt điểm với sàn giao dịch ô tô kỹ thuật số ACV Auctions (ACVA), theo đó Copart sẽ thâu tóm ACV với giá khoảng 1,9 tỷ USD tiền mặt. Sau thông báo này, trong phiên giao dịch tiền thị trường ngày 11/9, cổ phiếu ACV đã tăng vọt hơn 44%, trong khi Copart tăng hơn 7%.

[Nguồn: TradingView]

Theo thỏa thuận, Copart sẽ mua lại toàn bộ cổ phiếu phổ thông đang lưu hành của ACV với giá 10,50 USD/cổ phiếu bằng tiền mặt, tương ứng với giá trị vốn cổ phần khoảng 1,9 tỷ USD. Mức giá chào mua này cao hơn khoảng 45% so với giá đóng cửa của ACV vào ngày 10/8 và cao hơn khoảng 41% so với giá bình quân gia quyền theo khối lượng (VWAP) 30 ngày của cổ phiếu này tính đến ngày 9/9.

Copart sẽ tài trợ cho thương vụ thâu tóm bằng nguồn tiền mặt hiện có và giao dịch này không phụ thuộc vào bất kỳ điều kiện tài trợ vốn nào. Hội đồng quản trị của cả hai công ty đã nhất trí thông qua giao dịch, dự kiến sẽ hoàn tất vào cuối năm 2026. Việc hoàn tất giao dịch phải tuân thủ các điều kiện bao gồm việc chào mua công khai phần lớn cổ phiếu đang lưu hành của ACV và hết thời hạn chờ xem xét chống độc quyền theo quy định của Mỹ.

Tính đến ngày 8/9, các cổ đông của ACV đã ký kết thỏa thuận hỗ trợ hiện nắm giữ tổng cộng khoảng 4,1% số cổ phiếu đang lưu hành. Sau khi hoàn tất giao dịch, ACV sẽ trở thành công ty con do Copart sở hữu 100% vốn và hoạt động độc lập, với đội ngũ quản lý hiện tại tiếp tục điều hành hoạt động của công ty.

Copart chủ yếu vận hành các cuộc đấu giá trực tuyến cho xe đã qua sử dụng và xe hư hỏng, với hơn 250 địa điểm tại 11 quốc gia và đã bán hơn 4 triệu xe trong năm qua. ACV tập trung vào các giao dịch bán buôn xe kỹ thuật số giữa các đại lý, cung cấp dịch vụ kiểm định xe, dữ liệu tình trạng xe và các công cụ định giá bằng trí tuệ nhân tạo.

Trong năm 2025, khoảng 829.300 chiếc xe đã được giao dịch trên nền tảng của ACV, với tổng giá trị giao dịch đạt 10,4 tỷ USD. Sau khi thâu tóm ACV, Copart sẽ nhanh chóng mở rộng mảng kinh doanh bán buôn cho đại lý và tích hợp mạng lưới người mua hiện có cùng các địa điểm vật lý của mình với nền tảng kỹ thuật số của ACV. Với phạm vi kinh doanh mở rộng, sự chồng chéo thị trường giữa Copart và các nền tảng như Manheim của Cox Automotive có thể sẽ gia tăng.

Copart dự kiến giao dịch này nhìn chung sẽ không ảnh hưởng đáng kể đến lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS) trong năm tài chính đầy đủ đầu tiên sau khi hoàn tất, và sẽ giúp tăng lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu bắt đầu từ năm tài chính 2028. Tuy nhiên, giao dịch vẫn phải phụ thuộc vào đợt chào mua công khai của cổ đông và quá trình xem xét chống độc quyền, đồng thời hiệu quả tích hợp kinh doanh vẫn cần được xác minh qua các dữ liệu hoạt động sau đó.