Intel mở rộng đợt chào bán cổ phiếu lên 20 tỷ USD khi nhu cầu vượt 100 tỷ USD

TradingKey - Intel ( INTC) đang cân nhắc mở rộng thêm quy mô của đợt chào bán cổ phiếu này.

Bloomberg đưa tin hôm thứ Ba rằng công ty hiện có kế hoạch tăng quy mô đợt chào bán cổ phiếu phổ thông lên khoảng 20 tỷ USD, tăng khoảng một phần ba so với mục tiêu ban đầu là 15 tỷ USD được công bố hôm thứ Hai. Do các cuộc thảo luận liên quan vẫn chưa được hoàn tất, quy mô và mức giá chào bán thực tế vẫn có thể thay đổi.

Theo các nguồn tin thân cận, mức giá chào bán của Intel có thể là 95 USD/cổ phiếu hoặc cao hơn. Tại mức giá này, đây sẽ là mức chiết khấu khoảng 6,5% so với giá đóng cửa hôm thứ Sáu tuần trước. Nhu cầu thị trường đối với giao dịch này hiện đang rất mạnh mẽ, với lượng đăng ký mua đã vượt quá 100 tỷ USD. Tổng số tiền thu được có thể tăng thêm nếu các nhà bảo lãnh phát hành quyết định thực hiện tùy chọn phân bổ vượt mức.

Người phát ngôn của Intel từ chối bình luận. Đợt chào bán đang được bảo lãnh phát hành bởi JPMorgan ( JPM ), Goldman Sachs ( GS ), Morgan Stanley ( MS) và Citigroup ( C) đóng vai trò là các nhà bảo lãnh phát hành. Do nhu cầu đăng ký mua cao hơn đáng kể so với dự kiến ban đầu, công ty đang đánh giá kế hoạch mở rộng quy mô huy động vốn.

Sau thông báo trên, cổ phiếu của Intel đã giảm khoảng 4,1% trong phiên giao dịch chính thức hôm thứ Hai và giảm nhẹ trong phiên ngoài giờ. Từ đầu năm đến nay, cổ phiếu Intel đã tăng khoảng 164%, với mức tăng tích lũy gần 400% trong 12 tháng qua. Sự tăng giá mạnh mẽ của cổ phiếu đã mang lại cho công ty một cơ hội huy động vốn thuận lợi, nhưng điều đó cũng đồng nghĩa với việc đợt chào bán cổ phiếu có thể tạo ra một số áp lực pha loãng cổ phần.

Nguồn: Google Finance

Intel đã và đang nỗ lực cải thiện bảng cân đối kế toán trong những năm gần đây, tài trợ cho quá trình chuyển đổi hoạt động kinh doanh thông qua nguồn vốn bên ngoài. Sau khi Giám đốc điều hành Lip-Bu Tan nhậm chức, việc cải thiện sức khỏe tài chính của công ty đã trở thành một trong những trọng tâm hàng đầu của ông, và công ty đã lần lượt tìm kiếm sự tham gia từ chính phủ Hoa Kỳ cùng các nhà đầu tư bên ngoài như Nvidia. Với nhu cầu liên quan đến AI ngày càng tăng, Intel cũng hy vọng tận dụng mức định giá thị trường cao hiện tại để tài trợ cho các khoản chi tiêu vốn trong những năm tới.

Dưới góc nhìn từ môi trường huy động vốn, quyết định phát hành cổ phiếu thay vì tiếp tục mở rộng nợ của Intel cũng liên quan đến tình hình bảng cân đối kế toán của công ty. Công ty hiện đang gánh khoản nợ lớn, và một số tài sản của hãng đã được chuyển hóa thành tiền mặt thông qua việc bán đi hoặc các khoản đầu tư bên ngoài. Do đó, dư địa để tiếp tục phụ thuộc vào nợ hoặc thanh lý tài sản để huy động nguồn vốn quy mô lớn là tương đối hạn chế. Trong hoàn cảnh đó, việc huy động vốn dài hạn thông qua một đợt chào bán cổ phần đã trở thành một lựa chọn trực tiếp hơn cho công ty.

Năm nay, các giao dịch huy động vốn cổ phần quy mô lớn trên thị trường Mỹ chủ yếu tập trung vào các công ty liên quan đến AI. Alphabet trước đó đã công bố kế hoạch huy động vốn bằng cổ phiếu lên tới 85 tỷ USD, và Oracle ( ORCL) cũng giới thiệu kế hoạch chào bán cổ phiếu trị giá khoảng 20 tỷ USD. Việc Intel mở rộng quy mô chào bán cổ phiếu phản ánh rằng hoạt động đầu tư vào cơ sở hạ tầng AI tiếp tục thúc đẩy các công ty huy động một lượng lớn vốn dài hạn.