AUD/USD คงที่เมื่อ ตลาดกำลังประเมินนโยบายของธนาคารกลางและแนวโน้มการเติบโต
- ท่าทีที่แข็งกร้าวของประธานเฟดพาวเวลล์จำกัดการขาดทุนของดอลลาร์สหรัฐ ขณะที่ตลาดยังคงคาดการณ์การปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ซึ่งให้การสนับสนุนชั่วคราวต่ออัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ
- อัตราเงินเฟ้อในออสเตรเลียลดลง ทำให้ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของ RBA ในเดือนกรกฎาคมเพิ่มขึ้น
- AUD/USD เคลื่อนไหวอยู่รอบๆ 0.6500 ขณะที่นักเทรดรอปัจจัยพื้นฐานตัวถัดไป
ดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) ยังคงมีเสถียรภาพเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ (USD) หลังจากการปรับตัวขึ้นในสองวันที่ทำให้ AUD/USD กลับมาอยู่เหนือ 0.6500
ด้วยอารมณ์ตลาดที่กลับมาเป็นบวกหลังจากการยืนยันการหยุดยิงระหว่างอิสราเอลและอิหร่านในวันอังคาร ดอลลาร์ออสเตรเลียจึงได้รับประโยชน์จากความตึงเครียดทางภูมิศาสตร์ที่ลดลง
อย่างไรก็ตาม ขณะนี้ราคาฟื้นตัวขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 200 วัน โมเมนตัมขาขึ้นอาจเริ่มสูญเสียแรงผลักดัน ขณะที่ปัจจัยทางเทคนิคและพื้นฐานมีส่วนในการขับเคลื่อนการเคลื่อนไหวของราคา ประสิทธิภาพสัมพัทธ์ของสองเศรษฐกิจและความคาดหวังอัตราดอกเบี้ยกลับมาเป็นจุดสนใจอีกครั้ง
ข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) รายเดือนของออสเตรเลียที่เผยแพร่ในวันพุธแสดงให้เห็นว่าความกดดันด้านราคาเริ่มลดลง
ในขณะที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าอัตราเงินเฟ้อประจำปีจะเพิ่มขึ้น 2.3% ในเดือนพฤษภาคม ตัวเลขที่แท้จริงกลับอยู่ที่ 2.1%
ตารางข้อมูลเงินเฟ้อรายเดือนของออสเตรเลียสำหรับช่วงกรกฎาคม 2024 - พฤษภาคม 2025 - แหล่งที่มา FXStreet
การพิมพ์เงินเฟ้อที่ลดลงทำให้ความคาดหวังว่า Reserve Bank of Australia (RBA) จะประกาศการปรับลดอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนกรกฎาคม
ความสนใจจึงกลับไปที่สหรัฐฯ ซึ่งตลาดรอความคิดเห็นเพิ่มเติมจากประธานธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) เจอโรม พาวเวลล์
ขณะที่พาวเวลล์ให้การต่อคณะกรรมการการธนาคาร การเคหะ และกิจการเมืองของสหรัฐฯ เขายังคงแสดงความหวังเกี่ยวกับเศรษฐกิจสหรัฐฯ ความคิดเห็นของเขาในวันอังคารและวันพุธแทบไม่เปลี่ยนแปลงเส้นทางที่คาดการณ์ไว้สำหรับอัตราดอกเบี้ย อย่างน้อยก็ในขณะนี้ ซึ่งทำให้ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดในเดือนกันยายนถูกคาดการณ์ไว้ ซึ่งได้ให้การสนับสนุนบางส่วนต่อดอลลาร์สหรัฐและอัตราผลตอบแทนพันธบัตร
แม้ว่านโยบายการเงินที่แตกต่างกันควรจะช่วยยกดอลลาร์สหรัฐ แต่ความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจในปัจจุบันและข้อมูลเศรษฐกิจที่อ่อนแอก็จำกัดการเพิ่มขึ้นของมัน
AUD/USD เคลื่อนไหวอยู่รอบๆ 0.6500 โดยราคายังคงอยู่ภายในกรอบของรูปแบบรูปวาดที่เพิ่มขึ้น
จากมุมมองทางเทคนิค AUD/USD ยังคงซื้อขายอยู่ภายในกรอบของรูปแบบรูปวาดที่เพิ่มขึ้นในกราฟรายวัน
ราคากำลังทดสอบโซนที่สำคัญของการรวมกันทางเทคนิคที่รอบระดับจิตวิทยาที่สำคัญที่ 0.6500 แนวรับกำลังเกิดขึ้นที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 10 วันที่ 0.6490 ซึ่งตรงกับขอบล่างของรูปแบบรูปวาดที่เพิ่มขึ้น
การทะลุระดับ 0.6500 อย่างชัดเจนอาจทำให้กระทิงมุ่งเป้าไปที่การทดสอบระดับการย้อนกลับฟีโบนัชชี 61.80% ของการลดลงระหว่างเดือนกันยายนถึงเมษายนที่ใกล้ 0.6550
อย่างไรก็ตาม หากโมเมนตัมขาลงเพิ่มขึ้น การเคลื่อนไหวต่ำกว่าการสนับสนุนเส้นแนวโน้มที่เพิ่มขึ้นอาจทำให้เกิดการถอยกลับที่ลึกลงไปยังจุดกึ่งกลางของการเคลื่อนไหวที่กล่าวถึงข้างต้นที่ 0.6428
Australian Dollar FAQs
หนึ่งในปัจจัยที่สําคัญที่สุดสําหรับดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) คือระดับอัตราดอกเบี้ยที่กําหนดโดยธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) เนื่องจากออสเตรเลียเป็นประเทศที่ร่ํารวยทรัพยากร อีกปัจจัยขับเคลื่อนที่สําคัญคือราคาของแร่เหล็กส่งออกที่ใหญ่ที่สุด สุขภาพของเศรษฐกิจจีนซึ่งเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุด และเป็นปัจจัยสำคัญอีกหนึ่งประการเช่นเดียวกับอัตราเงินเฟ้อในออสเตรเลียอัตราการเติบโตและดุลการค้า ความเชื่อมั่นของตลาด – ไม่ว่านักลงทุนจะกล้าลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้น (risk-on) หรือแสวงหาสินทรัพย์ปลอดภัย (risk-off) ก็เป็นปัจจัยหนึ่งเช่นกัน การยอมรับความเสี่ยงได้มากขึ้นเป็นบวกสําหรับ AUD
ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) มีอิทธิพลต่อดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) RBA กําหนดระดับอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารออสเตรเลียสามารถให้กู้ยืมซึ่งกันและกัน สิ่งนี้มีอิทธิพลต่อระดับอัตราดอกเบี้ยในระบบเศรษฐกิจโดยรวม เป้าหมายหลักของ RBA คือการรักษาอัตราเงินเฟ้อให้คงที่ 2-3% โดยการปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นหรือลง อัตราดอกเบี้ยค่อนข้างสูงเมื่อเทียบกับธนาคารกลางหลักอื่น ๆ สนับสนุน AUD ให้แข็งค่าและตรงกันข้าม หากดอกเบี้ยลด มูลค่าของ AUD ก็จะลดลง RBA ยังสามารถใช้การผ่อนคลายเชิงปริมาณและการเข้มงวดเพื่อมีอิทธิพลต่อเงื่อนไขการกู้ยืม
จีนเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุดของออสเตรเลียดังนั้นสุขภาพของเศรษฐกิจจีนจึงมีอิทธิพลสําคัญต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย เมื่อเศรษฐกิจจีนเติบโตได้ดี ก็จะซื้อวัตถุดิบ สินค้า และบริการจากออสเตรเลียมากขึ้น ทําให้ความต้องการ AUD เพิ่มขึ้น และผลักดันมูลค่าของ AUD ตรงกันข้ามกับกรณีที่เศรษฐกิจจีนไม่เติบโตเร็วเท่าที่คาดไว้ เซอร์ไพรส์ในเชิงบวกหรือเชิงลบในข้อมูลการเติบโตของจีนจึงมักส่งผลกระทบโดยตรงต่อดอลลาร์ออสเตรเลียและคู่เงิน
แร่เหล็กเป็นสินค้าส่งออกที่ใหญ่ที่สุดของออสเตรเลียคิดเป็นมูลค่า 118 พันล้านดอลลาร์ต่อปีตามข้อมูลจากปี 2021 โดยมีจีนเป็นจุดหมายปลายทางหลัก ราคาของแร่เหล็กจึงสามารถเป็นตัวขับเคลื่อนดอลลาร์ออสเตรเลียได้ โดยทั่วไปหากราคาของแร่เหล็กเพิ่มขึ้น AUD ก็เพิ่มขึ้นเช่นกันเนื่องจากความต้องการรวมสําหรับสกุลเงินเพิ่มขึ้น ตรงกันข้ามคือกรณีหากราคาของแร่เหล็กลดลง ราคาแร่เหล็กที่สูงขึ้นยังมีแนวโน้มที่จะส่งผลให้มีโอกาสมากขึ้นที่ดุลการค้าที่เป็นบวกสําหรับออสเตรเลียซึ่งเป็นบวกของ AUD
ดุลการค้าซึ่งเป็นความแตกต่างระหว่างสิ่งที่ประเทศได้รับจากการส่งออกกับสิ่งที่จ่ายสําหรับการนําเข้าเป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่สามารถมีอิทธิพลต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย หากออสเตรเลียผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการอย่างมาก สกุลเงินของตนจะได้รับมูลค่าจากความต้องการส่วนเกินที่สร้างขึ้นจากผู้ซื้อต่างประเทศที่ต้องการซื้อการส่งออกเทียบกับสิ่งที่ใช้จ่ายเพื่อซื้อการนําเข้า ดังนั้นดุลการค้าสุทธิที่เป็นบวกจะเสริมความแข็งแกร่งให้กับ AUD และจะมีผลตรงกันข้ามหากดุลการค้าติดลบ
บทความแนะนำ
