ทองคําเกาะติดที่ $2,700 ก่อนพิธีสาบานตนของทรัมป์

ทอง

FXStreet20 ม.ค. 2025 เวลา 9:55

ราคาทองคำทรงตัวในตลาดยุโรปหลังจากเซสชั่นเอเชียที่ซบเซาในวันจันทร์
ตลาดสหรัฐฯ ปิดทำการ แต่เทรดเดอร์เตรียมพร้อมสำหรับสัปดาห์ที่มีเหตุการณ์สำคัญ
ทองคำยืนเหนือ $2,700 ขณะที่สัญญาณเตือนการปรับตัวลงยังคงมีอยู่

ราคาทองคำ (XAU/USD) ทรงตัวและเคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ $2,700 ในวันจันทร์หลังจากการปรับตัวลงในช่วงเช้าของตลาดเอเชีย เนื่องจากเทรดเดอร์กังวลเกี่ยวกับการสาบานตนเข้ารับตำแหน่งของโดนัลด์ ทรัมป์ ในฐานะประธานาธิบดีสหรัฐฯ คนที่ 47 ในภายหลังของวันนั้น เทรดเดอร์กำลังประเมินว่าจะทำอย่างไรกับการถือครองทองคำของพวกเขา โดยมีความกังวลเกี่ยวกับนโยบายของทรัมป์ รวมถึงภาษีและการย้ายถิ่นฐาน ซึ่งอาจเพิ่มมูลค่าของทองคำในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย แต่ก็อาจหนุนค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ (USD) ความไม่แน่นอนทางการเมืองและการค้าที่ยังคงสูงและความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ได้หนุนราคาทองคำในช่วงที่ผ่านมา

ในขณะเดียวกัน กลุ่มนักเทรดพันธบัตรกลุ่มน้อยเชื่อว่าการเคลื่อนไหวครั้งต่อไปของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) เกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยจะเป็นการปรับขึ้นแทนที่จะเป็นการปรับลดตามที่นักลงทุนในตลาดส่วนใหญ่คาดการณ์ไว้ Bloomberg รายงาน โดยอ้างอิงจากออปชั่นที่เชื่อมโยงกับอัตราดอกเบี้ยข้ามคืนที่มีหลักประกัน (SOFR) นักเทรดเหล่านั้นเห็นว่ามีโอกาสประมาณ 25% ที่การเคลื่อนไหวครั้งต่อไปของเฟดจะเป็นการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยภายในสิ้นปีนี้ ตามการวิเคราะห์ของ Bloomberg Intelligence ซึ่งจะเป็นข่าวร้ายสำหรับทองคำที่ในสภาวะปกติมีความสัมพันธ์ผกผันกับอัตราผลตอบแทน

การเคลื่อนไหวของตลาดรายวัน: การเดิมพันที่ชัดเจนกำลังเพิ่มขึ้นสวนทางกับฉันทามติ

State Street Global Advisors หนึ่งในนักลงทุนรายใหญ่ที่สุดของโลกกล่าวว่าราคาทองคำอาจแตะ $3,100 ต่อออนซ์ในปีนี้ ขยายการปรับตัวขึ้นในปี 2024 ที่ผลักดันให้โลหะมีค่ามีการเพิ่มขึ้นประจำปีที่ใหญ่ที่สุดในรอบ 14 ปี Financial Review รายงาน
การเผยแพร่รายงาน Commitment of Traders (COT) ล่าสุดจาก Commodity Futures Trading Commission (CFTC) เผยให้เห็นว่าผู้จัดการกองทุนเฮดจ์ฟันด์ได้เพิ่มการถือครองสุทธิในทองคำและเงินเป็นระดับสูงสุดในรอบ 5 สัปดาห์ Reuters รายงาน
ในตะวันออกกลาง การหยุดยิงในภูมิภาคกาซาเริ่มมีผลบังคับใช้เมื่อฮามาสปล่อยตัวประกันหญิงสามคนแลกกับชาวปาเลสไตน์ 90 คนที่ถูกคุมขังในเรือนจำอิสราเอล Reuters รายงาน

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: ความยากลำบากข้างหน้าเนื่องจากความไม่แน่นอน

ทองคำจะอยู่ในเส้นทางของความไม่แน่นอนในวันและสัปดาห์ที่จะมาถึง คำสั่งและคำแนะนำจำนวนมากจะถูกปล่อยออกมาหลังจากที่โดนัลด์ ทรัมป์ สาบานตนเข้ารับตำแหน่งประธานาธิบดีคนที่ 47 ในวันจันทร์ ลมหนุนหลักคือคำสั่งที่ระบุไว้หลายข้อมีลักษณะเงินเฟ้อหรืออาจก่อให้เกิดความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ ซึ่งในทั้งสองกรณีไม่เป็นผลดีต่อทองคำ

มีความเสี่ยงขาลงค่อนข้างมาก โดยไม่มีระดับสำคัญใกล้เคียง หากเทรดเดอร์ไม่สามารถรักษาราคาทองคำให้อยู่เหนือ $2,700 ได้ พวกเขาควรพิจารณาเส้นแนวโน้มขาลงของรูปแบบกราฟเพนแนนต์ที่แตกเมื่อสัปดาห์ที่แล้วที่ $2,669 เป็นแนวรับถัดไป ในกรณีที่มีการปรับตัวลงมากขึ้น เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 55 วันที่ $2,647 จะเป็นแนวรับถัดไป ตามด้วยเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 100 วันที่ $2,644

มองขึ้นไป ระดับ $2,708 จำเป็นต้องกลับมายืนเหนือก่อนที่จะพิจารณาขาขึ้นต่อไป ขึ้นไปอีก ระดับถัดไปที่ต้องดูคือ $2,721 ซึ่งเป็นระดับสูงสุดสองครั้งในเดือนพฤศจิกายนและธันวาคม ในกรณีที่ทองคำทะลุผ่านระดับนั้น ระดับสูงสุดตลอดกาลที่ $2,790 เป็นแนวต้านสำคัญ

XAU/USD: Daily Chart

Gold FAQs

ทําไมผู้คนคนถึงลงทุนในทองคํา?

ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง

ใครเป็นผู้ซื้อทองคํามากที่สุด?

ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว

ทองคํามีความสัมพันธ์กับสินทรัพย์อื่นอย่างไร?

ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ

การเคลื่อนไหวของราคาของทองคําขึ้นอยู่กับอะไร?

ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: ข้อมูลที่ให้ไว้บนเว็บไซต์นี้มีไว้เพื่อวัตถุประสงค์ทางการศึกษาและให้ข้อมูลเท่านั้น และไม่ควรถือเป็นคำแนะนำทางการเงินหรือการลงทุน