Kepler ได้รับการสนับสนุนจาก Intel Capital และ AMD Ventures ขณะที่แนวทางใหม่ของชิปหน่วยความจำ AI ปรากฏขึ้น; หุ้น Micron อ่อนตัวลง
พอดแคสต์ AI
Kepler Computing สตาร์ตอัปด้านชิป ได้เปิดตัวเทคโนโลยีหน่วยความจำ AI แบบ 3 มิติผสานวัสดุเฟอร์โรอิเล็กทริก ซึ่งมุ่งลดการพึ่งพาเครื่องจักร EUV และเพิ่มประสิทธิภาพการใช้พลังงานให้เข้าใกล้ SRAM พร้อมรองรับความจุสูงกว่า HBM โดยได้รับเงินสนับสนุนจากหน่วยงานรัฐและยักษ์ใหญ่ด้านเซมิคอนดักเตอร์ อย่างไรก็ตาม เทคโนโลยีดังกล่าวยังอยู่ในระยะพัฒนาและต้องพิสูจน์ความสามารถในการผลิตเชิงพาณิชย์ขนาดใหญ่ ขณะที่ตลาด HBM ปัจจุบันยังคงขับเคลื่อนด้วยผู้เล่นหลักอย่าง Micron, SK Hynix และ Samsung ส่งผลให้ Kepler เป็นเพียงตัวแปรด้านเทคโนโลยีในระยะกลางถึงระยะยาว และยังไม่ส่งผลกระทบต่อพื้นฐานตลาดในระยะสั้น
TradingKey - ในขณะที่ความต้องการหน่วยความจำแบนด์วิดท์สูงและความจุสูงในเซิร์ฟเวอร์ AI ยังคงเติบโตอย่างต่อเนื่อง สตาร์ตอัปด้านชิปที่ได้รับการสนับสนุนจาก Intel (INTC) Capital, AMD (AMD) Ventures, GlobalFoundries และสถาบันอื่น ๆ กำลังพยายามพัฒนาโซลูชันหน่วยความจำ AI แบบใหม่ที่เหนือกว่า HBM
เมื่อวันที่ 9 กันยายน ตามเวลาฝั่งตะวันออก Kepler Computing สตาร์ตอัปด้านชิป ได้ยุติโหมดซุ่มพัฒนา (stealth mode) ที่ยาวนานกว่า 7 ปี เพื่อเปิดตัวเทคโนโลยีหน่วยความจำ AI อย่างเป็นทางการ โดย Kepler ระบุว่า โซลูชันดังกล่าวผสานการรวมแบบ 3 มิติ (3D integration) เข้ากับนวัตกรรมด้านวัสดุเฟอร์โรอิเล็กทริก ช่วยให้สามารถผลิตได้ในโรงงานผลิตชิปเดิมที่มีอยู่ และลดการพึ่งพาเครื่องจักรลิโทกราฟี EUV พร้อมทั้งเพิ่มความหนาแน่นของหน่วยความจำและประสิทธิภาพการใช้พลังงาน
[ที่มา: X]
Kepler เป็นบริษัทประเภทใด?
Kepler Computing เป็นบริษัทสตาร์ทอัพด้านชิปที่มีสำนักงานใหญ่ตั้งอยู่ในเมืองซานโฮเซ รัฐแคลิฟอร์เนีย ซึ่งก่อตั้งขึ้นในปี 2018 โดยทีมงานผู้เชี่ยวชาญจากอินเทล (Intel) บริษัทมุ่งเน้นการวิจัยและพัฒนาสถาปัตยกรรมหน่วยความจำ AI รูปแบบใหม่ โดยมีเป้าหมายเพื่อทลายข้อจำกัดด้านความหนาแน่นของ HBM และ SRAM บนสายการผลิตกระบวนการผลิตขั้นดั้งเดิม
จนถึงปัจจุบัน บริษัทระดมทุนได้แล้วรวมทั้งสิ้น 468 ล้านดอลลาร์ โดยมีนักลงทุน ได้แก่ อินเทล แคปปิตอล (Intel Capital), เอเอ็มดี เวนเจอร์ส (AMD Ventures), โกลบอลเฟาน์ดรีส์ (GlobalFoundries), เบลลี กิฟฟอร์ด (Baillie Gifford) และกองทุนเกตส์ ฟรอนเทียร์ ฟันด์ (Gates Frontier Fund) ของบิล เกตส์ นอกเหนือจากการลงทุนแล้ว โกลบอลเฟาน์ดรีส์ยังทำหน้าที่เป็นพันธมิตรด้านการผลิตของเคปเลอร์อีกด้วย
ในเดือนกรกฎาคมปีนี้ กระทรวงพาณิชย์สหรัฐฯ ได้ลงนามในหนังสือแสดงเจตจำนงร่วมกับเคปเลอร์ เพื่อจัดสรรเงินทุนสนับสนุนสูงสุด 245 ล้านดอลลาร์สำหรับการวิจัยและพัฒนาหน่วยความจำ AI ประสิทธิภาพสูงที่ใช้เทคโนโลยี 3D และเฟอร์โรอิเล็กทริกในสหรัฐฯ ทั้งนี้ เงินทุนดังกล่าวยังคงเป็นเพียงข้อตกลงเบื้องต้น และการเบิกจ่ายขั้นสุดท้ายจะขึ้นอยู่กับการตรวจสอบสถานะและการอนุมัติในขั้นตอนถัดไป
Kepler มุ่งเป้าแก้ปัญหาคอขวดด้านหน่วยความจำสำหรับการประมวลผล AI Inference
ในปัจจุบัน ตัวเร่งความเร็ว AI ระดับไฮเอนด์โดยทั่วไปต้องพึ่งพา HBM เพื่อมอบคุณสมบัติการเข้าถึงข้อมูลที่มีแบนด์วิธสูง แต่เมื่อขนาดของโมเดลและภาระงานอินเฟอเรนซ์ขยายตัวขึ้น ความจุหน่วยความจำ การใช้พลังงาน และความพร้อมของอุปทานยังคงส่งผลกระทบต่อความสามารถในการขยายระบบ
Kepler ระบุว่า ผลิตภัณฑ์หน่วยความจำ AI ชิ้นแรกของบริษัทมีเป้าหมายที่จะเข้าใกล้ SRAM ในแง่ของแบนด์วิธต่อหน่วยการใช้พลังงาน ในขณะเดียวกันก็มอบความจุที่สูงกว่า SRAM และ HBM ที่มีอยู่ในปัจจุบัน โดยอาศัยโครงสร้าง 3 มิติและวัสดุใหม่เพื่อปรับปรุงประสิทธิภาพการใช้พลังงานของระบบประมวลผล นอกจากนี้ บริษัทยังหวังที่จะใช้ประโยชน์จากโรงงานผลิตชิปที่มีอยู่เดิมและเครื่องมือการผลิตที่พัฒนาเสถียรแล้ว เพื่อลดอุปสรรคในการขยายกำลังการผลิต
อย่างไรก็ตาม ตัวชี้วัดประสิทธิภาพเหล่านี้ในปัจจุบันอ้างอิงจากการเปิดเผยของ Kepler เองเป็นหลัก และยังไม่ได้รับการตรวจสอบยืนยันผ่านการใช้งานเชิงพาณิชย์ขนาดใหญ่หรือการผลิตเชิงปริมาณในระยะยาว ดังนั้น ในระยะนี้จึงยังไม่สามารถสรุปได้โดยตรงว่าประสิทธิภาพผลิตภัณฑ์ของบริษัทได้ก้าวข้ามโซลูชัน HBM กระแสหลักแล้ว
ตามโรดแมปของบริษัท Kepler จะเริ่มส่งตัวอย่างผลิตภัณฑ์ภายในสิ้นปี 2026 เข้าสู่ช่วงการเร่งเพิ่มกำลังการผลิตในปี 2027 และวางแผนที่จะขยายกำลังการผลิตภายในสหรัฐฯ เริ่มตั้งแต่ปี 2028 โดยปัจจุบันบริษัทยังคงร่วมมือกับ GlobalFoundries เพื่อผลักดันการพัฒนากระบวนการผลิตและการตรวจสอบยืนยันการขยายขนาดในสิงคโปร์และรัฐเวอร์มอนต์ สหรัฐอเมริกา
การร่วมลงทุนของ Intel และ AMD ไม่ได้หมายถึงการนำไปใช้จริง
การลงทุนจากอินเทล แคปปิตอล และเอเอ็มดี เวนเจอร์ส ช่วยยกระดับสถานะในอุตสาหกรรมของเคปเลอร์ แต่ความสัมพันธ์ด้านการลงทุนไม่ได้หมายความว่าอินเทลหรือเอเอ็มดีได้ตัดสินใจนำผลิตภัณฑ์ของเคปเลอร์มาใช้ในโปรเซสเซอร์หรือตัวเร่งความเร็ว AI ของตน
จนถึงปัจจุบัน เอเอ็มดียังไม่ได้ประกาศแผนการนำหน่วยความจำของเคปเลอร์ไปใช้ในซีรีส์ Instinct และอินเทลก็ยังไม่ได้ประกาศแผนการนำผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้องไปใช้เช่นกัน
สิ่งที่เคปเลอร์จำเป็นต้องพิสูจน์อย่างแท้จริงยังคงเป็นความสามารถด้านการผลิต ไม่ว่าวัสดุเฟอร์โรอิเล็กทริกชนิดใหม่จะสามารถรักษาอัตราผลตอบแทนการผลิตที่มีเสถียรภาพ ความน่าเชื่อถือ และความได้เปรียบด้านต้นทุนในการผลิตเชิงปริมาณได้หรือไม่ รวมถึงเทคโนโลยีการรวมระบบแบบ 3 มิติจะสามารถขยายไปสู่ระดับเชิงพาณิชย์ได้สำเร็จหรือไม่ จะเป็นตัวตัดสินว่าเทคโนโลยีของบริษัทจะสามารถเปลี่ยนผ่านจากขั้นตอนการทดลองและสร้างตัวอย่างไปสู่ห่วงโซ่อุปทานฮาร์ดแวร์ AI กระแสหลักได้หรือไม่ นอกจากนี้ รายงานจาก WIRED ยังระบุด้วยว่า การนำวัสดุใหม่เข้ากับกระบวนการผลิตที่เสถียรแล้วและการขยายขนาดการผลิตให้ได้ระดับ ถือเป็นความท้าทายสำคัญของเคปเลอร์ในระยะถัดไป
หุ้น Micron อ่อนตัวลง เนื่องจากภาพรวมตลาด HBM ยังคงไม่เปลี่ยนแปลง
เคปเลอร์ได้เปิดตัวเทคโนโลยีหน่วยความจำ AI ใหม่เมื่อวันที่ 9 กันยายน โดยในวันถัดมา หุ้นของไมครอน (MU) ปรับตัวลดลงราว 4.9% อย่างไรก็ตาม อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐปรับตัวสูงขึ้นในวันดังกล่าว ขณะที่ความกังวลของตลาดเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อและการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดได้กดดันหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีเช่นกัน ดังนั้น การปรับตัวลงของไมครอนจึงไม่สามารถสรุปได้ว่าเกิดจากเคปเลอร์เพียงอย่างเดียว
ในระยะนี้ เอสเคไฮนิกซ์ (SKHY), ซัมซุง และไมครอน ยังคงเป็นผู้จัดหา HBM รายหลักในระดับโลก โดยเมื่อเดือนมีนาคมของปีนี้ ไมครอนประกาศว่า HBM4 ขนาด 36GB แบบ 12 ชั้นสำหรับแพลตฟอร์ม Nvidia Vera Rubin ได้เข้าสู่การผลิตเชิงปริมาณแล้ว และจะเริ่มจัดส่งเชิงปริมาณในไตรมาสแรกของปี 2026 ผลิตภัณฑ์นี้มีแบนด์วิดท์สูงเกิน 2.8 TB/s และเพิ่มประสิทธิภาพการใช้พลังงานได้มากกว่า 20% เมื่อเทียบกับ HBM3E ของบริษัท
ขณะเดียวกัน อุปสงค์สำหรับเซิร์ฟเวอร์ AI ยังคงผลักดันยอดจัดส่งหน่วยความจำระดับไฮเอนด์อย่างต่อเนื่อง ข้อมูลจากเทรนด์ฟอร์ซ (TrendForce) แสดงให้เห็นว่า อุปสงค์เซิร์ฟเวอร์ AI ช่วยหนุนการเติบโตของยอดจัดส่ง HBM3E, LPDDR5X และ RDIMM ความจุสูงในไตรมาสที่สอง ในขณะที่สินค้าคงคลังของผู้จัดหาหน่วยความจำรายใหญ่ยังคงอยู่ที่ระดับต่ำสุดเป็นประวัติการณ์
ดังนั้น ในระยะนี้ จึงควรมองว่าเคปเลอร์เป็นตัวแปรทางเทคโนโลยีระยะกลางถึงระยะยาวในตลาดหน่วยความจำ AI มากกว่าที่จะเป็นภัยคุกคามต่อปัจจัยพื้นฐานระยะสั้นของไมครอน เอสเคไฮนิกซ์ หรือซัมซุง
ส่วนการที่เคปเลอร์จะสามารถเปลี่ยนแปลงภูมิทัศน์ของตลาด HBM ได้จริงหรือไม่นั้น ยังคงขึ้นอยู่กับประสิทธิภาพของชิปตัวอย่างในอนาคต อัตราผลตอบแทนจากการผลิตเชิงปริมาณ ความได้เปรียบด้านต้นทุน และการนำไปใช้โดยผู้ผลิตชิป AI รายใหญ่
เนื้อหานี้ได้รับการแปลโดยปัญญาประดิษฐ์ (AI) และผ่านตรวจสอบโดยมนุษย์ มีไว้เพื่อการอ้างอิงและข้อมูลทั่วไปเท่านั้น ไม่ใช่การแนะนำการลงทุนแต่อย่างใด
บทความแนะนำ
ความคิดเห็น (0)
คลิกปุ่ม $ ป้อนสัญลักษณ์ และเลือกเพื่อเชื่อมโยงหุ้น, กองทุน ETF หรือสัญลักษณ์หลักทรัพย์อื่น ๆ