뉴텍원, 예금 2배 증가 속 2026년 EPS 전망 재확인

뉴텍원(NewtekOne Inc.)은 가파른 예금 및 대출 성장에 힘입어 순이자이익이 증가함에 따라 2026년 3분기 기본 및 희석 주당순이익(EPS)이 0.34달러를 기록했다고 발표했으며, 연간 EPS 가이던스를 1.70~1.80달러로 재확인했다. 디지털 은행 및 비즈니스 서비스 기업인 뉴텍원은 대손충당금 증가로 연결 순이익이 전년 동기 대비 감소했음에도 불구하고 지속적인 유형자산 장부가치 성장을 기록했다.

9월 30일로 종료된 분기의 연결 GAAP 순이익은 1,070만 달러로, 전년 동기의 1,790만 달러와 2분기의 1,460만 달러에서 감소했다. 총수익은 순이자이익의 증가가 비이자이익 감소로 상쇄되면서 전년 동기의 7,490만 달러 대비 7,180만 달러를 기록했다.

순이자이익은 전년 동기 대비 30%, 전분기 대비 26% 증가한 1,890만 달러를 기록했다. 이는 전년 동기의 19%에서 상승한 것으로 3분기 매출의 26%를 차지했다. 2026년 첫 9개월 동안 순이자이익은 20% 증가한 5,110만 달러로 전체 매출의 23%를 차지했다.

대손충당금은 전년 동기의 770만 달러, 전분기의 1,210만 달러에서 1,540만 달러로 증가했다. 비GAAP 지표인 충당금 적립 전 순이익(pre-provision net revenue)은 2025년 3분기 3,280만 달러 대비 2,960만 달러를 기록했다.

예금 및 대출 성장

뉴텍원은 뉴텍뱅크의 예금이 15개 분기 동안 1억 4,200만 달러에서 26억 달러로 증가했으며, 예금이 2분기 연속 전년 동기 대비 2배 이상 늘어났다고 밝혔다. 비계열사 기업 예금은 전년 동기 대비 48%, 전분기 대비 4% 증가한 반면, 핵심 개인 예금은 전년 동기 대비 126%, 2분기 대비 13% 증가했다.

해당 분기 동안 비계열사 기업 예금은 1,300만 달러, 핵심 개인 예금은 2억 3,100만 달러 증가했다. 뉴텍뱅크는 711개의 기업 계좌와 5,037개의 핵심 개인 계좌를 추가해 기말 기준 기업 예금 계좌 11,646개, 핵심 개인 계좌 35,589개를 보유하게 됐다. 예대율은 95%였으며 예금의 79%는 예금자 보호 대상이었다.

9월 30일 기준 연결 대출 잔액은 전년 동기의 19억 3,000만 달러에서 증가한 28억 1,000만 달러를 기록했다. 뉴텍뱅크가 전체 대출의 89%를 차지해 전년 동기 66% 대비 늘어났으며, 이는 은행 자회사로 대출 활동이 지속적으로 이동하고 있음을 반영한다.

올해 누적 실행 대출액은 총 12억 달러로 2025년 동기 대비 12% 증가했다. SBA 7(a) 대출이 대출 실행액의 56%를 차지했고, 상환 기간이 더 긴 상업 및 산업 대출이 20%를 차지했다. 발표 자료에 따르면 9월 30일로 종료된 미국 중소기업청(SBA)의 회계연도 동안 뉴텍뱅크는 SBA 7(a) 대출 승인 건수 기준 1위, 승인 금액 기준 2위를 기록했다.

은행 수익성 및 영업 레버리지

뉴텍뱅크는 3분기에 전년 동기 1,260만 달러에서 증가했지만 2분기의 2,760만 달러에는 미치지 못하는 2,370만 달러의 순이익을 창출했다. 은행 순이자이익은 1,830만 달러에서 3,100만 달러로 증가한 반면, 순이자마진(NIM)은 전분기 4.55%, 전년 동기 5.40% 대비 4.84%를 기록했다.

은행의 비GAAP 효율성 비율은 전년 동기 46.8%에서 38.0%로 개선되었으나, 2분기의 37.0%보다는 소폭 상승했다. 평균자산순이익률(ROA)은 3.65%였으며, 비GAAP 평균 유형보통주자본이익률(ROATCE)은 45.8%였다.

연결 기준 3분기 영업비용은 자산이 47% 증가했음에도 불구하고 전년 동기와 거의 동일한 4,220만 달러를 기록했다. 올해 누적 영업비용은 3.7% 증가했으며, 회사는 이를 지점 없는 플랫폼을 통한 영업 레버리지의 증거로 제시했다.

주당 장부가치는 전년 동기 대비 9.2% 상승한 12.80달러로 분기를 마감했다. 비GAAP 지표인 주당 유형보통주 장부가치는 9.6% 상승한 12.30달러를 기록했으며, 뉴텍원이 2023년 1월 금융지주회사로 전환한 이후 77.7% 증가했다.

건전성 및 자본

신용 지표는 엇갈린 모습을 보였다. 뉴텍뱅크의 경우 정부 보증 잔액을 제외한 30일 이상 연체 정상 대출 비중이 2분기 3.99%에서 2.76%로 감소했다. 정부 보증을 제외한 부실대출(NPL) 비율도 4.14%에서 3.97%로 완화되었다.

그러나 정부 보증 잔액을 포함하면 이자미수대출 비중은 전체 은행 대출의 10.38%로 늘어나 전분기(7.00%) 및 전년 동기(5.82%) 대비 상승했다. 대손충당금 적립률은 투자목적 미보증 대출의 5.18% 수준이었으며, SBA 7(a) 대출이 은행 전체 충당금의 89%를 차지했다.

재무상태표가 확장됨에 따라 규제 자본 비율은 하락했다. 뉴텍뱅크의 잠정 Tier 1 자본 비율은 전년 동기 13.0%에서 10.6%로 낮아졌으며, 총위험가중자본비율은 14.3%에서 11.8%로 하락했다. 레버리지 비율은 11.2%에서 8.4%로 감소했다.

경영진의 2026년 실적 가이던스는 금리, 통화 정책, 일반적인 경제 상황 등의 리스크에 노출되어 있다. 또한 발표 자료에서는 뉴텍원이 대출 및 예금 기반을 지속적으로 확장함에 따라 신용 성과, 이자미수 잔액 증가, 조달 비용, 자본 비율 하락 등을 주요 고려 사항으로 강조했다.