Joby Aviation fällt nach dem Verkauf von Aktien und Wandelanleihen im Bewertung von 1,2 Milliarden Dollar

29. Jan - Die Aktien des Elektrolufttaxi-Herstellers Joby Aviation JOBY.N fallen vorbörslich um 11,2% auf $11,87 nach einer über dem Ziel liegenden Kapitalerhöhung

JOBY mit Sitz in Santa Cruz, Kalifornien, gibt bekannt, dass (link) ein öffentliches Angebot von 600 Mio. Dollar 0,75%-Wandelanleihen (CBs) mit Fälligkeit 2032 und ~52,9 Mio. Aktien zu 11,35 Dollar mit einem Bruttoerlös von 600 Mio. Dollar durchgeführt hat

Das Gesamtvolumen der gleichzeitigen Angebote stieg von 1 Milliarden Dollar auf 1 Milliarden Dollar (link)

Der Emissionspreis entspricht einem Abschlag von 15,1% gegenüber dem letzten Schlusskurs der Aktie

Der anfängliche Wandlungspreis für die Wandelanleihen wurde auf 14,19 Dollar festgesetzt und liegt damit 25 Prozent über dem Preis des Aktienangebots

Morgan Stanley hat sich ~5,3 Mio. Aktien von Dritten geliehen, um Delta-Hedging-Transaktionen einiger CBs-Investoren zu erleichtern

Das Unternehmen beabsichtigt, den Nettoerlös aus dem Angebot zur Finanzierung der Zertifizierungs- und Produktionsbemühungen, zur Vorbereitung des kommerziellen Betriebs und für allgemeine Zwecke sowie zur Finanzierung der Kosten der Capped-Call-Transaktionen zu verwenden

Morgan Stanley, Allen & Co und BofA sind gemeinsame Bookrunner für das Aktienangebot; Goldman Sachs schließt sich dem Trio als gemeinsamer Bookrunner für das CBs-Angebot an

JOBY hat ~911,8 Mio. Aktien im Umlauf

Bis zum Mittwochsschluss sind die Aktien im letzten Jahr um 60% gestiegen

Durchschnittliches Rating von 11 Analysten ist "Hold"; mittleres Kursziel $12,50, laut LSEG-Daten