Ramaco Resources fällt nach Bekanntgabe der 300 Mio. Dollar Wandelschuldverschreibung

04. Nov - Aktien von Ramaco Resources METC.O fallen im erweiterten Handel um 10,1% auf 23,90 Dollar, da das Unternehmen eine Kapitalerhöhung anstrebt

METC mit Sitz in Lexington, Kentucky, kündigt (link) $300 Mio. 6-jährige Wandelanleihen (CBs) an

METC beabsichtigt, den Nettoerlös aus der Emission zur Finanzierung der Erschließung seines Seltenerdelement- und kritischen Mineralienprojekts in Wyoming, für strategische Wachstumsmöglichkeiten und allgemeine Zwecke zu verwenden

METC plant außerdem, die Erlöse zur Finanzierung von Capped Calls zu verwenden, Derivatetransaktionen, die eingesetzt werden, um eine potenzielle Verwässerung abzumildern

Neben dem CBs-Angebot haben die Bookrunner Goldman Sachs und Morgan Stanley beabsichtigen, (link) METC-Aktien anzubieten, um Delta-Absicherungsgeschäfte zu erleichtern

Mit Stand vom 27. Oktober hatte METC ~55,2 Mio. bzw. ~10,8 Mio. ausstehende Aktien der Klasse a und B, wie aus der Einreichung (link) hervorgeht

METC-Aktien schlossen am Dienstag mit einem Minus von 4,6% bei 26,59 Dollar, aber einem Plus von 165% im Jahresverlauf

6 von 7 Analysten stufen METC als "strong buy" oder "buy" ein, 1 stuft die Aktie als "hold" ein, und das mittlere Kursziel liegt bei $43