大漲原因找到！8月金股出爐（名單）
市場震盪反彈，創業板指領漲。
盤面上，算力租賃概念延續強勢，美利雲3連板，利通電子、宏景科技走出3天2板。CPO概念震盪反彈，東山精密等漲停。PCB概念走強，寶鼎科技3天2板，紅板科技、深南電路等漲停。AI應用端反覆活躍，傳智教育晉級7連板，中國科傳、返利科技均走出5天3板。CRO概念表現活躍，藥明康德、凱萊英、百花醫藥漲停。下跌方面，大金融板塊震盪回落，銀行、保險方向跌幅居前。
截至收盤，滬指漲0.33%，深成指漲3.25%，創業板指漲5.64%。市場熱點快速輪動，全市場超3600只個股上漲，超百股漲停。滬深兩市成交額2.21萬億，較上一個交易日放量2162億。
科技股“捲土重來”！四大原因
今日市場震盪走高，創業板指領漲。科技股經歷多日回調後再度大漲，科創綜指、科創50指數均漲超4%。
熱點方向看，算力租賃概念全線爆發，板塊中十餘股漲停；算力硬件方向同樣反彈，“易中天”等核心權重均漲超10%；AI應用端亦反覆活躍。
綜合市場觀點，科技方向大漲，主要有四大催化因素：
一是英偉達、博通的CPO交換機相繼出貨，標誌着共同封裝光學(CPO)正式邁入量產階段。二是NAND Flash雖未如DRAM供應喫緊，但預計2026年8月底前的產能，也將被預訂完畢，這將應驗2027年成爲“存儲最缺一年”的看法，但後續價格漲幅有望趨緩。三是谷歌、Meta、亞馬遜等北美雲廠商繼續上調2026年資本開支。四是市場預期AI產業敘事進入新週期，將從基礎設施轉向以CSP(雲服務商)爲主的AI商業化平臺。
中信證券研報指出，在雲廠商業績不斷印證AI對業務增長驅動的背景下，AI集羣規模將進一步擴張，光互聯作爲集羣網絡的重要環節，將在GPU配比提升、端口速率升級和“光進銅退”三重因素下持續高速增長，看好光通信板塊中長期景氣度。
此外，創新藥集體走強成爲今日另一大熱點，CXO方向領漲。
消息面上，CXO龍頭藥明康德發佈半年報，上調2026年全年業績指引：預計2026年公司整體收入由人民幣513億元至530億元上調至人民幣585億元至605億元，持續經營業務收入同比增速由18%至22%上調至35%至39%。同時，爲更好滿足日益增長的客戶需求，公司進一步加速全球產能佈局，並提前啓動常州新基地建設，預計2026年資本開支由人民幣65億元至75億元上調至人民幣75億元至85億元。
整體而言，在科技股集體修復的背景下，市場情緒顯著回暖，相關人氣賽道的延續性仍是後市關注的核心重點。機構認爲，階段大底仍需耐心等待，投資者不宜盲目抄底出手。重點觀察市場量能變化、增量資金入場情況以及政策落地成效，等待市場底信號明確、行情趨勢明朗後，再擇機佈局更爲穩妥。
8月券商金股出爐(名單)
券商8月金股組合近日陸續披露，推薦集中度有所緩和。據不完全統計，目前已有近200只標的入圍了當月的券商“金股”名單。
從行業角度看，金股數量居於首位的仍然是電子行業，8月金股數量多達12只，但佔比由上一個月的約21%下降至約13%；佔比居次位的由上一個月的電力設備切換至有色金屬行業，金股數量佔比達到8.79%；另外，醫藥生物、汽車、非銀金融、食品飲料行業的金股數量佔比也有所提升。
從個股角度看，8月獲得3家及以上券商推薦的金股共計12只。
其中，醫藥生物行業的藥明康德最受券商青睞，推薦機構數高達8家。國信證券認爲，藥明康德爲全球一體化CRDMO(合同研究、開發與生產一體化平臺)龍頭，全產業鏈構築客戶壁壘，在手訂單充足支撐業績穩健，前瞻佈局多肽、ADC(抗體偶聯藥物)等高景氣賽道，當前估值不到20倍。
電力設備行業的寧德時代緊隨其後，推薦機構數爲6家。浙商證券認爲，寧德時代全球動力電池份額持續提升，電池系統產能利用率保持高位，訂單和流動性表現穩健。隨着下半年進入排產旺季，公司作爲頭部電池廠有望充分受益需求放量，業績增長具備較強確定性。
通信行業的中際旭創、電子行業的北方華創推薦數居前，均爲5家。此外，七月股價暴漲的阿里巴巴、美團，以及紫金礦業、招商輪船、中芯國際、美的集團、崑崙萬維、傑瑞股份等個股均獲得3家及以上的機構推薦。
中金：8月A股或進入修復階段
對於8月整體市場走勢與配置邏輯，各大券商形成相對統一的研判。
機構普遍認爲，8月A股進入中報密集披露窗口期，業績確定性、行業高景氣度將成爲核心選股主線，科技賽道、出口產業鏈、上游資源品三大方向基本面有望持續改善。
中金公司研報表示，8月A股行情可能進入大幅回調後的修復階段。8月超配行業：基礎化工、通信設備、電力電器設備、機械、證券。結合7月市場快速調整，建議近期開始關注兩條主線：
①景氣成長仍需要精挑細選：科技風格劇烈調整之後擁擠度已經有明顯回落，景氣度足夠高的產業能夠實現分子端高增長對沖分母端拖累的效果，AI基礎設施相關環節，如光通信、PCB等環節，高景氣狀態在今年確定性仍較強，半導體及算力等領域較多公司則仍需要關注基本面與估值的匹配程度，科技成長後市或呈現分化走勢；創新藥較多公司進入臨牀數據驗證階段，值得自下而上關注。
②週期改善：越來越多領域基本面正從週期底部回升，建議綜合考慮地緣局勢與產能週期位置，關注業績向好及供需格局改善的領域，如電網設備、石化化工、工程機械，以及受益資本市場向好的非銀金融等行業；貴金屬板塊經歷較多調整後也值得關注。純內需行業的基本面回升進展仍然相對偏緩，需要進一步觀察。
