7月31日證券之星午間消息匯總：18家A股上市公司披露回購或增持計劃公告
01. 宏觀要聞
1、國家統計局：7月製造業採購經理指數(PMI)爲49.2%
國家統計局數據顯示，7月份，製造業採購經理指數(PMI)爲49.2%，比上月下降1.1個百分點，景氣水平有所回落。7月份，非製造業商務活動指數爲49.0%，比上月下降1.2個百分點，非製造業景氣水平較上月下降。7月份，綜合PMI產出指數爲49.3%，比上月下降1.3個百分點，表明我國企業生產經營活動較上月放緩。
2、國家發改委：十五五算力網將新增直接投資4萬億
國家發展改革委政策研究室主任、新聞發言人蔣毅在新聞發佈會上指出，有關機構測算，“十五五”時期算力網建設將新增直接投資4萬億元，考慮到算力建設以企業投資爲主，這將爲民間投資創造巨大空間，我們將加強規劃引導、要素保障等工作，爲民間投資營造良好環境。
3、國家發改委：近期正在會同有關部門抓緊研究制定擴大內需戰略實施方案
國家發展改革委國民經濟綜合司副司長周宏偉在新聞發佈會上表示，近期，我委正在會同有關部門抓緊研究制定擴大內需戰略實施方案(2026-2030年)。下一步，國家發展改革委將會同有關部門，以更大力度、更實舉措有效擴大國內需求。
02. 行業新聞
1、18家A股上市公司披露回購或增持計劃公告
據不完全統計，7月30日盤後包括三環集團、東陽光、特銳德、網宿科技、渤海租賃、甬矽電子、中研股份、樂鑫科技、科大智能、華源控股、廣東宏大、帝奧微、華凱易佰、中天服務、恆通股份、慧博雲通、光智科技、先導基電在內的18家A股上市公司披露回購或增持計劃公告。
具體來看，2家公司同時披露回購和增持計劃公告，另有12家公司披露回購計劃公告，4家上市公司披露增持計劃公告。其中，三環集團擬5億元-10億元回購股份，東陽光控股股東擬增持3億元-6億元且提議公司回購3億元-6億元。此外，三環集團7月20日披露的上一期回購方案已實施完畢，累計回購金額8.95億元。
2、歐盟計劃投資114億美元建設7座人工智能超級工廠 公共融資將吸引額外的228億美元私人投資
歐盟27國集團的執行官週四表示，歐盟將提供100億歐元(114億美元)的資金，資助企業建立7個人工智能巨型工廠，以縮小與美國的人工智能差距。
歐盟委員會表示，希望公共融資能夠吸引額外的200億歐元(228億美元)私人投資。企業現在可以競標建造超級工廠的合同，這些工廠計劃配備至少10萬個尖端人工智能芯片，其性能大約是目前歐盟運行的數據中心性能的四倍。
根據美國2025年的評估，歐洲在人工智能發展的關鍵領域遠遠落後於美國。根據6月份提交給歐洲議會的一份委員會報告，歐洲企業和公共當局將繼續依賴美國人工智能提供商，這不利於在前沿工作的歐洲服務提供商。
3、Meta報告稱未來支出承諾接近7000億美元 涉及AI數據中心和雲計算
Meta表示，已通過長期和短期協議，承諾了近7000億美元的未來支出，涉及人工智能數據中心、雲計算等領域。
Meta在週四的一份監管申報文件中表示，公司擁有3493億美元的不可撤銷合同承諾，主要涉及第三方雲服務協議、服務器和網絡基礎設施。該公司還有3470億美元尚未開始的租賃承諾，尚未反映在資產負債表中。其中僅7月份就新增了680億美元，付款將從2027年和2028年開始。這些成本是在現有活躍租賃之外的，涵蓋數據中心、託管設施及“部分網絡基礎設施”。
03. 板塊掘金
1、中航證券研報指出，整體來看，2026年一季度軍工材料板塊較2025年已有邊際修復，尤其是新材料方向表現相對突出，但鈦合金、高溫合金等傳統材料利潤端仍受需求節奏、價格調整和產能爬坡等因素影響。展望下半年，隨着傳統軍工訂單修復、“大軍工”方向輪動以及軍貿等增量邏輯逐步兌現，軍工材料板塊業績有望繼續改善。
2、中銀證券研報認爲，從估值、基金持倉及板塊業績三個維度來看，當前消費板塊底部特徵明顯，下半年具備業績支撐的龍頭個股有望迎來估值及業績的雙修復。在景氣偏弱的消費環境下，品牌之間競爭加劇，消費品“價格戰”效果邊際減弱，龍頭企業在渠道結構及企業內部運營效率方面積極調改，企業自身經營現金流表現穩健，具備一定的防禦屬性。
3、東吳證券研報指出，酒店行業供給增長降速，需求企穩，連鎖化率穩步提升，龍頭公司開店和運營領先行業。龍頭公司華住集團、錦江酒店、首旅酒店、亞朵和君亭酒店，估值已到歷史底部區間，15x佈局勝率高，隨着供需關係穩步改善，酒店RevPAR改善有望演繹新一輪景氣週期行情，RevPAR改善釋放利潤彈性，估值向上抬升至20~25x。
