Nhóm cổ phiếu MLCC đồng loạt tăng mạnh: Taiyo Yuden tăng gần 23%, Ibiden tăng hơn 19%, Murata Manufacturing tăng hơn 17%

[Nguồn: TradingView]

Taiyo Yuden dẫn đầu nhóm ngành linh kiện điện tử với mức tăng gần 23%. Hồi tháng 5, công ty đã công bố mức tăng giá từ 6% đến 13% đối với toàn bộ dòng sản phẩm tụ gốm đa lớp (MLCC) điện dung thấp đến trung bình dành cho thiết bị tiêu dùng và ô tô. Hiện tại, nhu cầu về MLCC cao cấp từ máy chủ AI và xe năng lượng mới đang tăng vọt, trong khi chu kỳ xây dựng các dây chuyền sản xuất cao cấp kéo dài khiến công suất không thể giải phóng nhanh chóng trong ngắn hạn, dẫn đến khoảng cách cung - cầu đáng kể. Để đáp ứng nhu cầu ngày càng tăng đối với máy chủ AI, Taiyo Yuden đang đẩy nhanh việc mở rộng công suất MLCC cao cấp, dẫn đến việc thị trường điều chỉnh tăng đáng kể kỳ vọng về triển vọng lợi nhuận của công ty.

[Nguồn: TradingView]

Cổ phiếu Ibiden đã tăng vọt hơn 19%, đạt mức cao kỷ lục trong phiên giao dịch. Đây là nhà cung cấp chất nền đóng gói IC hàng đầu thế giới, chuyên cung ứng cho các gã khổng lồ chip AI như Nvidia ( NVDA ), Intel ( INTC ), và AMD ( AMD) và các ông lớn chip AI khác các loại chất nền đóng gói tiên tiến. Trong năm tài chính 2025, lợi nhuận hoạt động của mảng điện tử đã tăng vọt 68,5% so với cùng kỳ năm trước, trong bối cảnh nhu cầu từ các khách hàng lớn tiếp tục bùng nổ. Trong báo cáo thường niên mới nhất, công ty đã đặt mục tiêu đầy tham vọng là tăng gấp 5 lần lợi nhuận hoạt động trong 5 năm tới. Khi nhu cầu về năng lực tính toán AI không ngừng mở rộng, chất nền đóng gói tiên tiến — một mắt xích quan trọng trong chuỗi cung ứng chip AI — đang được hưởng lợi trực tiếp từ sự tăng tốc phát triển hạ tầng AI trên toàn cầu.

[Nguồn: TradingView]

Murata Manufacturing đã tăng vọt hơn 17%. Là nhà cung cấp MLCC lớn nhất thế giới với thị phần trên 40%, công ty này đã chính thức thông báo tăng giá, bắt đầu đợt tăng giá toàn diện cho các sản phẩm MLCC máy chủ AI và dòng sản phẩm MLCC cao cấp dành cho ô tô kể từ ngày 1/7, với mức tăng dao động từ 10% đến 40%.

Theo dữ liệu từ SemiAnalysis, giá trị MLCC trên mỗi tủ rack đã tăng từ khoảng 3.000 USD trên nền tảng H100 lên khoảng 12.000 USD trên nền tảng GB200, với lượng sử dụng MLCC tương ứng tăng từ khoảng 15.000 đơn vị lên hơn 90.000 đơn vị. Goldman Sachs ( GS) lưu ý rằng MLCC đã trở thành thành phần chi phí lớn thứ ba trong các máy chủ AI, chỉ sau GPU và chip nhớ, và siêu chu kỳ MLCC do AI thúc đẩy mới chỉ bắt đầu.

Đà tăng trưởng của lĩnh vực linh kiện điện tử chủ yếu nhờ thỏa thuận hòa bình giữa Mỹ và Iran, giúp hạ nhiệt đáng kể rủi ro địa chính trị tại Trung Đông và thúc đẩy khẩu vị rủi ro quay trở lại thị trường, với cả chỉ số Nikkei 225 và KOSPI của Hàn Quốc đều tăng khoảng 5%. Đồng thời, việc đẩy nhanh phát triển hạ tầng AI đang thúc đẩy nhu cầu liên tục đối với các linh kiện thượng nguồn như MLCC và chất nền IC.

Các nhà phân tích tin rằng việc ổn định tạm thời các rủi ro địa chính trị đã tạo ra môi trường bên ngoài ổn định hơn cho các cổ phiếu tăng trưởng, trong khi sự lan tỏa thịnh vượng của ngành trong toàn bộ chuỗi cung ứng phần cứng AI — từ chip đến các linh kiện thụ động — tiếp tục sâu sắc hơn, và các công ty niêm yết liên quan của Nhật Bản sẵn sàng để tiếp tục được hưởng lợi.

Nội dung này được dịch bằng trí tuệ nhân tạo và đã được hiệu đính cho dễ hiểu hơn. Chỉ mang tính chất tham khảo.