เงินยูโรเคลื่อนไหวใกล้ระดับสูงสุดในรอบหลายเดือนเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่า ขณะที่แนวโน้มขาขึ้นรอการเคลื่อนไหวทะลุ 1.1700 ก่อนการรายงาน PMI

• EURUSD ยังคงได้รับแรงหนุนเป็นอย่างดีจาก USD ที่อ่อนค่าและการคาดการณ์การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ ECB ที่เพิ่มขึ้น
• ความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อจากราคาน้ำมันที่สูงขึ้นยังคงทำให้การเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดอยู่บนโต๊ะ และหนุน USD
• ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ยังช่วยจำกัดการขาดทุนของ USD และจำกัดการปรับตัวขึ้นของคู่เงินก่อนการเปิดเผยข้อมูล PMI เบื้องต้น

คู่ EURUSD ดึงดูดแรงซื้อเมื่อราคาปรับตัวลดลงในช่วงตลาดเอเชียวันศุกร์ และปรับตัวกลับขึ้นมาใกล้ระดับสูงสุดนับตั้งแต่วันที่ 14 พฤษภาคม ซึ่งทำไว้ในวันก่อนหน้า โดยขณะนี้ฝั่งขาขึ้นกำลังรอให้ราคาทะลุระดับ 1.1700 ก่อนที่จะเปิดสถานะเก็งกำไรใหม่ อย่างไรก็ตาม ราคาสปอตยังมีแนวโน้มที่จะทำกำไรรายสัปดาห์ได้อย่างแข็งแกร่ง และขยายแนวโน้มขาขึ้นนับตั้งแต่ต้นเดือน ท่ามกลาง USD ที่อ่อนค่าในวงกว้าง

ดัชนี USD (DXY) ซึ่งติดตามเงินดอลลาร์เมื่อเทียบกับตะกร้าสกุลเงิน ยังคงอยู่ในระดับต่ำใกล้จุดต่ำสุดในรอบสามเดือน เนื่องจากเทรดเดอร์ยังคงลดการเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ในทันที ท่ามกลางสัญญาณเงินเฟ้อที่ชะลอตัว นอกจากนี้ การคาดการณ์ว่าเงินเฟ้อที่ขับเคลื่อนโดยพลังงานจะบีบให้ธนาคารกลางยุโรป (ECB) ต้องโน้มเอียงไปสู่จุดยืนที่ hawkish มากขึ้น ยังช่วยหนุนสกุลเงินร่วมและคู่ EURUSD

Commerzbank ระบุว่า สถานการณ์สมดุลของปริมาณก๊าซในคลังสำรองของยุโรปที่ตึงตัวขึ้นเรื่อย ๆ "เพิ่มแรงกดดันให้ต้องนำเข้าเพิ่มขึ้นอีกในช่วงหลายเดือนข้างหน้า ซึ่งจะเพิ่มความเสี่ยงด้านราคา" ธนาคารเตือนว่า หากปริมาณก๊าซไหลเข้าไม่ฟื้นตัวเพียงพอ "สิ่งนี้จะเพิ่มแรงกดดันขาขึ้นต่อราคาพลังงานไฟฟ้าในยุโรปต่อไปด้วย" เนื่องจากภูมิภาคดังกล่าวถูกบีบให้ต้องแข่งขันอย่างเข้มข้นขึ้นเพื่อจัดหาก๊าซธรรมชาติเหลว (LNG) ที่มีอยู่อย่างจำกัด

ขณะเดียวกัน ปฏิกิริยาในทันทีของตลาดต่อแผนการของกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ที่จะเพิ่มขนาดการดำเนินงานซื้อคืนตราสารหนี้ระยะยาวบางส่วนเป็นสองเท่า ดูเหมือนกำลังจางหายไปท่ามกลางความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อที่เกิดจากราคาพลังงานที่สูงขึ้น นอกจากนี้ รายงานการประชุม FOMC ที่มีท่าที hawkish ซึ่งเผยแพร่เมื่อวันพุธ ยังคงทำให้การเก็งว่าจะมีการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อยหนึ่งครั้งในปี 2026 ยังเป็นไปได้ และยังคงสนับสนุนอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ที่อยู่ในระดับสูง ซึ่งอาจช่วยหนุน USD

นอกจากนี้ ความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านเกี่ยวกับช่องแคบฮอร์มุซยังคงทำให้ค่าเบี้ยความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์มีบทบาท และอาจช่วยจำกัดการขาดทุนของเงินดอลลาร์ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยได้ต่อไป ในความคืบหน้าเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิกฤตตะวันออกกลาง ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ขู่ว่าจะทำสงครามเศรษฐกิจกับอิหร่านและโดดเดี่ยวอิหร่านในระดับที่ไม่เคยเกิดขึ้นมาก่อน พร้อมเตือนถึงผลกระทบทางเศรษฐกิจต่อประเทศใดก็ตามที่ให้ความช่วยเหลือในรูปแบบใด ๆ แก่อิหร่าน

สถานการณ์นี้อาจทำให้ฝั่งขาลงของ USD ชะลอการเปิดสถานะเก็งกำไรใหม่ และจำกัดการปรับตัวขึ้นของคู่ EURUSD ขณะนี้เทรดเดอร์เฝ้ารอการเปิดเผยข้อมูล PMI เบื้องต้นจากยูโรโซนและสหรัฐฯ เพื่อเป็นแรงผลักดันใหม่ นอกจากนี้ พาดหัวข่าวด้านภูมิรัฐศาสตร์ที่ทยอยเข้ามาอาจยังคงทำให้ตลาดการเงินทั่วโลกผันผวน ซึ่งจะผลักดันความต้องการ USD ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย และสร้างโอกาสในการซื้อขายระยะสั้นรอบคู่ EURUSD ในวันสุดท้ายของสัปดาห์

กราฟรายวัน EURUSD

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

คู่ EURUSD ยังคงมีแนวโน้มขาขึ้นในระยะใกล้เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 200 วัน และระดับ 61.8% ของ Fibonacci retracement ของการปรับตัวลดลงในช่วงเดือนเมษายนถึงมิถุนายนที่ 1.1644 ซึ่งบ่งชี้ว่าการปรับฐานลงมีแนวโน้มดึงดูดแรงซื้อ ขณะที่การฟื้นตัวในภาพรวมจากจุดต่ำสุดของรอบที่ 1.1323 ยังคงไม่เสียหาย และอาจมุ่งหน้าทดสอบระดับ retracement 78.6% ที่ 1.1731

ถัดไปคือระดับสูงสุดของการแกว่งตัวในเดือนเมษายนบริเวณ 1.1843 ด้านขาลง แนวรับแรกอยู่ที่ระดับ retracement 61.8% ที่ 1.1644 และเส้น SMA 200 วันที่ 1.1631 ก่อนถึงระดับ Fibonacci ที่ลึกลงไปที่ 1.1583 และ 1.1521 โดยมีอุปสงค์เชิงโครงสร้างที่แข็งแกร่งขึ้นบริเวณระดับ retracement 23.6% ที่ 1.1445 และจุดอ้างอิงที่ 1.1323

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้จัดทำขึ้นโดยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)