ทองคำมีแนวโน้มที่จะทำกำไรเป็นเดือนที่สี่ติดต่อกันท่ามกลางความคาดหวังการลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดที่เพิ่มขึ้น

• ทองคำเคลื่อนไหวใกล้ระดับสูงสุดในรอบสองสัปดาห์ ขณะที่นักเทรดประเมินสัญญาณนโยบายของเฟด
• ความไม่แน่นอนทางภูมิศาสตร์การเมืองยังคงสูง เนื่องจากการเจรจาสันติภาพระหว่างรัสเซีย-ยูเครนยังคงเปราะบาง
• การตั้งค่าทางเทคนิคแสดงให้เห็นว่า XAU/USD กำลังพยายามทะลุผ่านขอบด้านบนของรูปแบบสามเหลี่ยมสมมาตรในกราฟรายวัน

ทองคํา (XAU/USD) ขยับขึ้นในวันศุกร์หลังจากการผันผวนที่เกิดจากการหยุดทำการซื้อขายของ CME ทำให้ราคาลดลงชั่วคราว ขณะนี้ XAU/USD กำลังซื้อขายอยู่ที่ประมาณ $4,209 โดยโลหะมีค่ากำลังมุ่งสู่การทำกำไรเป็นเดือนที่สี่ติดต่อกัน

ความรู้สึกโดยรวมยังคงเอียงไปทางด้านบวก เนื่องจากนักเทรดคาดการณ์ถึงความเป็นไปได้ที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม หลังจากที่ผู้กำหนดนโยบายสำคัญได้แสดงความคิดเห็นที่ผ่อนคลายเมื่อช่วงต้นสัปดาห์ ในขณะเดียวกัน การเจรจาสันติภาพระหว่างรัสเซีย-ยูเครนยังคงเปราะบาง ทำให้ความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์การเมืองยังคงสูงและสนับสนุนทองคำ

ปัจจัยที่มีผลต่อตลาด: การหยุดการซื้อขายของ CME, การเดิมพันการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด และภูมิศาสตร์การเมืองที่อยู่ในความสนใจ

• ความผิดพลาดทางเทคนิคที่ศูนย์ข้อมูลแห่งหนึ่งของ CME Group ทำให้การซื้อขายในแพลตฟอร์มอิเล็กทรอนิกส์หยุดชะงัก ส่งผลให้เกิดการปิดตัวในตลาดสกุลเงิน ตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ และฟิวเจอร์สทั่วโลก ฟิวเจอร์สทองคำติดอยู่ที่ประมาณ 4,221 ดอลลาร์ในช่วงที่เกิดปัญหา และนักวิเคราะห์เตือนว่าความผันผวนอาจเพิ่มขึ้นเมื่อการซื้อขายกลับมาเต็มรูปแบบ โดยเฉพาะในช่วงสิ้นเดือนและสภาพคล่องที่บางลงหลังวันหยุด
• ความคิดเห็นที่เป็นมิตรต่อการปรับลดอัตราดอกเบี้ยจากเฟดในสัปดาห์นี้ทำให้ผู้ค้าเพิ่มการเดิมพันการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม หลังจากที่ผู้ว่าการเฟด คริสโตเฟอร์ วอลเลอร์ กล่าวเมื่อวันจันทร์ว่าการผ่อนคลายนโยบายในเดือนหน้าจะเหมาะสม เนื่องจากมีสัญญาณการชะลอตัวในตลาดแรงงานและกิจกรรมทางเศรษฐกิจที่อ่อนแอลง ขณะที่ผู้ว่าการอีกคน สตีเฟน มิราน กล่าวว่าการว่างงานที่เพิ่มขึ้นสะท้อนถึงนโยบายที่เข้มงวดเกินไปและย้ำการสนับสนุนการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในวงกว้างมากขึ้น ประธานเฟดสาขาซานฟรานซิสโก แมรี่ ดาลีย์ กล่าวกับ The Wall Street Journal ว่าเธอสนับสนุนการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนหน้า โดยเตือนว่าตลาดแรงงานตอนนี้มีความเสี่ยงมากกว่าการเกิดเงินเฟ้ออีกครั้ง
• อย่างไรก็ตาม ความไม่แน่นอนยังคงมีอยู่ เนื่องจากผู้กำหนดนโยบายคนอื่น ๆ หลายคนยังคงมีท่าทีระมัดระวังมากขึ้น โดยเน้นว่าการเงินเฟ้อยังคงมีความเหนียวแน่นและเตือนว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเร็วเกินไปอาจเสี่ยงต่อการกระตุ้นแรงกดดันด้านราคาอีกครั้ง ตามข้อมูลจากเครื่องมือ CME FedWatch ตลาดตอนนี้กำลังประเมินโอกาสประมาณ 85% สำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม
• ในด้านภูมิรัฐศาสตร์ ความพยายามในการสร้างสันติภาพระหว่างรัสเซีย-ยูเครนยังคงเป็นจุดสนใจ หลังจากที่ประธานาธิบดีโวโลดีมีร์ เซเลนสกี แสดงสัญญาณความพร้อมของเคียฟในการก้าวไปข้างหน้ากับกร

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: ทองคำปรับฐานต่ำกว่า $4,200 ขณะที่โมเมนตัมดีขึ้น

XAU/USD กำลังพยายามทะลุผ่านรูปแบบสามเหลี่ยมสมมาตรในกราฟรายวัน โดยราคายังคงอยู่เหนือขอบด้านบนของรูปแบบ อย่างไรก็ตาม ระดับจิตวิทยาที่ $4,200 ยังคงจำกัดความพยายามในการปรับตัวสูงขึ้นในทันที และการปิดที่ชัดเจนในระดับรายวันเหนืออุปสรรคนี้จำเป็นต้องมีเพื่อยืนยันการดำเนินการขาขึ้น

ในด้านล่าง แนวรับเริ่มต้นอยู่ที่ $4,150 ขณะที่แนวรับที่แข็งแกร่งกว่าตั้งอยู่ใกล้ขอบด้านล่างของสามเหลี่ยม ซึ่งเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่าย (SMA) 21 วันมาบรรจบกัน

สัญญาณโมเมนตัมกำลังดีขึ้น โดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ชี้ขึ้นเหนือ 60 แสดงให้เห็นถึงความสนใจในการซื้อที่เพิ่มขึ้นโดยยังไม่เข้าสู่เขตซื้อมากเกินไป