ราคาทองคำร่วงลงขณะที่นักลงทุนจับตามองข้อมูล CPI ของสหรัฐฯ และการประชุมสุดยอดทรัมป์–ปูติน
- XAU/USD ลดลง 1.20% ซื้อขายที่ $3,356 ในช่วงเซสชันอเมริกาเหนือ
- ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ กล่าวว่าทองคำจะไม่มีการเก็บภาษี
- ความคาดหวังเพิ่มขึ้นสำหรับการประชุมระหว่างทรัมป์และปูติน แผนการหยุดยิงในยูเครนส่งผลกระทบต่อความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย
- คาดการณ์ CPI สหรัฐฯ เดือนกรกฎาคมอยู่ที่ 2.8% YoY; Core CPI คาดว่าจะสูงกว่า 3% เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์
ราคาทองคำดิ่งลงในช่วงเซสชันอเมริกาเหนือ ขณะที่นักเทรดรอการตัดสินใจของทำเนียบขาวเกี่ยวกับภาษีที่เกี่ยวกับทองคำแท่ง ซึ่งทำให้เกิดการปรับตัวลดลงในตลาดฟิวเจอร์สเมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา นักเทรดรอการเปิดเผยข้อมูลเงินเฟ้อในสหรัฐฯ (US) ซึ่งทำให้ราคาสปอตลดลง ขณะนี้ XAU/USD ซื้อขายอยู่ที่ประมาณ $3,360 ลดลงกว่า 1.20%
ความต้องการทองคำได้รับผลกระทบจากการคาดเดาว่าการประชุมระหว่างประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ และประธานาธิบดีรัสเซีย วลาดิมีร์ ปูติน ในวันศุกร์อาจเปิดเผยแผนการหยุดยิงในยูเครน การฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐท่ามกลางอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ที่ลดลงทำให้ราคาทองคำต่ำกว่าระดับ $3,400
ในวันอังคาร สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐ (BLS) คาดว่าจะเปิดเผยดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) สำหรับเดือนกรกฎาคม โดยคาดว่าอัตราเงินเฟ้อทั่วไปจะอยู่ที่ประมาณ 2.8% YoY เพิ่มขึ้นจาก 2.7% ในเดือนมิถุนายน ขณะที่ Core CPI คาดว่าจะสูงกว่า 3% เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์ 2025
ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ โพสต์ในโซเชียลมีเดียของเขาว่าทองคำจะไม่มีการเก็บภาษี
ในสัปดาห์นี้ ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ จะมีการเปิดเผยข้อมูลเงินเฟ้อจากฝั่งผู้ผลิต การเรียกร้องผู้ว่างงาน ข้อมูลการผลิตภาคอุตสาหกรรม ยอดค้าปลีก และดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกนสำหรับเดือนสิงหาคม นอกจากนี้ ยังมีการจับตามองคำปราศรัยของเจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด)
ข่าวสารตลาดประจำวันที่มีผลต่อราคา: ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ที่ยุ่งเหยิงจะขับเคลื่อนราคาทองคำ
- ข้อมูลเศรษฐกิจในสัปดาห์นี้จะถูกจับตามองหลังจากข้อมูลการจ้างงานล่าสุดที่แสดงสัญญาณการอ่อนตัว อย่างไรก็ตาม หาก CPI เดือนกรกฎาคมเพิ่มขึ้น การตอบสนองของเจ้าหน้าที่เฟดต่อข้อมูลจะมีความสำคัญ หากพวกเขาย้ำว่าความมั่นคงของราคาเป็นสิ่งสำคัญ นี่อาจทำให้ราคาทองคำลดลง มิฉะนั้น หากกระบวนการลดเงินเฟ้อดำเนินต่อไป ราคาทองคำอาจเพิ่มขึ้นเนื่องจากคาดว่าอัตราผลตอบแทนของสหรัฐฯ จะลดลง
- หลังจาก CPI นักเทรดจะจับตามองการพัฒนาของตลาดแรงงานและการใช้จ่ายของผู้บริโภคผ่านยอดค้าปลีก ซึ่งคาดว่าจะลดลงจาก 0.6% เป็น 0.5% MoM ในเดือนกรกฎาคม สัปดาห์นี้จะสิ้นสุดด้วยการเปิดเผยความเชื่อมั่นผู้บริโภคของสหรัฐฯ ซึ่งคาดว่าจะดีขึ้นจาก 61.7 เป็น 62 ในการอ่านเบื้องต้นของเดือนสิงหาคม
- ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามการเคลื่อนไหวของมูลค่าดอลลาร์เมื่อเปรียบเทียบกับตะกร้าสกุลเงินอื่นๆ เพิ่มขึ้น 0.26% ที่ 98.52 การฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐทำให้การเพิ่มขึ้นของทองคำถูกจำกัดที่ระดับ $3,400
- อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี ลดลงสองจุดฐาน อยู่ที่ 4.265%
- ความน่าจะเป็นในการปรับอัตราดอกเบี้ยของเฟดแสดงให้เห็นว่านักเทรดได้คาดการณ์โอกาส 84% สำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ย 25 bps ในการประชุมเดือนกันยายน ตามข้อมูลจาก Prime Market Terminal
แหล่งที่มา: Prime Market Terminal
แนวโน้มทางเทคนิค: ราคาทองคำดิ่งลงและทดสอบการรวมตัวของ SMA 20/50 วัน
ราคาทองคำลดต่ำกว่า $3,380 หลังจากที่ทะลุระดับต่ำสุดของกรอบการซื้อขาย $3,380-$3,400 ที่ตั้งไว้เมื่อวันศุกร์ ซึ่งทำให้ XAU/USD เคลื่อนไหวไปที่ระดับต่ำสุดในวันอยู่ที่ $3,341 อย่างไรก็ตาม โลหะสีเหลืองยังคงมีแนวโน้มขาขึ้นขณะที่ทดสอบการรวมตัวของ SMA 50 วันและ 20 วันที่ประมาณ $3,356/$3,349 โดยนักซื้อมองไปที่ $3,380
หาก XAU/USD ขึ้นไปเหนือ $3,400 พื้นที่ถัดไปที่น่าสนใจจะเป็นจุดสูงสุดเมื่อวันที่ 16 มิถุนายนที่ $3,452 ตามด้วยระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $3,500 ในทางกลับกัน หากทองคำสิ้นสุดวันต่ำกว่า $3,350 ราคาทองคำอาจลดลงไปที่ SMA 100 วันที่ $3,283
Gold: คำถามที่พบบ่อย
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
