TradingKey

• AMD เผชิญกับแรงกดดันในทิศทางขาลง เนื่องจากนักลงทุนโยกย้ายเงินลงทุนออกจากหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีที่มีการเติบโตสูง • ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์และสัญญาณอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) มีส่วนทำให้เกิดความผันผวนในกลุ่มอุตสาหกรรมดังกล่าว • การเทขายทำกำไรของนักลงทุนสถาบันส่งผลให้ราคาปรับตัวลดลงเมื่อเร็ว ๆ นี้ ท่ามกลางการลดความเสี่ยงในตลาดเทคโนโลยีในวงกว้าง

• จีอี เวอร์โนวา (GE Vernova) รายงานการขยายตัวของอัตรากำไรที่แข็งแกร่งในไตรมาส 2/2026 ในกลุ่มธุรกิจพลังงานและระบบไฟฟ้าหลัก • อุปสงค์ที่เพิ่มขึ้นสำหรับศูนย์ข้อมูล AI และโครงสร้างพื้นฐานระบบโครงข่ายไฟฟ้า ช่วยขับเคลื่อนการเติบโตของบริษัทในปัจจุบัน • กลุ่มธุรกิจพลังงานลมบรรลุจุดเปลี่ยนสำคัญสู่การสร้างกำไร ซึ่งส่งผลบวกต่อกระแสเงินสด

เมื่อวันที่ 23 กรกฎาคม ตามเวลาตะวันออก (ET) หุ้นของสเปซเอ็กซ์ (SPCX) ร่วงลงแตะระดับต่ำสุดเป็นประวัติการณ์ โดยลดลงไปอยู่ที่ระดับต่ำสุด 110.85 ดอลลาร์ ก่อนที่จะมีการดีดตัวกลับ ณ เวลาที่รายงาน หุ้นปรับตัวเพิ่มขึ้นประมาณ 1% มาอยู่ที่ 116.4 ดอลลาร์ ด้าน Gene Munster ผู้ก่อตั้ง Deepwater Asset Management ระบุเมื่อวันพุธว่า ความเป็นไปได้ในการควบรวมกิจการระหว่างสเปซเอ็กซ์และเทสลา (TSLA) ในขณะนี้ดูเหมือนจะมีมากขึ้น โดยเขาได้ระบุในโพสต์บนแพลตฟอร์มโซเชียลมีเดีย X ว่า "ก่อนการประชุมทางโทรศัพท์ ผมเชื่อว่ามีโอกาส 80% ที่ทั้งสองบริษัทนี้จะควบรวมกันในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า แต่ตอนนี้ผมได้ปรับเพิ่มความน่าจะเป็นนั้นขึ้นเป็น 90%"

• หุ้นควอลคอมม์เผชิญแรงกดดันจากอุปสงค์สมาร์ตโฟนระดับพรีเมียมทั่วโลกที่ชะลอตัวลงและการขายทำกำไร • การแข่งขันและการพัฒนาชิปของตนเองโดยบรรดาพันธมิตร สร้างความกังวลอย่างมีนัยสำคัญต่อการประเมินมูลค่าหุ้นในระยะยาว • ตัวชี้วัดทางเทคนิค เช่น MACD และ Williams %R ในปัจจุบันบ่งชี้ถึงสัญญาณขาย

• ซานตานเดร์เผชิญแรงกดดันด้านอัตรากำไร เนื่องจากปัจจัยหนุนจากอัตราดอกเบี้ยในยุโรปเริ่มแผ่วลง • การตั้งสำรองเผื่อหนี้สูญที่เพิ่มขึ้นในบราซิลส่งผลกระทบเชิงลบต่อผลประกอบการสุทธิของธนาคาร • นักวิเคราะห์ปรับมุมมองเพื่อสะท้อนถึงการเติบโตอย่างระมัดระวังอันเนื่องมาจากสภาวะเศรษฐกิจโลกที่ชะลอตัวลง

• ที-โมบายล์ เผชิญกับแรงกดดันในทิศทางขาลง เนื่องจากความคาดหวังเกี่ยวกับการเติบโตของจำนวนผู้ใช้บริการระบบรายเดือนสุทธิชะลอตัวลง • รายจ่ายฝ่ายทุนและค่าใช้จ่ายด้านการตลาดที่เพิ่มขึ้นกำลังกดดันให้อัตรากำไรกระแสเงินสดอิสระลดลง • นักลงทุนสถาบันกำลังปรับลดสัดส่วนการลงทุนท่ามกลางความผันผวนทางเศรษฐกิจมหภาคและความกังวลเกี่ยวกับการตรวจสอบโดยหน่วยงานกำกับดูแล

• เท็กซัส อินสตรูเมนส์ เผชิญกับแรงกดดันในทิศทางขาลง เนื่องจากการฟื้นตัวของภาคอุตสาหกรรมและยานยนต์เป็นไปอย่างล่าช้า • รายจ่ายฝ่ายทุนที่อยู่ในระดับสูงสำหรับโรงงานผลิต กำลังส่งผลกระทบต่อกระแสเงินสดอิสระของบริษัทในปัจจุบัน • บรรดานักวิเคราะห์ได้ปรับลดราคาเป้าหมายลง โดยระบุถึงอัตรากำไรที่ถูกบีบตัวและความกังวลเกี่ยวกับความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจมหภาค

• ผลประกอบการไตรมาส 2 ปี 2026 ของเทอร์โม ฟิชเชอร์ สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ ท่ามกลางการฟื้นตัวของธุรกิจกระบวนการผลิตทางชีวภาพและการกลับสู่ระดับปกติของสินค้าคงคลัง • ผู้บริหารได้ปรับเพิ่มคาดการณ์กำไรตลอดทั้งปี หลังจากการเติบโตที่แข็งแกร่งในส่วนการวิจัยทางคลินิกและการวินิจฉัยโรค • นักวิเคราะห์ได้ออกคำแนะนำ "ซื้อ" หลายราย โดยมีราคาเป้าหมายเฉลี่ยอยู่ที่ 603.15 ดอลลาร์

• การหดตัวของเศรษฐกิจสหราชอาณาจักรส่งผลให้ช่องว่างการเติบโตทางเศรษฐกิจเมื่อเทียบกับสหรัฐอเมริกาขยายกว้างขึ้น • ผู้ร่วมตลาดคาดการณ์ว่าธนาคารกลางอังกฤษจะปรับลดอัตราดอกเบี้ย ท่ามกลางอัตราเงินเฟ้อของสหราชอาณาจักรที่เริ่มชะลอตัวลง • อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ปรับตัวสูงขึ้นและความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย กำลังสร้างแรงกดดันให้เงินปอนด์อังกฤษอ่อนค่าลง

• ความต้องการโครงสร้างพื้นฐานเจนเนอเรทีฟ AI (Generative AI) ช่วยผลักดันการเติบโตของยอดขายหน่วยความจำระดับไฮเอนด์และ DDR5 ของไมครอน • ไมครอนมีกำลังการผลิตที่ถูกจับจองล่วงหน้าสำหรับหน่วยความจำประสิทธิภาพสูงไปจนถึงปีงบประมาณหน้า • เมื่อเร็ว ๆ นี้ นักวิเคราะห์ได้ปรับเพิ่มราคาเป้าหมายและประมาณการกำไร โดยระบุถึงอำนาจการกำหนดราคา DRAM ที่ยังคงแข็งแกร่งอย่างต่อเนื่อง

• หุ้นของพาโล อัลโต เน็ตเวิร์กส์ ปรับตัวลดลงท่ามกลางการสลับกลุ่มลงทุนในวงกว้างและความกังวลเกี่ยวกับการใช้จ่ายด้านเทคโนโลยี • การดำเนินกลยุทธ์ Platformization มีความเสี่ยงที่จะทำให้อัตรากำไรหดตัวลงชั่วคราวและการเติบโตของยอดเรียกเก็บเงินชะลอตัวลงสำหรับนักลงทุน • การหลุดแนวรับทางเทคนิคได้กระตุ้นให้เกิดแรงขายอัตโนมัติ ควบคู่ไปกับคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ที่ระมัดระวังเกี่ยวกับการนำเทคโนโลยีคลาวด์มาใช้

• ผลประกอบการไตรมาสสองของ RTX สูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ในส่วนของรายได้และอัตรากำไรจากการดำเนินงาน • ผู้บริหารชี้แจงว่าโครงการตรวจสอบเครื่องยนต์ GTF ยังคงอยู่ภายใต้กรอบค่าใช้จ่ายที่คาดการณ์ไว้ • ยอดสั่งซื้อสินค้าคงค้างด้านกลาโหมที่สูงเป็นประวัติการณ์ส่งผลให้มีการปรับเพิ่มประมาณการกำไรและกระแสเงินสดตลอดทั้งปี

• หุ้นออราเคิลปรับตัวลดลงเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงทางเศรษฐกิจมหภาคและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลที่ปรับตัวสูงขึ้น • ความกังวลในอุตสาหกรรมเกี่ยวกับการใช้จ่ายด้านระบบคลาวด์ขององค์กรและการสร้างรายได้จากเทคโนโลยี AI ยังคงมีอยู่ • เครื่องชี้วัดทางเทคนิคแสดงสัญญาณที่ผสมผสานกัน ควบคู่ไปกับต้นทุนการรวมกิจการของ Cerner ที่ยังคงเกิดขึ้นอย่างต่อเนื่อง

• นักลงทุนมีความกังวลเกี่ยวกับรายจ่ายฝ่ายทุนที่สูงและการขาดความโปร่งใสในการสร้างรายได้จาก AI • การใช้จ่ายของผู้บริโภคที่ชะลอตัวลงและข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคกำลังส่งผลกระทบเชิงลบต่อการเติบโตของรายได้จากการโฆษณาดิจิทัล • การตรวจสอบจากหน่วยงานกำกับดูแลและความไม่แน่นอนทางกฎหมายเกี่ยวกับความเป็นส่วนตัวของข้อมูลกำลังกดดันการประเมินมูลค่าของบริษัท

เมื่อวันที่ 23 กรกฎาคม ตามเวลาฝั่งตะวันออก ดัชนีหลักทั้งสามของตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปรับตัวลดลงถ้วนหน้า โดยในรายงานผลประกอบการไตรมาสที่สอง ทั้งอัลฟาเบต (Alphabet - GOOGL) และเทสลา (Tesla - TSLA) ต่างมีกระแสเงินสดอิสระที่พลิกกลับมาเป็นลบ เนื่องจากค่าใช้จ่ายด้านทุนมหาศาลได้สร้างแรงกดดันต่อราคาหุ้น อย่างไรก็ตาม ผลการดำเนินงานรายกลุ่มอุตสาหกรรมยังคงมีความแตกต่างกัน โดยหุ้นกลุ่มหน่วยความจำปรับตัวเพิ่มขึ้นสวนทางกับตลาด และดัชนีเซมิคอนดักเตอร์ฟิลาเดลเฟีย (Philadelphia Semiconductor Index) ปรับตัวสูงขึ้นเล็กน้อย 0.09%

• กิจกรรมค้าปลีกที่ชะลอตัวลงและอัตราดอกเบี้ยในระดับสูงกดดันมูลค่าสินค้ารวม (GMV) ของ Shopify • การแข่งขันในตลาดที่รุนแรงและต้นทุนในการขยายฐานผู้ค้าที่เพิ่มสูงขึ้นส่งผลกระทบต่อความยั่งยืนในระยะยาว • นักลงทุนสถาบันกำลังลดสัดส่วนการลงทุนใน Shopify ก่อนรอบการรายงานผลประกอบการครั้งถัดไป

• การใช้จ่ายด้านโครงสร้างพื้นฐาน AI ที่อยู่ในระดับสูง กำลังกดดันอัตรากำไรจากการดำเนินงานและกระแสเงินสดอิสระของอัลฟาเบท (Alphabet) • รายได้จากค่าโฆษณาของยูทูบ (YouTube) ต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ เนื่องจากการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นและการปรับเปลี่ยนงบประมาณด้านการตลาด • การฟ้องร้องดำเนินคดีด้านการต่อต้านการผูกขาดที่ยังดำเนินอยู่ สร้างความเสี่ยงด้านกฎระเบียบที่สำคัญต่อความสามารถในการทำกำไรในระยะยาวของอัลฟาเบท (Alphabet)

• ต้นทุนโครงสร้างพื้นฐานด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) ที่เพิ่มสูงขึ้นกำลังสร้างแรงกดดันต่ออัตรากำไรจากการดำเนินงานของอัลฟาเบท • การดำเนินคดีเกี่ยวกับการต่อต้านการผูกขาดและภัยคุกคามจากการแข่งขันในธุรกิจโฆษณา กำลังสร้างความเสี่ยงที่สำคัญด้านกฎระเบียบและตลาด • ความกังวลเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อในระดับมหภาคและการหมุนเวียนกลุ่มอุตสาหกรรม กำลังผลักดันให้นักลงทุนสถาบันเทขายหุ้นอัลฟาเบท

• ผลประกอบการไตรมาส 2 ของเทสลาต่ำกว่าการคาดการณ์ของนักลงทุน เนื่องจากอัตรากำไรขั้นต้นของธุรกิจยานยนต์หดตัวลง • แนวทางดำเนินงานที่ระมัดระวังของผู้บริหารเกี่ยวกับหมุดหมายสำคัญของระบบขับขี่อัตโนมัติได้สร้างความไม่แน่นอนเกี่ยวกับแนวโน้มการเติบโต • นักลงทุนสถาบันกำลังปรับลดสัดส่วนการถือครองหุ้น ท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับอุปสงค์ที่ชะลอตัวลงและค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน

• หุ้นแอมะซอนปรับตัวลดลงท่ามกลางการเทขายหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีในวงกว้างและบรรยากาศการรายงานผลประกอบการ • นักลงทุนมีความกังวลเกี่ยวกับรายจ่ายด้านทุนสำหรับปัญญาประดิษฐ์ (AI) และการเติบโตที่ชะลอตัวลงของธุรกิจคลาวด์ • การใช้จ่ายของผู้บริโภคที่ชะลอตัวลงและอัตราดอกเบี้ยที่อาจยังคงอยู่ในระดับสูง กดดันอัตรากำไรของธุรกิจค้าปลีกและโลจิสติกส์