SFL 3분기 순이익 3,700만 달러 기록, 장기 용선 계약 추가 및 유조선 매각 계획

해양 자산 소유 기업인 SFL 코퍼레이션(SFL Corporation Ltd.)은 장기 컨테이너선 및 가스운반선 계약을 추가하고 추정 순현금 유입액 약 2억 7,500만 달러에 탱커 7척을 매각하기로 합의함에 따라 2026년 3분기 순이익이 3,740만 달러(주당 0.26달러)를 기록했다고 발표했다.

영업수익은 2분기 2억 80만 달러에서 2억 160만 달러로 집계됐다. 순이익은 비현금성 시가평가(mark-to-market) 효과의 긍정적 영향 등에 힘입어 전분기 3,380만 달러(주당 0.25달러)에서 증가했다. 회사는 스왑 거래에서 1,300만 달러, 지분 투자에서 100만 달러의 긍정적 효과를 기록했다.

SFL은 총 용선료 및 이익 공유 수익 1억 9,500만 달러를 바탕으로 비GAAP 기준 조정 EBITDA 1억 2,200만 달러를 기록했다고 밝혔다. 부문별로는 컨테이너선 선단이 8,500만 달러를 기여했으며, 탱커 5,600만 달러, 자동차 운반선 2,700만 달러, 에너지 자산 2,300만 달러, 벌크선 300만 달러 순이었다. 순영업비용 및 일반관리비는 7,300만 달러였다.

영업이익은 2분기 6,520만 달러에서 5,600만 달러로 감소했다. 선박 및 시추선 운영비용은 7,380만 달러에서 8,540만 달러로 증가한 반면, 감가상각비는 5,480만 달러에서 5,630만 달러로 늘었다. 관리비는 690만 달러에서 390만 달러로 줄었다.

회사는 해당 분기 동안 선박 용선료 1억 7,800만 달러, 시추선 용선료 2,300만 달러를 기록했다. 이자비용은 3,460만 달러였으며, 비지정 파생상품 관련 이자 및 평가이익은 총 1,410만 달러였다.

장기 용선 계약 확대

SFL은 1만 5,400TEU급 컨테이너선 6척에 대해 2028년 또는 2029년부터 시작되는 7년의 용선 연장 계약을 확보했다. 또한 8년 용선 계약으로 뒷받침되는 8,800TEU급 신조 컨테이너선 2척을 추가했으며, 인도 예정 시기는 2027년 하반기다.

회사는 이와 별도로 장기 용선 계약이 체결된 9만 3,000입방미터급 초대형 암모니아 운반선 신조 3척 계약을 체결했다. 해당 선박들은 2028년 하반기에 인도될 예정이다.

9월 30일 기준 SFL의 고정이율 수입 잔고는 후속 인수 및 매각을 포함해 50억 달러를 기록했다. 투자적격 등급 거래상대방이 잔고의 58%를 차지했으며, 나머지 42%는 무등급 또는 비투자적격 등급 거래상대방과 연계되어 있다. 수입 잔고에는 용선 연장 옵션, 매수 또는 취소 옵션, 계약된 벌크선 매출, 케미컬선 풀 트레이딩 및 잠재적 향후 이익 공유 수익은 제외된다.

SFL의 포트폴리오에는 일부 지분을 보유한 선박과 아직 인도되지 않은 계약 완료 인수건을 포함해 66개의 해양 자산이 포함됐다. 포트폴리오는 컨테이너선 32척, 탱커 16척, 자동차 운반선 11척, 가스운반선 3척, 벌크선 2척, 에너지 자산 2개로 구성되었다.

탱커 매각 및 자본 지출 약정

SFL은 추정 총 순현금 유입액 약 2억 7,500만 달러에 탱커 7척을 매각하기로 합의했다. 새 소유주로의 인도는 4분기와 1분기로 나누어 진행될 것으로 예상된다.

회사는 분기 말 기준 1억 1,190만 달러의 현금 및 현금성 자산과 1억 6,000만 달러의 미인출 신용한도를 보유하여 총 약 2억 7,200만 달러의 공시 유동성을 확보했다. 잔여 자본지출 약정액은 약 17억 달러로, SFL은 보유 현금과 담보 신용 공여를 조합하여 조달할 것으로 예상하고 있다.

분기 말 총 이자부 부채는 약 23억 3,000만 달러였으며, 이 중 6억 1,280만 달러는 단기 부채 또는 장기 부채의 유동성 부분으로 분류되었다. 주주지분은 10억 9,000만 달러였으며, 회사는 약 31%의 장부상 자기자본비율을 기록했다고 발표했다.

SFL은 주당 0.22달러의 배당금을 발표하며 91분기 연속 분기 배당을 기록했다.

회사는 미래 전망에 관한 예측이 상당한 불확실성에 노출된 가정에 의존하고 있다고 주의를 당부했다. 식별된 위험 요인에는 용선료 및 선가 변동, 금리 및 환율 변동, 용선주 및 거래상대방의 계약 이행, 건조 비용 및 인도 시기, 운항 및 보험 비용, 규제 변화, 원자재 수요, 무역 갈등, 항로의 잠재적 차질 등이 포함된다.