대출 및 예금 증가로 악소스 1분기 이익 15% 증가

엑소스 파이낸셜(Axos Financial Inc., NYSE: AX)은 대출 및 예금 성장이 순이자이익을 뒷받침하고 비이자수익이 두 배 가까이 늘어나면서 회계연도 1분기 순이익이 증가했다고 발표했다. 다만 신용 지표는 이자미수채권이 감소한 반면 연율화 순상각률이 가파르게 상승하는 등 엇갈린 흐름을 보였다.

2026년 9월 30일로 끝난 3개월 동안 당기순이익은 전년 동기의 1억 1,240만 달러에서 1억 2,960만 달러로 15% 증가했다. 희석 주당순이익은 1.94달러에서 2.25달러로 상승했다.

인수 관련 항목 및 기타 특정 항목을 제외한 조정 순이익은 1억 3,480만 달러(희석 주당 2.34달러)로, 전년 동기의 1억 2,040만 달러(주당 2.07달러)와 비교된다. 엑소스 측은 자사의 비GAAP 지표가 GAAP 실적을 대체할 수 없으며 타사에서 사용하는 유사한 명칭의 지표와 직접 비교할 수 없을 수 있다고 밝혔다.

비용 증가로 상쇄된 매출 성장

순이자이익은 전년 동기 대비 14% 증가한 3억 3,130만 달러를 기록했으며, 비이자수익은 3,230만 달러에서 6,380만 달러로 증가했다. 대손충당금 전입액은 1,730만 달러에서 2,450만 달러로 늘어났다.

비이자비용은 25% 증가한 1억 9,540만 달러를 기록해 수익 증가로 인한 이점을 일부 제한했다. 세전이익은 1억 4,990만 달러에서 1억 7,520만 달러로 증가했다.

순이자마진은 4.64%로 전년 동기의 4.75%와 전 분기의 4.94%보다 낮아졌다. 회사의 전체 효율성 비율은 전년 동기 48.32%에서 49.46%로 높아졌으며, 은행 부문의 효율성 비율은 42.89%에서 45.13%로 상승했다.

평균자산순이익률은 1.72%로 전년 동기의 1.77%와 비교된다. 평균보통주자본순이익률은 전년 동기 15.94%에서 15.66%를 기록했다.

상업용 부동산이 분기 대출 성장을 견인

총대출금은 9월 30일 기준 263억 6,000만 달러로, 6월 30일 기준 261억 달러와 전년 동기 기준 231억 4,000만 달러에서 늘어났다. 전 분기 대비 2억 6,300만 달러 증가한 것은 6억 2,000만 달러 늘어나 78억 7,000만 달러를 기록한 상업용 부동산 특화 대출과 1억 8,800만 달러 늘어나 17억 9,000만 달러를 기록한 부동산 대출기관 금융이 이끌었다.

이러한 증가분은 장비 대출 및 리스의 3억 4,500만 달러 감소, 비부동산 자산담보 및 현금흐름 대출의 1억 7,400만 달러 감소, 그리고 점보 모기지, 다세대 주택 및 소액 상업용 대출 잔액 감소로 인해 일부 상쇄되었다.

상업용 부동산이 96억 6,000만 달러로 가장 큰 대출 항목이었으며, 부동산을 제외한 상업 및 공업 대출이 91억 6,000만 달러로 뒤를 이었다. 단독주택 모기지 및 창고 대출은 총 44억 5,000만 달러를 기록했고, 다세대 주택 및 상업용 모기지 대출은 23억 7,000만 달러였다.

총예금은 254억 1,000만 달러로, 6월 말의 232억 3,000만 달러와 전년 동기의 222억 6,000만 달러에서 증가했다. 개인 리테일 예금이 140억 달러를 차지했으며, 나머지는 특수 예금, 기업 및 자금 관리, 소호 뱅킹, 신탁 서비스, 증권 관련 잔액 및 유통 파트너 등에 분산되었다. 엑소스 측은 예금의 약 85%가 미국 연방예금보험공사(FDIC)의 보험 적용을 받거나 담보가 설정되어 있다고 밝혔다. 이 합계에는 약 4억 5,000만 달러의 부외 예금은 포함되지 않았다.

이번 발표에서는 팀 인력 확충, 지역적 확장, 은행과 증권 서비스 간 교차 판매를 통한 기업 및 자금 관리 사업의 지속적인 발전이 강조되었다. 다만 회계연도 전체 실적 전망치는 제공하지 않았다.

신용 지표, 상반된 흐름을 나타내다

이자미수채권은 6월 30일의 1억 5,700만 달러 및 전년 동기의 1억 7,000만 달러에서 1억 5,500만 달러로 감소했다. 이는 총대출의 0.59%를 차지해 전 분기의 0.60% 및 전년 동기의 0.74%보다 낮아졌다. 부실자산은 전체 자산의 0.51%로 전년 동기의 0.64%에서 하락했다.

동시에 연율화 순상각률은 평균 대출의 1.09%로 전년 동기의 0.11%에서 상승했다. 대출채권 대손충당금 비율은 투자 목적 보유 대출의 1.16%로 전년 동기의 1.34%에서 하락했다. 이자미수채권 대비 충당금 설정 비율은 195.79%로 전년 동기의 180.41%보다 높았으나 전 분기의 221.07%에는 미치지 못했다.

엑소스의 분기 말 총자산은 308억 4,000만 달러, 주주지분은 32억 9,000만 달러였다. 보통주 1주당 장부가치는 전년 동기의 49.31달러에서 57.92달러로 증가했으며, 비GAAP 실질유형장부가치는 주당 45.22달러에서 52.68달러로 상승했다. 회사의 보통주자본(CET1) 비율은 12.22%, 총자본비율은 14.81%를 기록했다.