Meta-Aktienprognose: Fällt vor den Quartalszahlen unter die 700-Dollar-Marke, könnte um mehr als 10 % weiter fallen

TradingKey – Meta fällt unter kritische Marke von 700 US-Dollar; vor entscheidenden Quartalszahlen droht der Aktie ein weiterer Kursrückgang von 10 %.

Am 21. Oktober US-Ostküstenzeit gerieten die Aktien von Meta Platforms (META) weiter unter Druck und verharrten vorbörslich mit 692,33 US-Dollar unter der Marke von 700 US-Dollar. Der Aktienkurs von Meta ist ausgehend von seinem Mitte Oktober erreichten Hoch bei 762,50 US-Dollar an mehreren Handelstagen in Folge eingebrochen. Nach dem Verlust seiner Konsolidierungsformation auf hohem Niveau durchbrach er gestern nachhaltig die psychologisch wichtige runde Marke von 700 US-Dollar.

Der Hauptgrund für das Abrutschen von Meta unter die Marke von 700 US-Dollar im Vorfeld der Quartalszahlen ist der deutliche Anstieg der Renditen US-amerikanischer Staatsanleihen sowie der Abbau von Fremdkapitalhebeln (Deleveraging) bei hoch bewerteten Tech-Aktien. Mitte Oktober trieben höher als erwartet ausgefallene US-Verbraucher- (VPI) und Erzeugerpreise (PPI) für September die Renditen von US-Staatsanleihen nach oben. Vor dem Hintergrund der Erwartung anhaltend hoher Zinsen gerieten marktweit Megacaps mit hohem KGV und hohem Beta durch makroökonomisches Deleveraging generell unter Verkaufsdruck – davon war auch Meta nicht ausgenommen.

Angesichts hoher Inflation und makroökonomischer Unsicherheit haben einige Werbekunden im Markenbereich im Vorfeld der entscheidenden Jahresend- und Feiertagssaison im vierten Quartal ihre Budgetausgaben vorsichtiger gestaltet. Dies schürt am Markt Sorgen über das Wachstum der Werbeeinnahmen im dritten Quartal sowie den Ausblick für das vierte Quartal. Unterdessen haben sich die operativen Quartalsverluste in Milliardenhöhe in Metas Hardware- und Metaverse-Sparte noch nicht signifikant verringert, was in einem Marktumfeld, das operative Effizienz belohnt, als zusätzlicher Katalysator für Verkaufsdruck wirkt.

Darüber hinaus hat Meta seine Investitionen in die KI-Infrastruktur zuletzt weiter ausgebaut, darunter in großskalierte Rechencluster, die Muse Spark-Plattform und eigene KI-Chips. Dies hat am Markt die Aufmerksamkeit stark darauf gelenkt, ob das Management den Umfang der Investitionsausgaben (CapEx) für das Gesamtjahr 2026 weiter anheben wird. Bedenken, dass hohe Investitionen in Kombination mit möglichen Anleiheemissionen oder Finanzierungsplänen den kurzfristigen freien Cashflow belasten könnten, veranlassten institutionelle Anleger – die auf starke Cashflow-Renditen Wert legen – zu einer defensiveren Haltung.

Sollten die heute nach US-Börsenschluss anstehenden Q3-Zahlen von Meta sowohl beim Gewinn je Aktie (EPS) als auch beim Umsatz die Erwartungen übertreffen und von einer starken Prognose für das lukrative Weihnachtsgeschäft im vierten Quartal begleitet werden, besteht eine hohe Wahrscheinlichkeit, dass die Aktie unter hohem Volumen rasch wieder über 700 US-Dollar klettert. Fällt der Ausblick hingegen zurückhaltend aus, dürfte der Meta-Kurs weiter unter das 0,382-Fibonacci-Retracement-Niveau nahe 690 US-Dollar fallen und nach einer darunter liegenden neuen Unterstützungslinie suchen.

Meta-Aktienkurschart, Quelle: TradingView

In einem noch schlechteren Szenario mit enttäuschenden Zahlen und schwachem Ausblick ist nicht auszuschließen, dass META im Rahmen einer kurzfristigen Bereinigung die psychologisch wichtige runde Marke von 600 US-Dollar nach unten testet, was vom aktuellen Niveau aus ein Abwärtspotenzial von über 10 % bedeuten würde. Ein nachhaltiger Ausbruch nach unten unter diese Marke bleibt jedoch unwahrscheinlich, sofern der breitere US-Aktienmarkt in den kommenden Handelssitzungen nicht wegen der makroökonomischen Inflation und stark steigender Anleiherenditen weiter unter Druck gerät.