Nvidia-Aktienkursprognose: Gewinnt im Tagesverlauf fast 2 % und beendet dreitägige Verlustserie, steht eine neue Rallye bevor?

TradingKey - Nvidia-Aktie steigt um fast 2 % und beendet Verluststrähne: Rüstet sich der KI-Marktführer für eine neue Rallye?

Am 9. Oktober erholte sich die Aktie von Nvidia (NVDA) im vorbörslichen Handel um fast 2 % auf 234,27 US-Dollar, beendete damit eine drei Tage anhaltende Verluststrähne und machte einen Teil der Verluste wieder wett. Doch markiert die heutige Erholung den offiziellen Beginn einer neuen Hauptrallye oder handelt es sich lediglich um eine technische Korrektur und Positionsumschichtung innerhalb einer Konsolidierung auf hohem Niveau?

Am Dienstag dieser Woche (6. Oktober) kletterte der Aktienkurs von Nvidia im Tagesverlauf auf 243 US-Dollar und markierte damit ein weiteres Rekordhoch. Nach dem Anstieg gab die Aktie jedoch nach, und die Verluste weiteten sich gestern aufgrund eines Rücksetzers am breiteren US-Markt aus, wobei der Kurs an einem einzigen Tag um fast 3 % auf 230,48 US-Dollar fiel.

Da sich die Fundamentaldaten von Nvidia jedoch nicht wesentlich verschlechterten, nutzten Anleger den Rücksetzer rasch zum Einstieg. Zu den wichtigsten Treibern gehörte der zentrale Auftragsfertiger TSMC (TSM), der weiterhin Rekordumsätze erzielte, was die starke Nachfragedynamik nach GPUs auf Basis der Blackwell- und Hopper-Architektur nachdrücklich bestätigte und Sorgen des Marktes über kurzfristige Verzögerungen bei Auslieferungen im Bereich Advanced Packaging zerstreute.

Zudem legten sich die Sorgen des Marktes hinsichtlich der HBM3e-Versorgung, die durch einen früheren Arbeitskampf im Werk von Micron (MU) in Taiwan ausgelöst worden waren, nachdem Wall-Street-Häuser wie Cantor Fitzgerald erklärten, dass die HBM-Lieferengpässe und die starke Preismacht unverändert anhielten; die Aktien von Micron und SK Hynix erholten sich, was die Anlegerstimmung im gesamten Hardware-Ökosystem von Nvidia aufhellte.

Das erwartete KGV von Nvidia liegt derzeit bei rund 29, was im Vergleich zu seiner Umsatzwachstumsrate von über 100 % weiterhin sehr attraktiv ist. Darüber hinaus bietet das vom Board genehmigte Aktienrückkaufprogramm einen starken Schutz nach unten. Allerdings hat sich bei Nvidia nahe 240 US-Dollar ein Angebotsüberhang aus früheren Positionen aufgebaut. Um eine neue Aufwärtswelle zu bestätigen, muss die Tageskerze unter hohem Volumen über dem Allzeithoch von 243,37 US-Dollar schließen.

Aktienkurschart von Nvidia, Quelle: TradingView

Derzeit verbleibt der Aktienkurs von Nvidia in einer Testphase einer Box-Konsolidierung auf hohem Niveau. Die Marke von 230 US-Dollar entspricht dem monatlichen gleitenden Durchschnitt sowie einer dichten Handelszone und ist kurzfristig ein Schlachtfeld zwischen Bullen und Bären. Eine kritischere Verteidigungslinie liegt bei 220,00–221,39 US-Dollar, wo sich eine starke 50-Tage-Unterstützung befindet. Sollte dieser Bereich nicht halten, würde dies bedeuten, dass die mittel- bis langfristige bullische Struktur gebrochen ist.