通信ETF華夏（515050）大漲5%領漲市場，CPO+PCB概念股權重佔比超80%
7月14日午後，CPO、PCB強勢反彈領漲市場，截至14:08，通信ETF華夏(515050)大漲5.26%領漲市場ETF，持倉股源傑科技上漲11.94%，生益科技上、滬電股份漲停，東山精密，新易盛等個股跟漲。拉長時間看，截至2026年7月13日，通信ETF華夏近3月累計上漲29.93%，漲幅排名可比基金第一。同類費率最低創業板人工智能ETF華夏(515050)漲超2%。
資金加速搶籌，近20日，通信ETF華夏累計吸金51億元，近 3月規模增長118.23億元，最新規模超200億元。國聯民生證券指出，英偉達VR200 NVL72 機櫃PCB 單機櫃價值量從GB300 的約3.5萬美元躍升至11.7萬美元，計算板從22 層HDI 增至26 層，CCL 等級從M7 升至M8。隨VR200 於Q3 開始首批出貨，以及海外CSP 廠商自研算力芯片出貨量預期較高，PCB 及上游高頻高速材料需求有望持續抬升。AI基建推升光互聯"通脹"行情，光芯片供需缺口持續。全球AI 數據中心加速向1.6T 升級，2026 年EML 與CW-DFB 激光器芯片合計月產能預計同比翻倍至約5070 萬顆，但仍難完全匹配需求。東山精密擬投資12 億美元擴產光芯片及高速光模塊，Meta、Amazon 等雲廠商通過長協鎖定光纖產能。
通信ETF華夏(515050)，完整覆蓋從緊缺的上游光芯片到受益於MPO/CPO/OCS新技術的光纖光纜、AI服務器、光互連、PCB、存儲全鏈條。跟蹤指數光模塊CPO+PCB概念股權重合計超80%，其中CPO概念股權重超74%，PCB概念股權重超20%，相比同類通信ETF，獨有成分股覆蓋了兆易創新、東山精密、滬電股份、生益科技、深南電路、鵬鼎控股等存儲、PCB及覆銅板龍頭。場外聯接(A類：008086；C類：008087)。
創業板人工智能ETF華夏(159381)，跟蹤指數新易盛、中際旭創、天孚通信三大光模塊龍頭權重佔比超49%位居AI類標的第一。目前基金規模超20億元，場內綜合費率僅0.20%，爲ETF最低檔。場外聯接(A類：025505；C類：025506)。
