澳元多頭仍在觀望，伊朗風險在美國非農就業數據公布前支撐美元
- 澳元/美元週五料維持盤整，交易員在美國非農就業報告公布前似乎持謹慎態度。
- 地緣政治不確定性和美聯儲加息押注支撐美元，限制該貨幣對的上行空間。
- 現貨價格仍有望以持平基調結束本週，並將目光投向下週的澳儲行。
週五亞洲時段，澳元/美元在 0.7030-0.7025 區域附近企穩，交易員選擇等待備受關注的美國月度就業數據公布後再下新的方向性賭注。儘管如此，現貨價格目前似乎已停止從 6 月 17 日以來最高水平回落的走勢，並在喜憂參半的信號下似乎有望以持平基調結束本週。
隨著有報導稱伊朗正在審議一項計劃，該計劃將禁止美國和以色列船隻通過霍爾木茲海峽，市場對潛在美伊和平協議的樂觀情緒似乎已經消退。根據伊朗國家通訊社法爾斯週四公布的初步草案，在賠償支付之前，其他對伊朗造成損害的國家也將不被允許通行。這反過來促使交易員計入地緣政治風險溢價，從而支撐避險美元（USD），並限制澳元/美元。
與此同時，伊朗在也門的胡塞盟友襲擊了一艘沙特油輪，引發了對另一條關鍵航線能源供應中斷的擔憂。這導致隔夜原油價格飆升，並重新點燃通脹擔憂，強化了對美國聯邦儲備委員會（Fed）加息的押注。前景仍有利於維持較高的美國國債收益率，這被視為支撐美元的另一因素，並使澳元/美元連續第二個交易日承壓。
不過，美元多頭似乎持謹慎態度，並關注關鍵的美國非農就業報告（NFP），以獲取更多有關美聯儲未來政策路徑的線索。這項關鍵數據將對短期美元價格動態產生重要影響，並為澳元/美元提供一定推動力。隨後，市場關注將轉向下週的澳大利亞儲備銀行（RBA）政策會議。除此之外，中東危機的進一步發展也將有助於決定該貨幣對的短期走勢。
渣打銀行分析師預計，澳儲行將在 8 月 11 日的會議上維持現金利率不變於 4.35%，並指出，"第二季度截尾均值通脹率維持在 0.8% 的季率——這與我們的預期一致——且低於澳儲行此前的預測（0.9%）。"他們補充稱，這一結果，"加上近期油價回落，應會減輕澳儲行在短期內進一步收緊政策的壓力。"
在此背景下，渣打銀行表示，"我們的基本預期仍然是，澳儲行在可預見的未來已經結束加息"，不過該行警告稱，"如果央行仍不相信需求放緩到足以遏制潛在價格壓力，那麼我們的觀點面臨的風險偏向於澳儲行在第四季度再次加息。"
澳元/美元日線圖
技術分析
澳元/美元貨幣對在其關鍵移動平均線之間盤整，守在 200 日簡單移動平均線（SMA）0.6923 上方，同時仍受 100 日 SMA 0.7052 的壓制。這使得短期偏向保持中性，並暗示市場呈區間震盪基調，而非方向性突破。
（本篇故事的技術分析由 AI 工具協助完成。 了解更多。）
澳元常見問題（FAQ）
影響澳元(AUD)的最重要因素之一是澳大利亞儲備銀行(RBA)設定的利率水平。由於澳大利亞是一個資源豐富的國家，另一個關鍵驅動因素是其最大出口產品鐵礦石的價格。作為其最大的貿易夥伴，中國經濟的健康狀況，以及澳大利亞的通貨膨脹、經濟增長率和貿易平衡都是一個因素。市場情緒也是一個因素，即投資者是在買入高風險資產(風險偏好)還是在尋求避險(風險偏好)，風險偏好對澳元有利。
澳大利亞儲備銀行(RBA)通過設定澳大利亞各銀行相互拆借的利率水平來影響澳元(AUD)。這影響了整個經濟的利率水平。澳大利亞央行的主要目標是通過上調或下調利率來維持2-3%的穩定通脹率。與其他主要央行相比，相對較高的利率支持澳元，而相對較低的利率則支持澳元。澳大利亞央行還可以使用量化寬松和緊縮政策來影響信貸狀況，前者對澳元不利，後者對澳元有利。
中國是澳大利亞最大的貿易夥伴，因此中國經濟的健康狀況對澳元(AUD)的價值有重大影響。當中國經濟表現良好時，它會從澳大利亞購買更多的原材料、商品和服務，從而提振對澳元的需求，推高澳元的價值。當中國經濟增長速度不如預期時，情況正好相反。因此，中國經濟增長數據的正面或負面驚喜通常會對澳元及其貨幣對產生直接影響。
鐵礦石是澳大利亞最大的出口產品，根據2021年的數據，每年的出口額為1180億美元，中國是其主要出口目的地。因此，鐵礦石價格可以成為澳元的驅動因素。一般來說，如果鐵礦石價格上漲，澳元也會上漲，因為對澳元的總需求會增加。如果鐵礦石價格下跌，情況則正好相反。較高的鐵礦石價格也往往導致澳大利亞更有可能出現貿易順差，這對澳元也是有利的。
貿易帳，即一個國家出口收入與進口收入之間的差額，是影響澳元價值的另一個因素。如果澳大利亞生產受歡迎的出口產品，那麽它的貨幣將純粹從尋求購買其出口產品的外國買家創造的剩余需求中獲得價值，而不是購買進口產品的支出。因此，凈貿易余額為正會增強澳元，如果貿易余額為負則會產生相反的效果。
