夏威夷银行2026年第三季度收益随净息差扩大而增长

夏威夷银行公司（Bank of Hawai‘i Corporation，NYSE: BOH）发布的2026年第三季度财报显示，得益于净利息收入和净息差连续第十个季度增长，抵消了非利息收入下降的影响，公司当季业绩实现增长。初步净利润从上年同期的5330万美元升至6430万美元；普通股稀释每股收益从1.20美元升至1.49美元。

净利息收入达到1.561亿美元，高于第二季度的1.536亿美元和上年同期的1.367亿美元。净息差扩大至2.82%，上一季度为2.78%，2025年第三季度为2.46%。总存款成本维持在1.27%，低于KBW区域银行指数1.78%的中位数水平。

总营收从上年同期的1.826亿美元增至1.988亿美元。非利息收入为4270万美元，低于上一季度的4330万美元和上年同期的4600万美元。上年同期数据包含约300万美元来自商户服务的费用收入，该业务已于2025年第四季度出售。

非利息支出为1.123亿美元，与上年同期的1.124亿美元基本持平。营业利润从7030万美元增至8650万美元，计提信用损失准备从250万美元增至280万美元。平均资产回报率为1.07%，平均普通股股东权益回报率为15.38%。

存款下降之际贷款实现增长

截至季度末，贷款与租赁余额为143.7亿美元，环比增长0.6%，同比增长2.5%。商业贷款总额约为63亿美元，同比增幅为3.7%；消费贷款增长1.6%，达到约81亿美元。按年初至今年化基准计算，商业贷款增长5.1%，贷款与租赁总额增长2.7%。

存款总额环比下降2.0%，同比下降2.8%，至204.8亿美元。无息存款余额占存款总额的26.5%。根据该公司展示的美国联邦存款保险公司（FDIC）数据，夏威夷银行2026年在当地存款市场的份额为34.3%，高于2006年的27.6%。

该银行估计，在假设到期和提前还款资产按演示文稿中指定的条件进行再投资的情况下，现金流重定价为第三季度净利息收入贡献了290万美元。存款重定价及结构变化带来了140万美元的季度负面影响。

演示文稿还模拟了联邦基金利率上调25个基点的效果。据估计，利率敏感型生息资产将使季度净利息收入增加410万美元，而存款成本短期内将使其减少310万美元，长期内将减少440万美元。这些估计排除了利率对短期借款的影响，并取决于该公司的存款Beta值假设。

财富管理费用收入增长

第三季度信托与资产管理费用收入从上年同期的1260万美元增至1340万美元，年金与保险费用收入从110万美元增至210万美元。财富管理相关合计收入达到1550万美元，同比增长13.5%。

2026年前九个月，信托与资产管理费用收入为3960万美元，年金与保险费用收入为560万美元。两者合计为4520万美元，比2025年同期高出11.5%。

信贷指标维持低位 但部分指标有所上升

年化净核销率为0.09%，第二季度为0.10%。信用损失准备占未到期贷款与租赁余额的1.02%。

贷款组合中80%由房地产提供担保，加权平均贷款价值比（LTV）为51%。商业房地产贷款占贷款总额的31%（即45亿美元），加权平均LTV为55%。商业房地产贷款组合中，仅有1.01亿美元（即2.3%）的LTV高于80%，且计划到期的商业房地产贷款中有一半将在2031年或更晚到期。

其他信贷指标表现参差。逾期贷款占期末贷款总额的比例从第二季度的0.41%和上年同期的0.29%升至0.46%。不良资产占贷款及其他收回房地产总额的比例从上一季度的0.08%升至0.30%。关注类及不良贷款（criticized loans）占期末贷款总额的比例环比从2.81%降至2.37%，但仍高于一年前的2.05%。该公司表示，93%的关注类及不良贷款余额由房地产担保，加权平均LTV为61%。

资本充足 支持扩大回购授权额度

截至9月30日，夏威夷银行报告的初步核心一级资本充足率为12.10%，一级资本充足率为14.41%，总资本充足率为15.43%。该银行在本季度回购了2020万美元的普通股，并将股票回购授权额度增加了2亿美元，使可用计划额度达到2.687亿美元。

随时可用的流动资金总额为102亿美元，而未经保险且无抵押的存款为75亿美元。未经保险且无抵押的存款余额占存款总额的37%，另有10%未经保险但有抵押。

该公司提醒称，其前瞻性陈述取决于有关财务状况、运营和业务前景的假设，公司并未承诺根据随后的事件或情况更新这些陈述。