BHP Group Ltd (BHP) cổ phiếu di chuyển giảm 4.64% vào ngày 6 thg 3: Điều này gửi đi tín hiệu gì?

Cổ phiếu của BHP đã ghi nhận mức giảm đáng kể, do tác động tổng hợp từ các sự kiện đặc thù của công ty, biến động thị trường hàng hóa và những lo ngại kinh tế vĩ mô rộng lớn hơn. Một yếu tố quan trọng thúc đẩy đà giảm này là việc công ty giao dịch không hưởng quyền trong ngày hôm nay. Vào ngày giao dịch không hưởng quyền, giá cổ phiếu thường điều chỉnh giảm một khoản tương đương với giá trị cổ tức được chi trả, do quyền nhận cổ tức không còn gắn liền với cổ phiếu.

Thêm vào áp lực giảm giá, các báo cáo xuất hiện cho thấy Tập đoàn Tài nguyên Khoáng sản Trung Quốc (CMRG) đang kêu gọi các đơn vị giao dịch tránh mua các lô hàng quặng sắt mới từ BHP. Diễn biến này phản ánh sự căng thẳng đang diễn ra và tình trạng bế tắc kéo dài nhiều tháng giữa CMRG, tổ chức đại diện cho các nhà máy thép Trung Quốc, và BHP trong bối cảnh các cuộc đàm phán hợp đồng dài hạn quan trọng. Những hành động này làm dấy lên lo ngại về khả năng gián đoạn dòng thương mại quặng sắt thiết yếu giữa Australia và Trung Quốc, tác động trực tiếp đến nguồn doanh thu cốt lõi của công ty.

Ngoài ra, giá đồng, một mặt hàng chủ chốt của BHP, cũng chứng kiến sự sụt giảm mạnh. Sự thoái lui này chịu ảnh hưởng từ mức tăng đáng kể của lượng tồn kho đăng ký trên sàn LME, đạt mức cao nhất trong 16 tháng, cho thấy áp lực nguồn cung tạm thời được nới lỏng hoặc nhu cầu đang suy yếu. Những bất ổn kinh tế vĩ mô, bao gồm việc đồng USD mạnh lên và căng thẳng địa chính trị, càng làm gia tăng tâm lý bi quan trên thị trường đồng. Trong khi giá quặng sắt tương lai tính theo đồng nhân dân tệ ghi nhận mức tăng khiêm tốn hôm nay, lĩnh vực tài nguyên nói chung lại cho thấy sự suy yếu đáng kể, phản ánh lo ngại về nhu cầu hàng hóa và có thể thúc đẩy các nhà đầu tư chốt lời sau giai đoạn tăng trưởng trước đó.

Triển vọng kinh tế tổng thể của Trung Quốc, quốc gia tiêu thụ nguyên liệu thô lớn nhất thế giới, cũng đóng một vai trò nhất định. Việc công bố mục tiêu tăng trưởng kinh tế thận trọng hơn trong năm nay cùng sự chậm lại liên tục của hoạt động sản xuất cho thấy nhu cầu đối với hàng hóa công nghiệp có thể sẽ yếu đi. Lực cản kinh tế vĩ mô này, cộng hưởng với áp lực từ nội tại công ty và thị trường hàng hóa, đã dẫn đến sự biến động mạnh của cổ phiếu này trong phiên giao dịch.

Về mặt kỹ thuật, BHP Group Ltd (BHP) có MACD (12,26,9) đạt [3.29], phát ra tín hiệu trung lập. RSI ở mức 51.99 cho thấy thị trường đang ở trạng thái trung lập, còn Williams %R tại -63.78 phản ánh trạng thái quá bán. Vui lòng theo dõi sát sao.

BHP Group Ltd (BHP) thuộc ngành Tài nguyên khoáng sản. Doanh thu thường niên mới nhất đạt $51.26B, xếp hạng 3 trong ngành. Lợi nhuận ròng đạt $9.02B, xếp hạng 2 trong ngành. Hồ sơ Công ty

Trong tháng vừa qua, nhiều nhà phân tích đánh giá công ty là giữ. Giá mục tiêu trung bình là $64.12, cao nhất là $88.00 và thấp nhất là $49.50.

Rủi ro đặc thù của công ty:

• Các hoạt động khai thác than của BHP tại Queensland đang gặp khó khăn do tình trạng không có lợi nhuận, với nguyên nhân được đưa ra là giá hàng hóa thấp hơn, chi phí sản xuất tăng cao và các khoản thanh toán thuế tài nguyên không bền vững, khiến các hoạt động này không thể cạnh tranh để thu hút vốn đầu tư.
• Công ty gần đây đã cắt giảm cổ tức tạm ứng xuống mức thấp nhất trong 8 năm sau khi lợi nhuận nửa đầu năm sụt giảm 23% và không đạt kỳ vọng của các nhà phân tích, cho thấy khả năng sinh lời đang giảm sút và có sự thay đổi trong chiến lược phân bổ vốn.
• Đơn vị mua hàng thuộc sở hữu nhà nước của Trung Quốc đã mở rộng các biện pháp hạn chế nhập khẩu quặng sắt từ BHP, đồng thời thúc giục các đơn vị giao dịch tránh các lô hàng mới, điều này gây ra các rủi ro địa chính trị và thương mại, đồng thời tạo ra sự không chắc chắn về sản lượng bán hàng trong tương lai.
• Các nhà phân tích bày tỏ lo ngại về mức định giá của BHP, khi giá cổ phiếu hiện tại có khả năng đang cao hơn mức mục tiêu đồng thuận và sự xuất hiện của "tình trạng mất kết nối giữa đà tăng trưởng và giá trị cơ bản" cho thấy tiềm năng xảy ra một đợt điều chỉnh giảm đáng kể.