Doanh thu quý 3 của InterDigital tăng 17% khi ARR đạt kỷ lục 629 triệu USD

InterDigital Inc. (Nasdaq: IDCC) đã báo cáo doanh thu và lợi nhuận quý 3/2026 vượt xa các khoảng dự báo của công ty, nhờ sự tăng trưởng mạnh mẽ trong mảng cấp bản quyền cho các thiết bị điện tử tiêu dùng, Internet vạn vật (IoT) và ô tô. Doanh thu định kỳ quy năm (ARR) đạt mức kỷ lục 629 triệu USD, trong khi công ty đưa ra dự báo cho quý 4 và cả năm chỉ dựa trên doanh thu đã ký hợp đồng.

Doanh thu tăng 17% so với cùng kỳ năm trước lên 193,4 triệu USD, vượt triển vọng từ 154 triệu đến 158 triệu USD của InterDigital. EBITDA điều chỉnh tăng 25% lên 131,3 triệu USD, so với khoảng dự báo từ 86 triệu đến 92 triệu USD, và biên EBITDA điều chỉnh mở rộng lên 68% từ mức 64% của một năm trước đó.

Lãi pha loãng trên mỗi cổ phiếu theo GAAP đạt 2,34 USD, cao hơn khoảng dự báo từ 1,25 đến 1,42 USD của công ty. Lợi nhuận phi GAAP tăng 22% so với cùng kỳ năm trước lên 3,11 USD/cổ phiếu, so với triển vọng từ 1,94 đến 2,13 USD của InterDigital. Lợi nhuận ròng thuộc về công ty đạt 80 triệu USD, tăng từ mức 68 triệu USD ở quý cùng kỳ năm trước.

InterDigital đã tạo ra 136 triệu USD dòng tiền tự do trong quý. Công ty đã hoàn trả hoặc phân bổ 121 triệu USD vốn thông qua việc giảm 83 triệu USD nợ vay cùng 38 triệu USD cho hoạt động mua lại cổ phiếu và cổ tức đã công bố. Công ty cũng tăng cổ tức hàng quý lên 0,75 USD/cổ phiếu từ mức 0,70 USD.

Hoạt động cấp bản quyền mở rộng ra ngoài phạm vi điện thoại thông minh

Doanh thu từ mảng cấp bản quyền cho điện tử tiêu dùng, IoT và ô tô đã tăng 97% so với cùng kỳ năm trước lên 56 triệu USD, biến việc đa dạng hóa ra ngoài điện thoại thông minh thành điểm nhấn trung tâm trong quý. InterDigital cũng đạt được thỏa thuận thông qua trọng tài ràng buộc với một nhà sản xuất PC lớn, nâng số lượng nhà cung cấp được cấp bản quyền trong số 5 nhà cung cấp PC lớn nhất lên 4 công ty. Công ty cũng đã ký riêng một hợp đồng cấp bản quyền IoT với công ty sạc xe điện KEBA.

InterDigital cho biết phạm vi cấp bản quyền điện thoại thông minh của hãng đạt khoảng 85% số lượng hàng xuất ước tính năm 2026, với 8 trong số 10 nhà sản xuất thiết bị gốc (OEM) lớn nhất đã ký hợp đồng cấp bản quyền và 3 nhà sản xuất lớn nhất đã được cấp bản quyền đến cuối thập kỷ. Trong mảng cấp bản quyền ô tô, công ty ước tính khoảng 85% thị trường 4G đã được cấp bản quyền, đồng thời xác định xe kết nối 5G là khu vực tăng trưởng giá trị.

Các hoạt động cấp bản quyền và thực thi pháp lý của công ty cũng bao gồm hai lệnh cấm bổ sung chống lại Disney từ Tòa án Sáng chế Hợp nhất Châu Âu. InterDigital cho biết họ đã giành được 8 lệnh cấm trong 8 vụ kiện bằng sáng chế chống lại Disney được phán quyết tính đến nay.

Doanh thu định kỳ quy năm của InterDigital đã tăng 7% từ mức 588 triệu USD của một năm trước đó lên mức cao kỷ lục mọi thời đại là 629 triệu USD. Công ty định nghĩa ARR là doanh thu hàng quý không bao gồm doanh thu ghi nhận bù, nhân với 4. Ban lãnh đạo lưu ý rằng chỉ số này không phải là một dự báo và doanh thu định kỳ thực tế trong bất kỳ giai đoạn 12 tháng nào cũng có thể biến động tùy thuộc vào các yếu tố nằm ngoài tầm kiểm soát của công ty.

Doanh thu đã ký hợp đồng tạo nền tảng cho triển vọng năm 2026

Trong quý 4, InterDigital kỳ vọng doanh thu đạt từ 154 triệu đến 160 triệu USD và EBITDA điều chỉnh đạt từ 80 triệu đến 88 triệu USD. Công ty dự báo lãi pha loãng trên mỗi cổ phiếu theo GAAP đạt từ 1,04 đến 1,27 USD và lợi nhuận phi GAAP đạt từ 1,72 đến 1,98 USD/cổ phiếu.

Doanh thu cả năm 2026 dự kiến nằm trong khoảng từ 813 triệu đến 819 triệu USD, với EBITDA điều chỉnh đạt từ 507 triệu đến 515 triệu USD. InterDigital dự báo lãi pha loãng trên mỗi cổ phiếu theo GAAP cả năm đạt từ 8,93 đến 9,16 USD và lợi nhuận phi GAAP đạt từ 11,99 đến 12,25 USD/cổ phiếu.

Triển vọng công bố ngày 29/10 chỉ dựa trên doanh thu đã ký hợp đồng. Báo cáo này không bao gồm bất kỳ thỏa thuận cấp bản quyền mới nào hoặc kết quả từ các hành động thực thi pháp lý mà công ty có thể đạt được trong thời gian còn lại của quý 4.

Về dài hạn, InterDigital tiếp tục hướng tới mục tiêu đạt trên 1 tỷ USD doanh thu ARR vào năm 2030, tương ứng với tốc độ tăng trưởng kép hàng năm đạt ít nhất 10%, cùng với biên EBITDA điều chỉnh trên 60%. Chiến lược của công ty đòi hỏi thâm nhập sâu hơn vào việc cấp bản quyền điện thoại thông minh và đạt giá trị cao hơn khi gia hạn hợp đồng, mở rộng phạm vi phủ sóng trong các thị trường điện tử tiêu dùng, IoT và ô tô, đồng thời tăng cường thâm nhập vào các nhà cung cấp dịch vụ phát trực tuyến và dịch vụ đám mây.

InterDigital cho biết họ có kế hoạch tiếp tục ưu tiên đầu tư tự thân vào nghiên cứu và danh mục sở hữu trí tuệ của mình trong khi vẫn duy trì sức mạnh bảng cân đối kế toán, đánh giá các thương vụ thâu tóm chiến lược và hoàn trả lượng tiền mặt thặng dư cho các cổ đông.

Công ty lưu ý rằng các dự báo của họ vẫn phải chịu những rủi ro và yếu tố không chắc chắn có thể khiến kết quả hoạt động thực tế khác biệt đáng kể. Kết quả cấp bản quyền của công ty cũng có thể phụ thuộc vào thời điểm và kết quả của các thỏa thuận mới, trọng tài, tố tụng và các thủ tục thực thi pháp lý khác, không có khoản nào trong số này được đưa vào triển vọng hiện tại trừ khi đã ký hợp đồng.