NewtekOne tái khẳng định triển vọng EPS năm 2026 khi tiền gửi tăng gấp đôi

NewtekOne Inc. đã báo cáo lãi cơ bản và suy giảm trên mỗi cổ phiếu quý 3 năm 2026 đạt 0,34 USD và tái khẳng định dự báo EPS cả năm từ 1,70 USD đến 1,80 USD, nhờ tăng trưởng tiền gửi và dư nợ cho vay nhanh chóng hỗ trợ thu nhập lãi thuần tăng cao hơn. Công ty dịch vụ kinh doanh và ngân hàng số này cũng ghi nhận giá trị sổ sách hữu hình tiếp tục tăng trưởng, mặc dù lợi nhuận ròng hợp nhất giảm so với cùng kỳ năm ngoái do chi phí dự phòng rủi ro tín dụng tăng.

Lợi nhuận ròng hợp nhất theo GAAP đạt 10,7 triệu USD trong quý kết thúc ngày 30 tháng 9, giảm từ mức 17,9 triệu USD của cùng kỳ năm trước và 14,6 triệu USD trong quý 2. Tổng thu nhập đạt 71,8 triệu USD, so với 74,9 triệu USD trong cùng kỳ năm trước, do mức tăng của thu nhập lãi thuần bị bù trừ bởi thu nhập ngoài lãi giảm.

Thu nhập lãi thuần tăng 30% so với cùng kỳ năm ngoái và tăng 26% so với quý trước, đạt 18,9 triệu USD. Khoản này chiếm 26% doanh thu quý 3, tăng so với mức 19% của cùng kỳ năm ngoái. Trong 9 tháng đầu năm 2026, thu nhập lãi thuần tăng 20% lên 51,1 triệu USD và chiếm 23% doanh thu.

Chi phí dự phòng rủi ro tín dụng tăng lên 15,4 triệu USD từ mức 7,7 triệu USD của cùng kỳ năm trước và 12,1 triệu USD trong quý trước. Thu nhập thuần trước dự phòng, một thước đo phi GAAP, đạt 29,6 triệu USD, so với 32,8 triệu USD trong quý 3 năm 2025.

Tăng trưởng tiền gửi và cho vay

NewtekOne cho biết tiền gửi của Ngân hàng Newtek Bank đã tăng từ 142 triệu USD lên 2,6 tỷ USD qua 15 quý, với lượng tiền gửi tăng hơn gấp đôi so với cùng kỳ năm ngoái trong quý thứ hai liên tiếp. Tiền gửi doanh nghiệp không liên kết tăng 48% so với cùng kỳ năm ngoái và tăng 4% so với quý trước, trong khi tiền gửi tiêu dùng cốt lõi tăng 126% so với cùng kỳ năm ngoái và tăng 13% so với quý 2.

Trong quý, tiền gửi doanh nghiệp không liên kết tăng 13 triệu USD và tiền gửi tiêu dùng cốt lõi tăng 231 triệu USD. Ngân hàng đã phát triển thêm 711 tài khoản doanh nghiệp và 5.037 tài khoản tiêu dùng cốt lõi, kết thúc kỳ báo cáo với 11.646 tài khoản tiền gửi doanh nghiệp và 35.589 tài khoản tiêu dùng cốt lõi. Tỷ lệ dư nợ trên tiền gửi (LDR) của ngân hàng đạt 95%, và 79% tiền gửi được bảo hiểm.

Tổng dư nợ cho vay hợp nhất đạt 2,81 tỷ USD vào ngày 30 tháng 9, tăng từ mức 1,93 tỷ USD cùng kỳ năm trước. Ngân hàng Newtek Bank nắm giữ 89% tổng dư nợ cho vay, so với 66% ở quý cùng kỳ năm trước, phản ánh sự chuyển dịch tiếp tục của hoạt động cho vay sang công ty con ngân hàng.

Tính từ đầu năm đến nay, tổng số tiền giải ngân cho vay đạt 1,2 tỷ USD, tăng 12% so với cùng kỳ năm 2025. Các khoản vay SBA 7(a) chiếm 56% tổng giá trị giải ngân, trong khi các khoản vay thương mại và công nghiệp có kỳ hạn khấu hao dài hơn chiếm 20%. Đối với năm tài chính của Cơ quan Quản lý Doanh nghiệp Nhỏ (SBA) kết thúc ngày 30 tháng 9, Ngân hàng Newtek Bank xếp thứ nhất về số lượng khoản vay SBA 7(a) được phê duyệt và xếp thứ hai về tổng giá trị phê duyệt tính theo USD, theo bài thuyết trình.

Khả năng sinh lời của ngân hàng và đòn bẩy hoạt động

Ngân hàng Newtek Bank đạt lợi nhuận ròng quý 3 là 23,7 triệu USD, tăng từ mức 12,6 triệu USD của cùng kỳ năm ngoái nhưng thấp hơn mức 27,6 triệu USD của quý 2. Thu nhập lãi thuần của ngân hàng tăng lên 31,0 triệu USD từ 18,3 triệu USD, trong khi biên thu nhập lãi thuần (NIM) đạt 4,84%, so với 4,55% của quý trước và 5,40% của cùng kỳ năm ngoái.

Tỷ lệ chi phí trên thu nhập phi GAAP của ngân hàng đã cải thiện lên 38,0% từ mức 46,8% trong quý cùng kỳ năm ngoái, mặc dù cao hơn một chút so với mức 37,0% ở quý 2. Tỷ suất lợi nhuận trên tài sản bình quân đạt 3,65%, và tỷ suất lợi nhuận trên vốn cổ phần phổ thông hữu hình bình quân phi GAAP đạt 45,8%.

Ở cấp độ hợp nhất, chi phí hoạt động quý 3 gần như không đổi so với cùng kỳ năm ngoái ở mức 42,2 triệu USD ngay cả khi tổng tài sản tăng 47%. Chi phí hoạt động tính từ đầu năm đến nay tăng 3,7%, điều mà công ty đưa ra làm bằng chứng về đòn bẩy hoạt động từ nền tảng không chi nhánh của mình.

Giá trị sổ sách trên mỗi cổ phiếu kết thúc quý ở mức 12,80 USD, tăng 9,2% so với cùng kỳ năm ngoái. Giá trị sổ sách cổ phần phổ thông hữu hình trên mỗi cổ phiếu, một thước đo phi GAAP, tăng 9,6% lên 12,30 USD và đã tăng 77,7% kể từ khi NewtekOne chuyển đổi thành một công ty cổ phần tài chính vào tháng 1 năm 2023.

Chất lượng tín dụng và vốn

Các chỉ số tín dụng diễn biến trái chiều. Tại Ngân hàng Newtek Bank, các khoản vay vẫn dồn tích lãi quá hạn ít nhất 30 ngày, không bao gồm số dư được chính phủ bảo lãnh, giảm xuống 2,76% tổng dư nợ từ mức 3,99% trong quý 2. Nợ xấu không bao gồm khoản bảo lãnh của chính phủ cũng giảm xuống 3,97% từ mức 4,14%.

Tuy nhiên, nếu tính cả số dư được chính phủ bảo lãnh, các khoản vay ngừng dồn tích lãi tăng lên 10,38% tổng dư nợ của ngân hàng từ mức 7,00% của quý trước và 5,82% của cùng kỳ năm ngoái. Dự phòng rủi ro tín dụng bằng 5,18% các khoản vay không được bảo lãnh nắm giữ để đầu tư, trong đó các khoản vay SBA 7(a) chiếm 89% khoản dự phòng của ngân hàng.

Các tỷ lệ vốn an toàn tối thiểu theo quy định giảm khi bảng cân đối kế toán mở rộng. Tỷ lệ vốn cấp 1 sơ bộ của Ngân hàng Newtek Bank đạt 10,6%, giảm từ mức 13,0% của cùng kỳ năm ngoái, trong khi tỷ lệ an toàn vốn tổng thể dựa trên rủi ro giảm xuống 11,8% từ mức 14,3%. Tỷ lệ đòn bẩy giảm xuống 8,4% từ 11,2%.

Dự báo lợi nhuận năm 2026 của ban quản lý vẫn chịu ảnh hưởng bởi các rủi ro bao gồm lãi suất, chính sách tiền tệ và điều kiện kinh tế hiện hành. Bài thuyết trình cũng nhấn mạnh chất lượng tín dụng, số dư nợ ngừng dồn tích lãi gia tăng, chi phí vốn và các tỷ lệ vốn giảm là những lưu ý quan trọng khi NewtekOne tiếp tục mở rộng quy mô cho vay và tiền gửi.