Giá vàng giảm sau khi đạt mức cao nhất lịch sử trong bối cảnh phiên điều trần của Powell

• Đà tăng của Vàng chững lại, giảm 0,18% sau khi chốt lời và bình luận của Thống đốc Fed Powell.
• Thống đốc Fed Powell trích dẫn các chỉ số kinh tế mạnh mẽ và không thấy cần thiết phải cắt giảm lãi suất ngay lập tức trong bối cảnh căng thẳng thương mại.
• Các báo cáo kinh tế Mỹ trong tương lai và các bài phát biểu của Fed được dự đoán sẽ tiếp tục ảnh hưởng đến quỹ đạo của Vàng.

Giá vàng giảm nhẹ trong phiên giao dịch Bắc Mỹ, giảm 0,18% vào thứ Ba sau khi đạt mức cao kỷ lục 2.942$ trước đó trong phiên. Căng thẳng gia tăng do cuộc chiến thương mại do Tổng thống Mỹ Donald Trump áp đặt thuế quan mới đã đẩy kim loại vàng lên mức cao nhất mọi thời đại trước khi thoái lui. XAU/USD giao dịch gần 2.900$ tại thời điểm viết bài.

Câu chuyện trên thị trường tài chính vẫn không thay đổi sau khi Trump quyết định áp dụng mức thuế 25% đối với thép và nhôm nhập khẩu vào Mỹ. Ban đầu, giá vàng thỏi tăng lên, nhưng các nhà giao dịch đã chốt lời trước phiên điều trần của Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) Jerome Powell tại Thượng viện Mỹ.

Tại phiên điều trần, Powell cho biết Fed không vội giảm chi phí vay do sức mạnh của nền kinh tế và lạm phát vẫn trên mục tiêu 2%. Ông nói thêm rằng thị trường lao động "cân bằng rộng rãi" và không phải là nguồn áp lực lạm phát.

Khi được hỏi liệu nền kinh tế Mỹ có rơi vào suy thoái hay không, ông đã phủ nhận điều đó.

Về dữ liệu, Chỉ số Lạc quan Doanh nghiệp Nhỏ NFIB giảm xuống 102,8 vào tháng 1 từ 105,1 vào tháng 12, mức cao nhất kể từ tháng 10 năm 2018.

Tuần này, lịch kinh tế Mỹ sẽ công bố số liệu lạm phát của Mỹ về phía người tiêu dùng và nhà sản xuất, cùng với các diễn giả khác của Cục Dự trữ Liên bang.

Động lực thị trường thông báo hàng ngày: Giá vàng thoái lui khi lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ tăng

• Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng ba điểm cơ bản (bps) lên 4,531%.
• Lợi suất thực của Mỹ, có mối tương quan ngược với giá vàng thỏi, tăng một điểm cơ bản lên 2,079%, là một cơn gió ngược đối với XAU/USD.
• Vàng thỏi đã chứng kiến nhu cầu tăng từ các ngân hàng trung ương, với Hội đồng Vàng Thế giới (WGC) báo cáo rằng các ngân hàng trung ương đã mua hơn 1.000 tấn vàng trong năm thứ ba liên tiếp vào năm 2024. Sau chiến thắng bầu cử của Trump, lượng mua của các ngân hàng trung ương đã tăng hơn 54% so với cùng kỳ năm trước lên 333 tấn, theo dữ liệu của WGC.
• Khảo sát Người tiêu dùng của Fed New York tiết lộ rằng kỳ vọng lạm phát vẫn được neo giữ tốt mặc dù ước tính lạm phát của người tiêu dùng ở mức 3% trong ngắn hạn. Tuy nhiên, kỳ vọng trong năm năm đã tăng từ 2,7% lên 3%.
• Thống đốc Fed Cleveland Beth Hammack ưa thích duy trì lãi suất ổn định trong một thời gian dài để Cục Dự trữ Liên bang có thể đánh giá các điều kiện kinh tế. Bà mô tả chính sách tiền tệ hiện tại là "hạn chế vừa phải" và nhấn mạnh sự không chắc chắn đang diễn ra về việc liệu lạm phát có tiếp tục tiến gần đến mục tiêu 2% của Fed hay không.
• Tuần trước, dữ liệu việc làm của Mỹ trái chiều, mặc dù tỷ lệ thất nghiệp giảm cho thấy sức mạnh của thị trường lao động. Điều này có thể ngăn cản Fed cắt giảm lãi suất sớm.
• Một cuộc thăm dò của Reuters cho thấy Fed dự kiến sẽ đợi đến quý tiếp theo trước khi cắt giảm lãi suất một lần nữa
• Các hợp đồng tương lai lãi suất quỹ của Fed trên thị trường tiền tệ đang định giá 38,5 điểm cơ bản về việc nới lỏng của Cục Dự trữ Liên bang vào năm 2025.

Triển vọng kỹ thuật của XAU/USD: Giá vàng thoái lui và bám vào mức 2.900$

Xu hướng giá vàng nghiêng về phía tăng mặc dù hình thành một 'doji' gần con số 2.900$ sau khi đạt mức cao nhất mọi thời đại là 2.942$. Điều này cho thấy người mua không muốn đẩy giá lên cao hơn.

Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) cho thấy động lượng tăng giá vẫn còn, nhưng việc nằm trong vùng quá mua mở ra cơ hội cho một đợt thoái lui.

Nếu XAU/USD giảm xuống dưới 2.900$, mức hỗ trợ đầu tiên sẽ là mốc tâm lý 2.850$. Khi vượt qua, mức cao chu kỳ ngày 31 tháng 10 chuyển thành hỗ trợ tại 2.790$ là tiếp theo, trước mức thấp nhất ngày 27 tháng 1 là 2.730$.

Mặt khác, nếu phe đầu cơ giá lên đẩy giá vượt qua mức cao kỷ lục, các mức kháng cự chính nằm phía trước như mức tâm lý 2.950$, tiếp theo là mốc 3.000$.