ราคาทองคำยังคงทรงตัวใกล้จุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ท่ามกลางความตึงเครียดทางการค้าและความเสี่ยงทางภู

• ทองคำทรงตัวหลังจากการย่อตัวเล็กน้อยจากระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์
• ความตึงเครียดทางการค้า ความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์การเมือง และความกังวลเกี่ยวกับการปิดรัฐบาลสหรัฐฯ ทำให้ความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยสูงขึ้น
• เทรดเดอร์หลีกเลี่ยงการเดิมพันที่มีความเสี่ยงสูงก่อนการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ

ทองคำ (XAU/USD) กำลังหยุดพักในวันอังคารหลังจากพุ่งขึ้นไปทำสถิติสูงสุดใหม่ที่ใกล้ $5,111 ในวันจันทร์ โลหะมีค่ารักษาแรงสนับสนุนจากความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยที่แข็งแกร่ง ขณะที่นักลงทุนยังคงระมัดระวังท่ามกลางความตึงเครียดทางภูมิศาสตร์การเมืองที่ยังคงอยู่และความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจที่กว้างขึ้น

ณ ขณะเขียน XAU/USD ซื้อขายอยู่ที่ประมาณ $5,080 ยังคงทรงตัวหลังจากการย่อตัวเล็กน้อยจากระดับสูงสุดที่ทำให้ราคาหลุดต่ำกว่า $5,000 ชั่วคราว

ความตึงเครียดทางการค้ายังคงเป็นประเด็นหลัก โดยประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ ได้สร้างความไม่พอใจให้กับตลาดอีกครั้งด้วยวาระการเก็บภาษีของเขา คำพูดที่ดุดันเกี่ยวกับการค้าและการใช้ภาษีเป็นอาวุธทางเศรษฐกิจของทรัมป์กำลังส่งผลกระทบต่อดอลลาร์สหรัฐ (USD)

ในขณะที่ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ยังคงมีความยืดหยุ่น แต่ความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับการประเมินมูลค่าที่สูงเกินไปทำให้ความเชื่อมั่นของนักลงทุนเปราะบาง ในขณะเดียวกัน ความกลัวเกี่ยวกับการปิดรัฐบาลสหรัฐฯ อีกครั้งกำลังเพิ่มขึ้น โดยผู้ร่างกฎหมายต้องเผชิญกับเส้นตายการจัดสรรงบประมาณในวันที่ 30 มกราคม ในบริบทนี้ ทองคำยังคงดึงดูดกระแสการลงทุนที่ป้องกันความเสี่ยง

อย่างไรก็ตาม โลหะมีค่ากำลังดิ้นรนเพื่อดึงดูดการซื้อที่มีความต่อเนื่องอย่างแข็งแกร่ง เนื่องจากเทรดเดอร์ยังคงลังเลที่จะวางเดิมพันในทิศทางใหม่ก่อนการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ที่จะมีขึ้นในวันพุธ

มองไปข้างหน้า ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ค่อนข้างเบาในวันอังคาร โดยมีการเปลี่ยนแปลงการจ้างงาน ADP เฉลี่ย 4 สัปดาห์ ดัชนีราคาบ้าน FHFA และการสำรวจความเชื่อมั่นของผู้บริโภคจาก Conference Board ที่กำหนดให้เผยแพร่

ปัจจัยที่มีผลต่อตลาด: ภาษี เฟด และภูมิศาสตร์การเมืองเป็นจุดสนใจ

• ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ กล่าวเมื่อวันจันทร์ว่าเขาวางแผนที่จะเพิ่มภาษีสำหรับการนำเข้าจากเกาหลีใต้เป็น 25% จาก 15% ในโพสต์โซเชียลมีเดีย ทรัมป์กล่าวโทษสภานิติบัญญัติของเกาหลีใต้ที่ไม่อนุมัติข้อตกลงการค้าเมื่อปีที่แล้ว พร้อมเสริมว่าภาษีที่สูงขึ้นจะมีผลบังคับใช้กับรถยนต์ ไม้ และยา
• การเคลื่อนไหวนี้เกิดขึ้นหลังจากการเพิ่มขึ้นใหม่ในช่วงสุดสัปดาห์ เมื่อทรัมป์เตือนว่าเขาอาจกำหนดภาษี 100% สำหรับสินค้าทั้งหมดจากแคนาดาหากออตตาวาดำเนินการตามข้อตกลงการค้ากับจีน
• ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของดอลลาร์สหรัฐเมื่อเปรียบเทียบกับตะกร้าสกุลเงินหลักหกสกุล กำลังซื้อขายใกล้ระดับต่ำสุดในรอบสี่เดือนที่ประมาณ 96.88
• การนำเสนอของเฟดยังเป็นจุดสนใจ โดยประธานาธิบดีทรัมป์คาดว่าจะประกาศการตัดสินใจเกี่ยวกับประธานเฟดคนถัดไปในไม่กี่วันข้างหน้า ตลาดยังคงระมัดระวังว่าการเลือกของทรัมป์อาจทำให้ธนาคารกลางมีแนวโน้มไปในทิศทางที่ผ่อนคลายมากขึ้น หลังจากที่เขาได้วิจารณ์ประธานเฟดคนปัจจุบัน เจอโรม พาวเวลล์ ว่าไม่ปรับลดอัตราดอกเบี้ยอย่างจริงจัง
• ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านกลับมาอีกครั้งหลังจากมีรายงานว่าเรือบรรทุกเครื่องบิน USS Abraham Lincoln ของกองทัพเรือสหรัฐฯ และเรือรบที่ติดตามได้มาถึงตะวันออกกลาง ซึ่งทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับการเพิ่มขึ้นที่อาจเกิดขึ้นกับอิหร่าน เจ้าหน้าที่อิหร่านได้เตือนถึงการตอบโต้หากสหรัฐฯ ดำเนินการทางทหาร
• ในด้านนโยบายการเงิน ตลาดคาดการณ์ว่าเฟดจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ระดับ 3.50%-3.75% ในวันพุธ ความสนใจจะหันไปที่การแถลงข่าวหลังการประชุมของประธานเจอโรม พาวเวลล์เพื่อขอคำแนะนำใหม่เกี่ยวกับแนวทางนโยบายการเงิน ขณะนี้เทรดเดอร์คาดหวังการปรับลดอัตราดอกเบี้ยประมาณสองครั้งในปีนี้

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: XAU/USD รวมตัวอยู่ต่ำกว่า $5,100 แนวโน้มขาขึ้นยังคงอยู่

จากมุมมองทางเทคนิค การซื้อในช่วงที่ราคาย่อตัวยังคงทำให้แนวโน้มโดยรวมเอียงไปในทิศทางขาขึ้น แม้ว่าฝั่งกระทิงจะดิ้นรนเพื่อให้เกิดการทะลุผ่านอย่างเด็ดขาดเหนือระดับจิตวิทยาที่ $5,100

ในกราฟ 4 ชั่วโมง เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่าย (SMA) 21 วัน ที่ใกล้ $5,004 กำลังทำหน้าที่เป็นแนวรับที่มีพลศาสตร์ทันที การหลุดต่ำกว่า $5,000 อาจทำให้โครงสร้างระยะสั้นอ่อนแอลง โดยเปิดโอกาสให้ราคาลงไปที่บริเวณ $4,900 ตามด้วย SMA 50 วันที่ประมาณ $4,831 เป็นเป้าหมายขาลงถัดไป

ดัชนี MACD ได้ลดลงต่ำกว่า 0 และกำลังขยายตัวในเขตลบ ซึ่งบ่งชี้ว่าเส้น MACD ได้เคลื่อนต่ำกว่าเส้นสัญญาณและโมเมนตัมขาลงกำลังสร้างขึ้น

ในขณะเดียวกัน ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) อยู่ใกล้ 70 ลดลงหลังจากเคยพุ่งขึ้นไปในเขตซื้อมากเกินไป ซึ่งบ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาขึ้นกำลังลดลง