ยอดจัดส่ง NAND ของ YMTC พุ่งขึ้นสู่อันดับสามของโลก, แซงหน้าไมครอนและคิอ็อกเซีย ขณะที่อำนาจการกำหนดราคา eSSD ของไมครอนเผชิญแรงกดดัน

TradingKey - เมื่อวันที่ 12 สิงหาคม ตามเวลาตะวันออก Counterpoint Research ได้เปิดเผยรายงานตลาดหน่วยความจำประจำไตรมาส 2 ปี 2026 โดย YMTC ก้าวขึ้นสู่อันดับ 3 ของโลกเป็นครั้งแรกด้วยส่วนแบ่งตลาดการจัดส่ง NAND ที่ 14% เป็นรองเพียงซัมซุง (25%) และเอสเคไฮนิกซ์ (SKHY) (22%) โดยแซงหน้าคิโอเซียเล็กน้อย ขณะที่ไมครอน (MU) รั้งอันดับ 5 ด้วยส่วนแบ่ง 13%

[ที่มา: Counterpoint Research]

การพุ่งขึ้นของปริมาณการจัดส่งไม่ได้สอดคล้องกับอันดับรายได้ทั้งหมด โดยข้อมูลจาก Counterpoint แสดงให้เห็นว่า รายได้ประจำไตรมาส 2 ของ YMTC ยังคงอยู่อันดับ 5 ตามหลังไมครอนและคิโอเซีย สาเหตุหลักมาจาก YMTC ยังคงมุ่งเน้นไปที่แอปพลิเคชันระดับผู้บริโภคทั่วไป โดยมีสัดส่วนของ SSD เกรดองค์กรราคาต่อหน่วยสูงสำหรับศูนย์ข้อมูลในระดับที่ค่อนข้างต่ำ แม้ว่าไมครอนจะอยู่อันดับ 5 ในด้านยอดจัดส่ง แต่สัดส่วน SSD เกรดองค์กรที่สูงกว่าก็ช่วยสนับสนุนให้อันดับรายได้สูงกว่า

ขณะเดียวกัน ภูมิทัศน์ของตลาดกำลังเปลี่ยนแปลงไป โดยจุดสนใจของตลาดเปลี่ยนผ่านจากแอปพลิเคชันระดับผู้บริโภคไปสู่ระดับองค์กรอย่างรวดเร็ว และภาระงานด้าน AI ก็กำลังย้ายจากการฝึกฝน (Training) ไปสู่การประมวลผลเชิงอนุมาน (Inference) สิ่งนี้ส่งผลให้สัดส่วนความจุการจัดส่ง NAND ทั้งหมดของ SSD เกรดองค์กรเพิ่มขึ้นจาก 26% ในช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว มาเป็น 48% โดย Counterpoint คาดว่าสัดส่วนดังกล่าวจะทะลุ 50% ภายในสิ้นปีนี้

ภายใต้แนวโน้มนี้ YMTC ก็กำลังเร่งแก้จุดอ่อนของตนเองเช่นกัน ในด้านเทคโนโลยี 3D NAND แบบ 267 เลเยอร์ที่บริษัทผลิตในปริมาณมากในปัจจุบันนั้นใช้สถาปัตยกรรม Xtacking 4.0 ในขณะที่การวิจัยและพัฒนาเทคโนโลยีมากกว่า 300 เลเยอร์กำลังมีความคืบหน้า

ในด้านผลิตภัณฑ์ YMTC ได้เปิดตัวผลิตภัณฑ์ SSD เกรดองค์กร PCIe 5.0 รุ่นใหม่ 3 รายการในงาน CFMS 2026 ได้แก่รุ่น PE501, PE511 และ PE522 โดยในจำนวนนี้ รุ่น PE501 QLC SSD มีความจุสูงสุดถึง 122.88TB พร้อมความเร็วในการอ่านข้อมูลแบบลำดับสูงสุดถึง 14.2 GB/s ซึ่งมุ่งเป้าไปที่สถานการณ์การใช้งานเซิร์ฟเวอร์ AI

ในส่วนของกำลังการผลิต โรงงานผลิตชิป (Fab) ทั้ง 2 แห่งของ YMTC ที่ดำเนินการอยู่ในอู่ฮั่นในปัจจุบัน มีกำลังการผลิตรวมกันประมาณ 200,000 เวเฟอร์ต่อเดือน โดยคาดว่าโรงงานระยะที่ 3 จะเริ่มดำเนินการผลิตได้ภายในสิ้นปี 2026

MS Hwang ผู้อำนวยการฝ่ายวิจัยของ Counterpoint Research คาดว่าส่วนแบ่งรายได้ของ YMTC จะแซงหน้าไมครอนในปี 2027 และหากการผลิตเชิงปริมาณของ 3D NAND แบบ 400 เลเยอร์ดำเนินไปอย่างราบรื่น YMTC ก็อาจแซงหน้าคิโอเซียได้ในปี 2028

สำหรับไมครอน ผลกระทบระยะสั้นจากการที่ YMTC ไล่ตามทันในธุรกิจ NAND ยังคงมีจำกัด เนื่องจากธุรกิจ HBM และ DRAM ขั้นสูงของบริษัทยังคงเป็นแหล่งสนับสนุนกำไรที่มั่นคงอย่างต่อเนื่อง

อย่างไรก็ตาม แรงกดดันในระยะปานกลางกำลังสะสมตัวขึ้น เมื่อคู่แข่งมีความเร็วในการพัฒนาปรับเปลี่ยนเทคโนโลยีที่รวดเร็วและมีทิศทางเชิงยุทธศาสตร์ที่ชัดเจน อำนาจในการกำหนดราคาของไมครอนในตลาด SSD เกรดองค์กรจะเผชิญกับแรงกดดันให้แคบลงอย่างต่อเนื่อง