USD/INR mở cửa thấp hơn khi lạm phát ở Mỹ hạ nhiệt

• Đồng rupee Ấn Độ tăng giá so với đồng đô la Mỹ khi tăng trưởng CPI của Mỹ vẫn ở mức vừa phải trong tháng 11.
• Các nhà đầu tư nước ngoài (FIIs) đã trở thành người mua ròng vào thứ Tư và thứ Năm.
• Tổng thống Mỹ Trump đã gọi Waller của Fed là "vĩ đại" sau khi phỏng vấn ông cho vị trí chủ tịch tiếp theo.

Đồng rupee Ấn Độ (INR) mở cửa với tín hiệu tăng giá so với đồng đô la Mỹ (USD) vào thứ Sáu. Cặp USD/INR giảm xuống gần 90,30 khi sự yếu kém của đồng đô la Mỹ do sự chậm lại bất ngờ trong lạm phát của Hoa Kỳ đã hỗ trợ cho sự tăng cường tạm thời của đồng rupee Ấn Độ từ Ngân hàng Dự trữ Ấn Độ (RBI).

Vào thứ Năm, dữ liệu Chỉ số Giá Tiêu dùng (CPI) của Mỹ cho tháng 11 cho thấy lạm phát toàn phần đã hạ nhiệt xuống 2,7% so với cùng kỳ năm trước (YoY) từ mức 3% trong tháng 10. Các nhà kinh tế đã dự đoán dữ liệu lạm phát sẽ cao hơn ở mức 3,1%. Đọc cốt lõi, loại bỏ các mặt hàng thực phẩm và năng lượng dễ biến động, đã giảm xuống 2,6% so với các ước tính và mức đọc trước đó là 3%.

Ban đầu, đồng đô la Mỹ đã phản ứng tiêu cực với dữ liệu lạm phát yếu, nhưng đã phục hồi lại các khoản lỗ khi dữ liệu này không ảnh hưởng đáng kể đến kỳ vọng ôn hòa cho cuộc họp chính sách của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) vào tháng 1. Theo công cụ CME FedWatch, xác suất Fed giảm lãi suất 25 điểm cơ bản (bps) xuống 3,25%-3,50% trong cuộc họp tháng 1.

Chủ tịch Chicago Austan Goolsbee đã hoan nghênh các số liệu lạm phát yếu trong cuộc phỏng vấn của ông với Fox Business vào thứ Năm, cho biết rằng "có rất nhiều điều để thích" trong dữ liệu. Goolsbee đã chỉ ra rằng có thể có thêm các đợt cắt giảm lãi suất vào năm tới nếu lạm phát vẫn đi đúng hướng về mục tiêu 2%.

Tóm tắt thị trường hàng ngày: Sự phục hồi của đồng rupee Ấn Độ có thể là ngắn hạn

• Mặc dù các nhà đầu tư đã hỗ trợ đồng rupee Ấn Độ so với đồng đô la Mỹ, nhưng sự phục hồi của đồng tiền này khó có thể được duy trì trong bối cảnh thiếu các yếu tố cơ bản hỗ trợ.
• Đầu tuần này, đồng rupee Ấn Độ đã phục hồi mạnh mẽ từ mức thấp kỷ lục 91,55 so với đồng đô la Mỹ sau khi RBI can thiệp vào thị trường giao ngay và hợp đồng tương lai không giao hàng (NDF).
• Tính đến thời điểm hiện tại trong năm, đồng rupee Ấn Độ đã giảm hơn 6% so với đồng đô la Mỹ do nhu cầu mạnh mẽ đối với đồng bạc xanh từ các nhà nhập khẩu Ấn Độ và dòng vốn nước ngoài liên tục rút khỏi thị trường chứng khoán Ấn Độ trong bối cảnh không có thông báo về thỏa thuận thương mại Mỹ-Ấn.
• Hiện tại, Washington đang áp thuế 50% đối với hàng hóa nhập khẩu từ New Delhi, bao gồm thuế nhập khẩu trừng phạt 25% đối với việc mua dầu từ Nga. Đây là một trong những mức thuế cao nhất mà Washington áp dụng đối với các đối tác thương mại của mình.
• Trong tháng này, các nhà đầu tư nước ngoài (FIIs) đã bán ra một lượng cổ phần trị giá 21.688,26 crore Rs trên thị trường chứng khoán Ấn Độ. Tuy nhiên, một số hoạt động mua vào đã được quan sát trong hai ngày giao dịch vừa qua. FIIs đã trở thành người mua ròng với tổng giá trị cổ phiếu là 1.767,49 crore Rs vào thứ Tư và thứ Năm. Sự quan tâm mua vào nominal trong hoạt động của FIIs khó có thể cung cấp một sự thúc đẩy bền vững cho tâm lý rủi ro, khi tâm trạng chung vẫn còn thận trọng trong bối cảnh bế tắc thương mại Mỹ-Ấn.
• Trong thời gian tới, yếu tố kích thích chính tiếp theo cho cặp USD/INR sẽ là thông báo về người kế nhiệm của Chủ tịch Fed Jerome Powell từ Nhà Trắng. Vào thứ Năm, Tổng thống Mỹ Donald Trump đã phỏng vấn Thống đốc Fed Christopher Waller cho vị trí Chủ tịch và khen ngợi ông là "vĩ đại", trong khi trả lời các phóng viên. Trump cũng gọi Thống đốc Michelle Bowman là "tuyệt vời" khi được hỏi về quan điểm của ông về bà như là người kế nhiệm Powell.
• Tuần trước, Tổng thống Mỹ Trump cho biết ông đã thu hẹp lựa chọn của mình cho vị trí chủ tịch Fed xuống còn hai Kevin, đó là Cố vấn Kinh tế Nhà Trắng Kevin Hassett và cựu Chủ tịch Fed Kevin Warsh.

Phân tích Kỹ thuật: USD/INR giảm xuống gần đường EMA 20 ngày

Trên biểu đồ hàng ngày, USD/INR giao dịch ở mức 90,3935. Giá giữ trên đường Trung bình Động Hàm mũ (EMA) 20 ngày đang tăng ở mức 90,2125, duy trì xu hướng tăng. Độ dốc tích cực của đường trung bình này tiếp tục hướng giá lên cao và đã hấp thụ các đợt thoái lui gần đây.

Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày ở mức 56 (trung tính) đã giảm từ các mức quá mua trước đó, chỉ ra động lượng đã được điều chỉnh. Mức hỗ trợ nằm ở đường EMA 20 ngày tại 90,2125; một sự đóng cửa quyết định dưới mức này có thể mở ra một giai đoạn điều chỉnh sâu hơn.

Phe đầu cơ giá lên duy trì quyền kiểm soát trong khi cặp tiền này giữ khoảng cách trên đường EMA 20 ngày, đường này tiếp tục có xu hướng tăng và hỗ trợ các đợt giảm. Việc giao dịch bền vững trên mức hỗ trợ động này sẽ giữ cho con đường hướng lên. RSI ở mức 56 (trung tính) cho thấy động lượng đang giảm; một sự phục hồi trong chỉ báo dao động sẽ củng cố áp lực tăng trở lại. Một sự phá vỡ đường EMA 20 ngày ở mức 90,2125 sẽ trao quyền chủ động cho người bán và nghiêng rủi ro về một đợt thoái lui rộng hơn.

(Phân tích kỹ thuật của câu chuyện này được viết với sự trợ giúp của một công cụ AI.)