รายได้ไตรมาส 3 ของ Sprout Social เพิ่มขึ้น 8%, อัตรากำไรจากการดำเนินงานแตะ 21%

สเปราต์ โซเชียล (Sprout Social Inc.) รายงานรายได้ไตรมาสที่ 3 ตามปีงบการเงินเพิ่มขึ้น 8% เมื่อเทียบรายปี ขณะที่อัตรากำไรจากการดำเนินงานแบบ non-GAAP ขยายตัวสู่ระดับ 21% สะท้อนถึงความสามารถในการทำกำไรที่แข็งแกร่งยิ่งขึ้น เนื่องจากผู้ให้บริการซอฟต์แวร์โซเชียลมีเดียรายนี้มุ่งเน้นการลงทุนในกลุ่มลูกค้าขนาดใหญ่ขึ้น และพยายามเพิ่มการใช้จ่ายของลูกค้ารายเดิม

รายได้สำหรับไตรมาสซึ่งสิ้นสุด ณ วันที่ 30 กันยายน 2026 อยู่ที่ 125.1 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจาก 115.6 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า โดยรายได้จากการสมัครสมาชิกคิดเป็น 99% ของรายได้ทั้งหมด อัตรากำไรจากการดำเนินงานแบบ non-GAAP เพิ่มขึ้นจาก 12% ในไตรมาสเดียวกันของปีก่อน ขณะที่อัตรากำไรกระแสเงินสดอิสระแบบ non-GAAP เพิ่มขึ้นสู่ระดับ 21% จาก 9%

อัตรากำไรขั้นต้นแบบ non-GAAP อยู่ที่ 78% เมื่อเทียบกับ 79% ในปีก่อนหน้า ตัววัดแบบ non-GAAP ของบริษัทไม่รวมรายการต่าง ๆ เช่น ค่าตอบแทนในรูปหุ้น ค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องกับการควบรวมและซื้อกิจการ ค่าตัดจำหน่ายสินทรัพย์ไม่มีตัวตนที่ได้มาจากการซื้อกิจการ ค่าใช้จ่ายในการปรับโครงสร้าง และต้นทุนอื่น ๆ บางรายการ

กลุ่มลูกค้าขนาดใหญ่สนับสนุนการเติบโตของสัญญา

มูลค่าสัญญาเฉลี่ยเพิ่มขึ้น 12% สู่ระดับ 18,009 ดอลลาร์ จาก 16,064 ดอลลาร์ สะท้อนถึงการมุ่งเน้นของสเปราต์ โซเชียล ในกลุ่มลูกค้าตลาดระดับกลางและลูกค้าองค์กร จำนวนลูกค้าที่สร้างรายได้ประจำต่อปี (ARR) อย่างน้อย 30,000 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้นแตะ 3,925 ราย จาก 3,711 ราย ส่วนลูกค้าที่สร้างรายได้อยู่อย่างน้อย 50,000 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้นสู่ระดับ 2,155 ราย จาก 1,947 ราย

ภาระผูกพันตามสัญญาที่เหลืออยู่เพิ่มขึ้นสู่ระดับ 393.9 ล้านดอลลาร์ จาก 357.1 ล้านดอลลาร์ ขณะที่ภาระผูกพันตามสัญญาที่เหลืออยู่ในปัจจุบัน ซึ่งหมายถึงรายได้ตามสัญญาที่คาดว่าจะรับรู้ภายใน 12 เดือน เพิ่มขึ้นสู่ระดับ 280.2 ล้านดอลลาร์ จาก 258.5 ล้านดอลลาร์

สเปราต์ โซเชียล ระบุว่ากลยุทธ์การเติบโตมุ่งเน้นไปที่การคว้าลูกค้ารายใหญ่ระดับองค์กร การปรับปรุงการเริ่มต้นใช้งานและการเข้าใช้งานของลูกค้า และการขายมอดูลพรีเมียมรวมถึงบริการระดับมืออาชีพให้กับลูกค้ารายเดิม นอกจากนี้ บริษัทยังมีแผนที่จะร่วมมือกับพันธมิตรต่อไป เช่น แอมะซอน เว็บ เซอร์วิสเซส (Amazon Web Services) และเซลส์ฟอร์ซ (Salesforce) เพื่อเข้าถึงลูกค้าเชิงกลยุทธ์ขนาดใหญ่ขึ้น

การนำเสนอได้เน้นย้ำถึงการใช้งานของลูกค้าในกลุ่มผลิตภัณฑ์ข่าวกรองทางโซเชียล การสนับสนุนโดยพนักงาน การรับฟังเสียงผู้บริโภค การตลาดผ่านอินฟลูเอนเซอร์ การวิเคราะห์ข้อมูล และการดูแลลูกค้า ตัวอย่างเช่น บริษัทเทคโนโลยีในจัดอันดับ ฟอร์จูน 500 (Fortune 500) ที่รวมเครื่องมือโซเชียลมีเดียหลายรายการมาไว้บนแพลตฟอร์มของสเปราต์ บริษัทความบันเทิงที่นำขีดความสามารถด้านการเผยแพร่และการตลาดผ่านอินฟลูเอนเซอร์มาใช้ และผู้ผลิตกระดาษระดับโลกที่ขยายไปสู่การวิเคราะห์ข่าวกรองความเสี่ยงทางสื่อเชิงคาดการณ์

สำหรับลูกค้าที่มี ARR อย่างน้อย 30,000 ดอลลาร์ สเปราต์ วางแผนที่จะลงทุนอย่างต่อเนื่องในการวิจัยและพัฒนา รวมถึงกิจกรรมการเข้าสู่ตลาด พร้อมทั้งขยายสัดส่วนการใช้จ่ายของลูกค้า ขณะที่ลูกค้าที่มีมูลค่าต่ำกว่าเกณฑ์ดังกล่าว บริษัทกำลังใช้แนวทางชุดผลิตภัณฑ์และแพ็กเกจใหม่ ตลอดจนตั้งใจที่จะใช้ AI และระบบอัตโนมัติเพื่อเพิ่มมูลค่าตลอดช่วงชีวิตของลูกค้าเมื่อเทียบกับต้นทุนในการจัดหาลูกค้า

แนวโน้มปีงบการเงิน 2026

สเปราต์ โซเชียล คาดว่ารายได้ในไตรมาสที่ 4 จะอยู่ที่ 124.2 ล้านดอลลาร์ ถึง 125.2 ล้านดอลลาร์ และมีกำไรจากการดำเนินงานแบบ non-GAAP อยู่ที่ 21.4 ล้านดอลลาร์ ถึง 22.4 ล้านดอลลาร์ โดยคาดว่ากำไรสุทธิแบบ non-GAAP จะอยู่ที่ 0.36 ดอลลาร์ ถึง 0.38 ดอลลาร์ต่อหุ้น อิงตามจำนวนหุ้นสามัญถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักขั้นพื้นฐานที่ 59 ล้านหุ้น

สำหรับปีงบการเงินเต็มปี ผู้บริหารคาดการณ์รายได้ไว้ที่ 494.7 ล้านดอลลาร์ ถึง 495.7 ล้านดอลลาร์ และกำไรจากการดำเนินงานแบบ non-GAAP อยู่ที่ 77.8 ล้านดอลลาร์ ถึง 78.8 ล้านดอลลาร์ ส่วนกำไรสุทธิแบบ non-GAAP ตลอดทั้งปีคาดว่าจะอยู่ในช่วง 1.29 ดอลลาร์ ถึง 1.31 ดอลลาร์ต่อหุ้น อิงตามจำนวนหุ้นสามัญถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักขั้นพื้นฐานที่ 59.7 ล้านหุ้น

บริษัทตั้งเป้าหมายดัชนีวัด Rule of 40 ที่ระดับ 30% ภายในไตรมาสที่ 4 ของปี 2027 ซึ่งคำนวณจากอัตราการเติบโตของรายได้เมื่อเทียบรายปีบวกกับอัตรากำไรจากการดำเนินงานแบบ non-GAAP ในไตรมาสปัจจุบัน ขณะที่เป้าหมายระยะกลางถึงระยะยาว ได้แก่ รายได้ที่มากกว่า 1 พันล้านดอลลาร์ อัตรากำไรขั้นต้นแบบ non-GAAP ที่สูงกว่า 80% อัตรากำไรจากการดำเนินงานแบบ non-GAAP ที่สูงกว่า 20% และอัตรากำไรกระแสเงินสดอิสระแบบ non-GAAP ที่ 20% ถึง 22%

สเปราต์ โซเชียล เตือนว่าแนวโน้มดังกล่าวขึ้นอยู่กับปัจจัยเสี่ยงต่าง ๆ ซึ่งรวมถึงการดำเนินการตามแผนลดจำนวนพนักงานในเดือนกรกฎาคม 2026 ผลกระทบจากการเปลี่ยนแปลงราคาและแพ็กเกจต่อความต้องการและการรักษาลูกค้า การพึ่งพาแพลตฟอร์มโซเชียลมีเดียและผู้ให้บริการ API ตลอดจนความท้าทายในการรักษาการเติบโตของลูกค้าและรายได้ในขณะปรับเปลี่ยนไปสู่ลูกค้ารายใหญ่ขึ้น นอกจากนี้ บริษัทยังระบุด้วยว่า การดิสรัปชันที่เกี่ยวข้องกับ AI ความเสี่ยงด้านความปลอดภัยทางไซเบอร์และความเป็นส่วนตัว การบูรณาการการควบรวมกิจการ ภาระหนี้สิน คดีความทางกฎหมาย ตลอดจนสภาวะทางเศรษฐกิจและภูมิรัฐศาสตร์ที่ไม่แน่นอน อาจเป็นปัจจัยขัดขวางผลการดำเนินงานได้