กำไรไตรมาส 1 ของ Axos เพิ่มขึ้น 15% จากการเติบโตของสินเชื่อและเงินฝาก

Axos Financial Inc. (NYSE: AX) รายงานกำไรไตรมาสแรกตามปีงบการเงินปรับตัวสูงขึ้น เนื่องจากความเติบโตของสินเชื่อและเงินฝากช่วยหนุนรายได้ดอกเบี้ยสุทธิ ขณะที่รายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยปรับตัวเพิ่มขึ้นเกือบเท่าตัว อย่างไรก็ตาม ตัวชี้วัดคุณภาพสินเชื่อมีทิศทางผสมผสาน โดยสินเชื่อที่ไม่รับรู้รายได้ปรับตัวลดลง ขณะที่อัตราการตัดหนี้สูญสุทธิแบบปรับเป็นรายปีพุ่งสูงขึ้นอย่างมาก

สำหรับระยะเวลาสามเดือนสิ้นสุดวันที่ 30 ก.ย. 2026 กำไรสุทธิเพิ่มขึ้น 15% สู่ระดับ 129.6 ล้านดอลลาร์ จาก 112.4 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า กำไรต่อหุ้นปรับลดเพิ่มขึ้นสู่ระดับ 2.25 ดอลลาร์ จาก 1.94 ดอลลาร์

กำไรปรับปรุงแล้ว ซึ่งไม่รวมรายการเกี่ยวกับการควบรวมกิจการและรายการเฉพาะอื่น ๆ อยู่ที่ 134.8 ล้านดอลลาร์ หรือ 2.34 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด เมื่อเทียบกับ 120.4 ล้านดอลลาร์ หรือ 2.07 ดอลลาร์ต่อหุ้น ในไตรมาสเดียวกันของปีก่อน Axos ระบุว่าตัวเลขทางการเงินที่ไม่ใช่ตามมาตรฐาน GAAP ไม่ควรถูกนำมาใช้ทดแทนผลประกอบการตามมาตรฐาน GAAP และอาจไม่สามารถเปรียบเทียบกับตัวเลขวัดที่มีชื่อเหมือนกันซึ่งบริษัทอื่นใช้อยู่ได้

การเติบโตของรายได้ถูกชดเชยด้วยต้นทุนที่สูงขึ้น

รายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น 14% เมื่อเทียบรายปี สู่ระดับ 331.3 ล้านดอลลาร์ ขณะที่รายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นสู่ระดับ 63.8 ล้านดอลลาร์ จาก 32.3 ล้านดอลลาร์ ค่าเผื่อผลขาดทุนทางสินเชื่ออยู่ที่ 24.5 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจาก 17.3 ล้านดอลลาร์

ค่าใช้จ่ายที่มิใช่ดอกเบี้ยพุ่งขึ้น 25% สู่ระดับ 195.4 ล้านดอลลาร์ ซึ่งจำกัดผลประโยชน์บางส่วนที่ได้รับจากรายได้ที่สูงขึ้น กำไรก่อนภาษีเพิ่มขึ้นสู่ระดับ 175.2 ล้านดอลลาร์ จาก 149.9 ล้านดอลลาร์

ส่วนต่างรายได้ดอกเบี้ยสุทธิอยู่ที่ 4.64% เมื่อเทียบกับ 4.75% ในปีก่อนหน้า และ 4.94% ในไตรมาสก่อนหน้า อัตราส่วนประสิทธิภาพโดยรวมของบริษัทอยู่ที่ 49.46% เทียบกับ 48.32% ในปีก่อนหน้า ขณะที่อัตราส่วนประสิทธิภาพในกลุ่มธุรกิจการธนาคารอยู่ที่ 45.13% เพิ่มขึ้นจาก 42.89%

อัตราผลตอบแทนต่อสินทรัพย์เฉลี่ยอยู่ที่ 1.72% เทียบกับ 1.77% ในช่วงเดียวกันของปีก่อน อัตราผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้นสามัญเฉลี่ยอยู่ที่ 15.66% เทียบกับ 15.94%

อสังหาริมทรัพย์เพื่อการพาณิชย์ขับเคลื่อนการเติบโตของสินเชื่อรายไตรมาส

ยอดสินเชื่อรวมแตะ 26.36 พันล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 30 ก.ย. เพิ่มขึ้นจาก 26.10 พันล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 30 มิ.ย. และ 23.14 พันล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า การเพิ่มขึ้น 263 ล้านดอลลาร์จากไตรมาสก่อนหน้านำโดยสินเชื่อเฉพาะทางอสังหาริมทรัพย์เพื่อการพาณิชย์ ซึ่งเติบโต 602 ล้านดอลลาร์ สู่ระดับ 7.87 พันล้านดอลลาร์ และสินเชื่อเพื่อสถาบันการเงินด้านอสังหาริมทรัพย์ ซึ่งเพิ่มขึ้น 188 ล้านดอลลาร์ สู่ระดับ 1.79 พันล้านดอลลาร์

การเพิ่มขึ้นดังกล่าวถูกชดเชยบางส่วนจากการลดลง 345 ล้านดอลลาร์ในสินเชื่อและสัญญาเช่าเครื่องจักร การลดลง 174 ล้านดอลลาร์ในสินเชื่ออิงสินทรัพย์ที่ไม่ใช่อสังหาริมทรัพย์และสินเชื่ออิงกระแสเงินสด รวมถึงยอดคงค้างที่ลดลงของสินเชื่อเพื่อที่อยู่อาศัยวงเงินสูง สินเชื่ออาคารที่อยู่อาศัยรวม และสินเชื่อเพื่อการพาณิชย์วงเงินขนาดเล็ก

อสังหาริมทรัพย์เพื่อการพาณิชย์เป็นหมวดสินเชื่อที่ใหญ่ที่สุดที่ 9.66 พันล้านดอลลาร์ ตามด้วยสินเชื่อเพื่อการพาณิชย์และอุตสาหกรรมที่ไม่รวมอสังหาริมทรัพย์ที่ 9.16 พันล้านดอลลาร์ สินเชื่อเพื่อที่อยู่อาศัยแบบบ้านเดี่ยวและสินเชื่อเพื่อโกดังสินค้ามีมูลค่ารวม 4.45 พันล้านดอลลาร์ ขณะที่สินเชื่อจำนองอาคารที่อยู่อาศัยรวมและอสังหาริมทรัพย์เพื่อการพาณิชย์อยู่ที่ 2.37 พันล้านดอลลาร์

ยอดเงินฝากรวมอยู่ที่ 25.41 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจาก 23.23 พันล้านดอลลาร์ ณ สิ้นเดือนมิถุนายน และ 22.26 พันล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า เงินฝากโดยตรงจากลูกค้ารายย่อยมีสัดส่วน 14.0 พันล้านดอลลาร์ โดยส่วนที่เหลือกระจายอยู่ในเงินฝากเฉพาะทาง การบริหารจัดการเงินเพื่อการพาณิชย์และบริหารสภาพคล่อง การธนาคารสำหรับธุรกิจขนาดเล็ก บริการทรัสต์และดูแลผู้จัดการมรดก ยอดคงค้างที่เกี่ยวเนื่องกับหลักทรัพย์ และพันธมิตรจัดจำหน่าย Axos ระบุว่าประมาณ 85% ของเงินฝากได้รับการค้ำประกันโดย FDIC หรือมีหลักประกัน ทั้งนี้ ยอดรวมดังกล่าวไม่รวมเงินฝากนอกงบการเงินอีกประมาณ 450 ล้านดอลลาร์

การนำเสนอเน้นย้ำถึงการพัฒนาอย่างต่อเนื่องของงานปฏิบัติการด้านการพาณิชย์และการบริหารสภาพคล่อง ผ่านการเพิ่มบุคลากร การขยายพื้นที่ให้บริการ และการขายเกี่ยวเนื่องระหว่างบริการธนาคารและบริการหลักทรัพย์ ทั้งนี้ บริษัทไม่ได้ให้ประมาณการกำไรสำหรับปีงบการเงิน

ตัวชี้วัดสินเชื่อสะท้อนแนวโน้มที่สวนทางกัน

สินเชื่อที่ไม่รับรู้รายได้ลดลงสู่ระดับ 155 ล้านดอลลาร์ จาก 157 ล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 30 มิ.ย. และ 170 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า โดยคิดเป็น 0.59% ของสินเชื่อรวม เทียบกับ 0.60% ในไตรมาสก่อนหน้า และ 0.74% ในปีก่อนหน้า สินทรัพย์ไม่ก่อให้เกิดรายได้คิดเป็น 0.51% ของสินทรัพย์รวม ลดลงจาก 0.64% ในช่วงเดียวกันของปีก่อน

ในขณะเดียวกัน อัตราการตัดหนี้สูญสุทธิแบบปรับเป็นรายปีเพิ่มขึ้นสู่ระดับ 1.09% ของสินเชื่อเฉลี่ย จาก 0.11% ในปีก่อนหน้า ค่าเผื่อผลขาดทุนทางสินเชื่อต่อสินเชื่อลดลงสู่ระดับ 1.16% ของสินเชื่อเพื่อการลงทุน จาก 1.34% ในปีก่อนหน้า อัตราส่วนค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญต่อสินเชื่อที่ไม่รับรู้รายได้อยู่ที่ 195.79% เทียบกับ 180.41% ในปีก่อนหน้า แต่ต่ำกว่าระดับ 221.07% ในไตรมาสก่อนหน้า

Axos สิ้นสุดไตรมาสด้วยสินทรัพย์รวม 30.84 พันล้านดอลลาร์ และส่วนของผู้ถือหุ้น 3.29 พันล้านดอลลาร์ มูลค่าตามบัญชีต่อหุ้นสามัญเพิ่มขึ้นสู่ระดับ 57.92 ดอลลาร์ จาก 49.31 ดอลลาร์ในปีก่อนหน้า ขณะที่มูลค่าตามบัญชีที่มีตัวตนต่อหุ้นที่ไม่ใช่ตามมาตรฐาน GAAP เพิ่มขึ้นสู่ระดับ 52.68 ดอลลาร์ จาก 45.22 ดอลลาร์ อัตราส่วนเงินกองทุนชั้นที่ 1 ที่เป็นส่วนของผู้ถือหุ้นสามัญของบริษัทอยู่ที่ 12.22% และอัตราส่วนเงินกองทุนรวมอยู่ที่ 14.81%