กำไรไตรมาส 3 ของ Hope Bancorp เพิ่มขึ้น 16% จากการขยายตัวของอัตรากำไร

โฮป แบนคอร์ป (NASDAQ: HOPE) รายงานกำไรไตรมาส 3/2026 เพิ่มขึ้น เนื่องจากส่วนต่างรายได้ดอกเบี้ยสุทธิที่ขยายตัว ต้นทุนเงินทุนที่ลดลง และรายได้ค่าธรรมเนียมที่แข็งแกร่งขึ้น ช่วยหนุนให้รายได้เติบโตเร็วกว่าค่าใช้จ่าย นอกจากนี้ ธนาคารยังได้สรุปผลกระทบทางการเงินที่คาดว่าจะเกิดขึ้นจากการเข้าซื้อกิจการสายงานธนาคารเพื่อพาณิชย์ของ MANUBANK ซึ่งเสร็จสิ้นทันทีหลังจากสิ้นไตรมาส และได้ถูกนับรวมไว้ในแนวโน้มผลประกอบการตลอดทั้งปีแล้ว

กำไรสุทธิเพิ่มขึ้น 16% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน และเพิ่มขึ้น 8% จากไตรมาสที่ 2 สู่ระดับ 35.6 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.28 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด หากไม่รวมรายการที่เกี่ยวข้องกับการควบรวมกิจการและรายการสำคัญอื่น ๆ กำไรสุทธิเพิ่มขึ้น 19% เมื่อเทียบปีต่อปี สู่ระดับ 37.5 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.29 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด

รายได้สุทธิก่อนหักสำรองอยู่ที่ 54.7 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 21% เมื่อเทียบปีต่อปี และเพิ่มขึ้น 11% เมื่อเทียบกับไตรมาสก่อนหน้า หากไม่รวมรายการสำคัญ ตัวเลขวัดผลตามมาตรฐาน non-GAAP นี้อยู่ที่ 57.3 ล้านดอลลาร์

การขยายตัวของส่วนต่างรายได้ดอกเบี้ยและการเติบโตของค่าธรรมเนียมช่วยหนุนรายได้

รายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น 7% เมื่อเทียบปีต่อปี และเพิ่มขึ้น 5% จากไตรมาสก่อนหน้า สู่ระดับ 135.4 ล้านดอลลาร์ ขณะที่ส่วนต่างรายได้ดอกเบี้ยสุทธิ (NIM) แตะที่ระดับ 3.02% เพิ่มขึ้น 6 basis points จากไตรมาสก่อนหน้า และเพิ่มขึ้น 13 basis points จากช่วงเดียวกันของปีก่อน โดยได้รับปัจจัยหนุนจากผลตอบแทนของสินทรัพย์ที่ก่อให้เกิดรายได้ที่สูงขึ้น และโครงสร้างเงินทุนที่มีประสิทธิภาพมากขึ้น ผลตอบแทนของเงินให้สินเชื่อเฉลี่ยเพิ่มขึ้น 5 basis points จากไตรมาสที่ 2 สู่ระดับ 5.78% ขณะที่ต้นทุนเงินรับฝากรวมลดลงสู่ระดับ 2.58% จาก 2.60%

รายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยปรับตัวขึ้น 44% เมื่อเทียบปีต่อปี และเพิ่มขึ้น 17% จากไตรมาสก่อนหน้า สู่ระดับ 22.1 ล้านดอลลาร์ การปรับตัวเพิ่มขึ้นนี้สะท้อนถึงค่าธรรมเนียมที่เกี่ยวข้องกับลูกค้าที่สูงขึ้น กำไรจากการขายสินเชื่อที่ได้รับการรับประกันจากองค์กรบริหารธุรกิจขนาดเล็กแห่งสหรัฐฯ (SBA) และกำไรสุทธิ 3.1 ล้านดอลลาร์จากการขายสินเชื่ออื่น ๆ ซึ่งถูกหักลบบางส่วนจากการลดลง 1.2 ล้านดอลลาร์เมื่อเทียบกับไตรมาสก่อนหน้าของกำไรจากการขายหลักทรัพย์เพื่อขาย ทั้งนี้ โฮป แบนคอร์ป ได้ขายสินเชื่อ SBA มูลค่า 72 ล้านดอลลาร์ในระหว่างไตรมาส และบันทึกกำไรสุทธิ 4.7 ล้านดอลลาร์

ค่าใช้จ่ายที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยตามมาตรฐาน GAAP เพิ่มขึ้น 4% จากไตรมาสที่ 2 และเพิ่มขึ้น 6% เมื่อเทียบปีต่อปี สู่ระดับ 102.8 ล้านดอลลาร์ ซึ่งรวมถึงต้นทุนที่เกี่ยวข้องกับการควบรวมกิจการจำนวน 2.7 ล้านดอลลาร์ หากไม่รวมรายการสำคัญ ค่าใช้จ่ายอยู่ที่ 100.1 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 4% ในการเปรียบเทียบทั้งสองช่วงเวลา อัตราส่วนประสิทธิภาพการดำเนินงานปรับปรุงแล้ว (adjusted efficiency ratio) ดีขึ้นสู่ระดับ 63.6% จาก 65.2% ในไตรมาสก่อนหน้า และ 67.6% ในช่วงเดียวกันของปีก่อน บริษัทระบุว่าสามารถสร้างผลคูณทางการดำเนินงานเป็นบวกได้ในทุกไตรมาสของปี 2026 จนถึงเดือนกันยายน

เงินรับฝากเติบโตขึ้นขณะที่เงินฝากประจำลดลง

เงินรับฝากรวมอยู่ที่ 1.61 หมื่นล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 30 กันยายน เพิ่มขึ้น 1.5% จากไตรมาสก่อนหน้า และเพิ่มขึ้น 2% เมื่อเทียบปีต่อปี เงินรับฝากกระแสรายวันแบบไม่มีดอกเบี้ยเฉลี่ยเพิ่มขึ้น 4% จากไตรมาสก่อนหน้า ขณะที่เงินรับฝากแบบไม่มีกำหนดระยะเวลาที่มีดอกเบี้ยเฉลี่ยเพิ่มขึ้น 5% และเงินฝากประจำลดลง 3%

หากพิจารณา ณ สิ้นงวด เงินรับฝากแบบไม่มีกำหนดระยะเวลาทั้งหมดเติบโตขึ้น 6% จากไตรมาสก่อนหน้า และเงินฝากประจำลดลง 5% โดยเงินฝากประจำมีสัดส่วนคิดเป็น 37% ของเงินรับฝากรวม ลดลงจาก 40% ในช่วงเดียวกันของปีก่อน สะท้อนถึงแผนการของธนาคารในการลดเงินทุนที่มีต้นทุนสูงกว่า

เงินให้สินเชื่อรวมเพิ่มขึ้น 1% จากไตรมาสก่อนหน้า และเพิ่มขึ้น 3% เมื่อเทียบปีต่อปี สู่ระดับ 1.51 หมื่นล้านดอลลาร์ โดยสินเชื่อเพื่อพาณิชยกรรมและอุตสาหกรรม และสินเชื่อเพื่อการอยู่อาศัยเป็นตัวนำการเติบโต ซึ่งถูกหักลบบางส่วนจากยอดสินเชื่ออสังหาริมทรัพย์เพื่อการพาณิชย์ที่ลดลง อัตราส่วนสินเชื่อต่อเงินรับฝากลดลงสู่ระดับ 93.8% จาก 94.7% ณ สิ้นไตรมาสที่ 2

ตัวชี้วัดคุณภาพสินเชื่อยังคงมีเสถียรภาพ

สินทรัพย์ที่ไม่ก่อให้เกิดรายได้ (NPA) ลดลง 4% จากไตรมาสก่อนหน้า สู่ระดับ 108 ล้านดอลลาร์ คิดเป็น 0.57% ของสินทรัพย์รวม ด้านสินเชื่อที่ต้องจับตาเป็นพิเศษ (Criticized loans) ทรงตัวจากไตรมาสก่อนหน้าเป็นส่วนใหญ่ที่ระดับ 335 ล้านดอลลาร์ หรือคิดเป็น 2.22% ของลูกหนี้สินเชื่อ แต่ลดลง 10% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน

ยอดตัดหนี้สูญสุทธิลดลงสู่ระดับ 7 ล้านดอลลาร์ หรือคิดเป็น 0.19% ของสินเชื่อเฉลี่ยแบบปรับเป็นรายปี จากระดับ 9 ล้านดอลลาร์และ 0.24% ในไตรมาสที่ 2 ส่วนการตั้งสำรองผลขาดทุนด้านเครดิตเพิ่มขึ้นสู่ระดับ 8.6 ล้านดอลลาร์ จาก 6.8 ล้านดอลลาร์ สะท้อนถึงการเติบโตของสินเชื่อเป็นหลัก ค่าเผื่อผลขาดทุนด้านเครดิตอยู่ที่ 154.3 ล้านดอลลาร์ โดยมีอัตราการกันสำรองต่อสินเชื่อรวมทรงตัวอยู่ที่ 1.03% ของลูกหนี้สินเชื่อ

สินเชื่ออสังหาริมทรัพย์เพื่อการพาณิชย์มีมูลค่ารวม 8.5 พันล้านดอลลาร์ และมีอัตราส่วนสินเชื่อต่อมูลค่าหลักประกัน (LTV) เฉลี่ยถ่วงน้ำหนักอยู่ที่ 47% รายงานการนำเสนอระบุว่า สินเชื่อ CRE ส่วนใหญ่มีสิทธิเรียกร้องค่าเสียหายได้เต็มจำนวน และมีการค้ำประกันส่วนบุคคล

การเข้าซื้อกิจการ MANUBANK ขยายฐานเงินรับฝากและสภาพคล่อง

โฮป แบนคอร์ป ได้เสร็จสิ้นการเข้าซื้อกิจการสายงานธนาคารเพื่อพาณิชย์ของ SMBC MANUBANK เมื่อวันที่ 1 ตุลาคม หลังจากการขายสินเชื่อ SBA ในเวลาต่อมา ธุรกิจที่เข้าซื้อนั้นได้สร้างสินเชื่อเพิ่มขึ้น 2.0 พันล้านดอลลาร์ และเงินรับฝาก 2.6 พันล้านดอลลาร์ นอกจากนี้ ธนาคารยังได้รับเงินสดชำระสุทธิจากการเข้าซื้อกิจการประมาณ 307 ล้านดอลลาร์ ซึ่งอาจมีการปรับเปลี่ยนตามความเหมาะสม และได้มาซึ่งบัญชีเงินกองทุนธนาคารกลางแบบมีดอกเบี้ยมูลค่า 65 ล้านดอลลาร์

บนฐานงบการเงินเสมือน บริษัทหลังควบรวมมีสินเชื่อรวม 1.71 หมื่นล้านดอลลาร์ และเงินรับฝาก 1.87 หมื่นล้านดอลลาร์ ส่งผลให้อัตราส่วนสินเชื่อต่อเงินรับฝากอยู่ที่ 91.5% ธุรกรรมดังกล่าวจะลดสัดส่วนเงินฝากประจำลงเหลือ 33% ของเงินรับฝากรวม จาก 37% ของ โฮป แบนคอร์ป แบบการดำเนินงานเดี่ยว และคาดว่าจะลดต้นทุนเงินรับฝากรวมลงได้ประมาณ 5 basis points

ฝ่ายบริหารประเมินค่าใช้จ่ายที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยแบบปรับเป็นรายปีของ MANUBANK ไว้ที่ 136 ล้านดอลลาร์ และคาดว่าอัตราค่าใช้จ่ายดำเนินงานประจำจะลดลงเหลือประมาณ 78 ล้านดอลลาร์หลังจากรับรู้ผลประหยัดต้นทุนได้อย่างเต็มที่ ซึ่งคิดเป็นผลประหยัดมากกว่า 40% ทั้งนี้ โฮป แบนคอร์ป คาดว่าจะมีต้นทุนการควบรวมกิจการหลังภาษีประมาณ 8 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 4 ของปี 2026 และประมาณ 7 ล้านดอลลาร์ในปี 2027 โดยมีแผนการแปลงระบบงานหลักในไตรมาสที่ 4 ของปี 2027

การเข้าซื้อกิจการดังกล่าวคาดว่าจะทำให้อัตราส่วนเงินกองทุนชั้นที่ 1 ที่เป็นส่วนของผู้ถือหุ้นสามัญ (CET1 ratio) ลดลงประมาณ 200 basis points ส่งผลให้อัตราส่วนเสมือนอยู่ที่ประมาณ 10.20% เมื่อเทียบกับฐานะการเงินเดี่ยวของ โฮป แบนคอร์ป ณ วันที่ 30 กันยายน ทั้งนี้ ก่อนทำธุรกรรม อัตราส่วน CET1 อยู่ที่ 12.25% อัตราส่วนเงินกองทุนรวมอยู่ที่ 13.92% และอัตราส่วนส่วนของผู้ถือหุ้นสามัญที่มีตัวตนตามมาตรฐาน non-GAAP อยู่ที่ 9.28% โดยธนาคารยังคงจ่ายเงินปันผลหุ้นสามัญประจำไตรมาสที่ 0.14 ดอลลาร์ต่อหุ้น

แนวโน้มผลประกอบการเต็มปีรวมการดำเนินงานของกิจการที่เข้าซื้อ

สำหรับปี 2026 ทั้งปี ฝ่ายบริหารคาดว่าเงินให้สินเชื่อรวม ณ สิ้นงวดจะเติบโตประมาณ 15% จากระดับ 1.48 หมื่นล้านดอลลาร์ที่รายงานไว้ ณ สิ้นปี 2025 สะท้อนถึงทั้งการเติบโตภายในและการรับยอดสินเชื่อมาจาก MANUBANK

รายได้รวม ซึ่งคำนวณจากรายได้ดอกเบี้ยสุทธิบวกกับรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยโดยไม่รวมรายการสำคัญ คาดว่าจะเพิ่มขึ้นประมาณ 16% ถึง 18% จากปี 2025 ส่วนรายได้สุทธิก่อนหักสำรองที่ไม่รวมรายการสำคัญ คาดว่าจะเติบโตประมาณ 23% ถึง 25% โดยประมาณการทั้งสองรายการนี้ได้รวมส่วนสนับสนุนที่คาดว่าจะได้รับจาก MANUBANK ในไตรมาสที่ 4 ไว้แล้ว

แนวโน้มผลประกอบการยังคงขึ้นอยู่กับสภาวะเศรษฐกิจมหภาค ซึ่งรวมถึงการเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยในตลาด นโยบายการค้าของสหรัฐฯ และโลก ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ และความตึงเครียดระหว่างประเทศ นอกจากนี้ บิรษัทยังได้ระบุว่าความล่าช้าในการรวมกิจการ ต้นทุนธุรกรรมที่สูงขึ้น การลดลงของเงินรับฝาก การสูญเสียลูกค้า และผลกระทบต่อความสัมพันธ์กับพนักงานหรือลูกค้า เป็นปัจจัยเสี่ยงต่อการบรรลุผลประโยชน์ที่คาดว่าจะได้รับจากการเข้าซื้อกิจการ MANUBANK