รายได้ไตรมาส 1 ของ Extreme Networks เพิ่มขึ้น 10% ขณะที่ SaaS ARR เติบโต 22%

บริษัท เอ็กซ์ตรีม เน็ตเวิร์กส์ Inc. (Nasdaq: EXTR) รายงานการเติบโตของรายได้ในระดับตัวเลขสองหลักและการเพิ่มขึ้นอย่างมากของความสามารถในการทำกำไรสำหรับไตรมาสที่ 1 ของปีงบการเงิน 2027 โดยได้รับปัจจัยหนุนจากรายได้ผลิตภัณฑ์และรายได้จากการสมัครสมาชิกที่สูงขึ้น รวมถึงการขยายตัวอย่างต่อเนื่องในธุรกิจการสมัครใช้บริการซอฟต์แวร์ นอกจากนี้ บริษัทระบบเครือข่ายระดับองค์กรแห่งนี้ยังได้เปิดเผยคาดการณ์แนวโน้มสำหรับไตรมาสที่สองและตลอดทั้งปี ซึ่งระบุว่ารายได้จะเติบโตขึ้นอีกและมีอัตรากำไรจากการดำเนินงานแบบ non-GAAP สูงกว่า 16%

รายได้สำหรับไตรมาสนี้อยู่ที่ 341.1 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 10% จาก 310.2 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า และสูงกว่า 338.6 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสก่อนหน้าเล็กน้อย เอ็กซ์ตรีมระบุว่า ช่วงเวลาดังกล่าวถือเป็นไตรมาสที่เจ็ดติดต่อกันที่มีการเติบโตเมื่อเทียบรายปีในระดับตัวเลขสองหลักทั้งในส่วนของรายได้รวมและรายได้จากผลิตภัณฑ์

รายได้ผลิตภัณฑ์เพิ่มขึ้นเป็น 218.3 ล้านดอลลาร์ จาก 194.0 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า ขณะที่รายได้จากการสมัครสมาชิกและการสนับสนุนเพิ่มขึ้นเป็น 122.8 ล้านดอลลาร์ จาก 116.2 ล้านดอลลาร์ โดยภูมิภาคอเมริกาทำรายได้ 184 ล้านดอลลาร์ คิดเป็น 54% ของรายได้ประจำไตรมาส ขณะที่ภูมิภาคยุโรป ตะวันออกกลาง และแอฟริกา มีส่วนร่วม 130 ล้านดอลลาร์ คิดเป็น 38% และภูมิภาคเอเชียแปซิฟิกคิดเป็นส่วนที่เหลือ 27 ล้านดอลลาร์ หรือ 8%

อัตรากำไรและผลกำไรขยายตัว

กำไรขั้นต้นตามมาตรฐาน GAAP เพิ่มขึ้นเป็น 211.9 ล้านดอลลาร์ จาก 188.0 ล้านดอลลาร์ โดยมีอัตรากำไรขั้นต้นเพิ่มขึ้นเป็น 62.1% จาก 60.6% ขณะที่ในเกณฑ์ non-GAAP กำไรขั้นต้นปรับตัวขึ้น 12% สู่ระดับ 213.5 ล้านดอลลาร์ และอัตรากำไรขั้นต้นแตะระดับ 62.6% เมื่อเทียบกับ 61.3% ในปีก่อนหน้า

รายได้จากการดำเนินงานตามมาตรฐาน GAAP เพิ่มขึ้นมากกว่าสองเท่าเป็น 23.1 ล้านดอลลาร์ จาก 11.3 ล้านดอลลาร์ ส่งผลให้อัตรากำไรจากการดำเนินงานเพิ่มขึ้นเป็น 6.8% จาก 3.6% โดยกำไรสุทธิตามมาตรฐาน GAAP อยู่ที่ 16.0 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.12 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด เทียบกับ 5.6 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.04 ดอลลาร์ต่อหุ้น ในไตรมาสเดียวกันของปีก่อน

รายได้จากการดำเนินงานแบบ non-GAAP เพิ่มขึ้นเป็น 59.4 ล้านดอลลาร์ จาก 41.4 ล้านดอลลาร์ ขณะที่อัตรากำไรจากการดำเนินงานที่เกี่ยวข้องขยายตัวขึ้นเป็น 17.4% จาก 13.3% ส่วนกำไรสุทธิแบบ non-GAAP อยู่ที่ 44.5 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.33 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด ซึ่งกำไรต่อหุ้นเพิ่มขึ้น 50% เมื่อเทียบปีต่อปี ด้าน EBITDA ปรับปรุงแล้วเพิ่มขึ้น 47% สู่ระดับ 65.6 ล้านดอลลาร์ ซึ่งคิดเป็นอัตรากำไร 19.2%

ผลประกอบการแบบ non-GAAP ดังกล่าวไม่รวมรายการต่างๆ เช่น ค่าตอบแทนที่จ่ายเป็นหุ้น ค่าใช้จ่ายในการปรับโครงสร้าง ค่าใช้จ่ายในการเปลี่ยนผ่านระบบ ค่าใช้จ่ายในการดำเนินคดี และค่าใช้จ่ายที่ไม่เกิดขึ้นประจำอื่นๆ โดยในไตรมาสนี้มีค่าใช้จ่ายในการปรับโครงสร้างและค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้อง 7.3 ล้านดอลลาร์ และต้นทุนที่ไม่เกิดขึ้นประจำอื่นๆ 3.7 ล้านดอลลาร์

รายได้จาก SaaS และรายได้ประจำเติบโต

รายได้ประจำต่อปี (ARR) จาก SaaS แตะระดับ 265 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 22% เมื่อเทียบปีต่อปีจาก 216 ล้านดอลลาร์ โดย Extreme Platform ONE คิดเป็นสัดส่วนมากกว่าครึ่งหนึ่งของยอดจองการสมัครใช้บริการ และบริษัทรายงานการเติบโตเมื่อเทียบปีต่อปีในระดับตัวเลขสองหลักอย่างต่อเนื่องสำหรับยอดจองการสมัครใช้บริการทั้งหมด

รายได้ประจำเพิ่มขึ้น 7% สู่ระดับ 119 ล้านดอลลาร์ และคิดเป็น 35% ของรายได้ทั้งหมด รายได้ประจำรอการรับรู้เมื่อสิ้นสุดไตรมาสอยู่ที่ 651 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจาก 618 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า โดย SaaS คิดเป็น 60% ของยอดดังกล่าว ทั้งนี้ เอ็กซ์ตรีมระบุว่า SaaS ARR เป็นตัววัดผลการดำเนินงาน ไม่ใช่มาตรวัดตามมาตรฐาน GAAP หรือการคาดการณ์รายได้ในอนาคต

บริษัทบันทึกจำนวนลูกค้า 44 รายที่มียอดจองซื้ออย่างน้อย 1 ล้านดอลลาร์ในช่วงไตรมาสนี้

การสร้างกระแสเงินสดและแนวโน้ม

กระแสเงินสดจากการดำเนินงานอยู่ที่ 45.4 ล้านดอลลาร์ ขณะที่รายจ่ายลงทุนมีจำนวนรวม 6.8 ล้านดอลลาร์ ส่งผลให้มีกระแสเงินสดอิสระ 38.6 ล้านดอลลาร์ โดยเอ็กซ์ตรีมได้ซื้อหุ้นคืนมูลค่า 25 ล้านดอลลาร์ในช่วงเวลาดังกล่าว

เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดเพิ่มขึ้นเป็น 244.5 ล้านดอลลาร์ จาก 211.8 ล้านดอลลาร์ ณ สิ้นไตรมาสก่อนหน้า หหนี้สินรวมเพิ่มขึ้นเป็น 200.0 ล้านดอลลาร์ จาก 165.0 ล้านดอลลาร์ ทำให้มีเงินสดสุทธิ 44.5 ล้านดอลลาร์ ขณะที่สินค้าคงเหลือเพิ่มขึ้นจากไตรมาสก่อนหน้าสู่ระดับ 100.0 ล้านดอลลาร์ จาก 70.0 ล้านดอลลาร์

สำหรับไตรมาสที่สองของปีงบการเงิน ฝ่ายบริหารคาดว่ารายได้จะอยู่ที่ 345.8 ล้านดอลลาร์ ถึง 350.8 ล้านดอลลาร์ อัตรากำไรขั้นต้นตามมาตรฐาน GAAP คาดว่าจะอยู่ที่ 61.8% ถึง 62.3% โดยมีอัตรากำไรจากการดำเนินงาน 9.1% ถึง 10.2% และกำไรต่อหุ้นปรับลด 0.19 ดอลลาร์ ถึง 0.22 ดอลลาร์ ส่วนในเกณฑ์ non-GAAP เอ็กซ์ตรีมคาดว่าจะมีอัตรากำไรขั้นต้น 62.2% ถึง 62.7% อัตรากำไรจากการดำเนินงาน 16.4% ถึง 17.4% และกำไรต่อหุ้น 0.32 ดอลลาร์ ถึง 0.34 ดอลลาร์

สำหรับปีงบการเงิน 2027 บริษัทคาดการณ์รายได้ไว้ที่ 1.4023 พันล้านดอลลาร์ ถึง 1.4123 พันล้านดอลลาร์ แนวโน้มคาดการณ์ระบุถึงอัตรากำไรจากการดำเนินงานตามมาตรฐาน GAAP ที่ 9.2% ถึง 9.7% และกำไรต่อหุ้น 0.77 ดอลลาร์ ถึง 0.83 ดอลลาร์ ขณะที่แนวโน้มคาดการณ์แบบ non-GAAP รวมถึงอัตรากำไรจากการดำเนินงานที่ 17.2% ถึง 17.6% และกำไรต่อหุ้น 1.35 ดอลลาร์ ถึง 1.39 ดอลลาร์

เอ็กซ์ตรีมเตือนว่าแนวโน้มคาดการณ์ของบริษัทขึ้นอยู่กับปัจจัยต่างๆ รวมถึงสภาวะตลาด อุปสงค์ทั่วโลก การยอมรับของลูกค้า การดำเนินงานด้านผลิตภัณฑ์ ประสิทธิภาพในการนำสินค้าสู่ตลาด และการแข่งขันในธุรกิจระบบเครือข่ายระดับองค์กร โดยบริษัทกล่าวว่าความคาดหวังที่มีมองไปข้างหน้าเหล่านี้มีความเสี่ยงและความไม่แน่นอนที่อาจทำให้ผลลัพธ์ที่แท้จริงแตกต่างไปอย่างมีนัยสำคัญ