คาดการณ์ราคาโลหะเงิน: XAGUSD ปรับตัวขึ้นไปใกล้ $31.00 ก่อนฟังคําให้การของพาวเวลล์

• ราคาโลหะเงินปรับตัวขึ้นเพราะข้อมูลการจ้างงานที่อ่อนแอลงเพิ่มโอกาสที่เฟดจะลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
• FedWatch Tool ของ CME ระบุว่าโอกาสที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนเพิ่มขึ้นเป็น 76.2% เพิ่มขึ้นจาก 65.5% ในสัปดาห์ก่อนหน้า
• สินทรัพย์ปลอดภัยอย่างโลหะเงินอาจเผชิญกับปัจจัยฉุดรั้งเนื่องจากมีความคืบหน้ากับการเจรจาหยุดยิงในสงครามฉนวนกาซา

ในตลาดลงทุนยุโรปวันอังคาร ราคาโลหะเงิน (XAG/USD) ฟื้นตัวจากการปรับตัวลดลงล่าสุด ราคาโลหะเงินเคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ 31.00 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ เทรดเดอร์รอฟังคําให้การของประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ นายเจอโรม พาวเวลล์ (Jerome Powell) เกี่ยวกับ "รายงานนโยบายการเงินครึ่งปี" ต่อสภาคองเกรสสหรัฐในวันอังคาร คำพูดของพาวเวลล์สามารถให้ภาพรวมกว้างๆ เกี่ยวกับเศรษฐกิจและนโยบายการเงิน คำพูดของพาวเวลล์จะออกมาในรูปแบบของเอกสารก่อนที่จะไปปรากฏตัวที่ Capitol Hill

ข้อมูลการจ้างงานจากสหรัฐฯ (US) ที่อ่อนแอลงจุดชนวนให้เกิดการเก็งว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) อาจพิจารณาลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน สิ่งนี้ยังคงให้การสนับสนุนสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทนเช่นโลหะเงิน

FedWatch Tool ของ CME ระบุว่านักลงทุนในตลาดมีความเชื่อมั่นมากถึง 76.2% ว่าเฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน เพิ่มขึ้นจาก 65.5% เมื่อสัปดาห์ก่อน

นอกจากนี้ ตัวเลขเงินเฟ้อจากสหรัฐอเมริกามีกําหนดจะประกาศในวันพฤหัสบดี คาดว่า CPI พื้นฐานของสหรัฐฯ จะคงอัตราดอกเบี้ยเมื่อเทียบเป็นรายปีที่ 3.4% ในเดือนมิถุนายน ตัวเลข CPI รายเดือนน่าจะทรงตัวที่ 0.2%

สินทรัพย์ปลอดภัยอย่างเช่นโลหะเงินอาจเผชิญกับปัจจัยกดดันเนื่องจากนักลงทุนในตลาดรอดูความคืบหน้าในการเจรจาหยุดยิงที่ตะวันออกกลาง ข้อตกลงหยุดยิงที่อาจเกิดขึ้นในฉนวนกาซาสามารถลดความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยลง และสนับสนุนการลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้น

อย่างไรก็ตาม จากข้อมูลของทําเนียบขาว ทั้งสองฝ่ายยังคงมีความต้องการแตกต่างกันอย่างมีนัยสําคัญ กลุ่มฮามาสแสดงความกังวลเกี่ยวกับการกระทําระลอกใหม่ของอิสราเอลในฉนวนกาซา ซึ่งอาจทำให้ข้อตกลงสันติภาพนี้ไม่อาจเกิดขึ้นได้โดยง่าย

โลหะเงิน: คําถามที่พบบ่อย

ทําไมผู้คนถึงลงทุนในโลหะเงิน?

แร่เงินเป็นโลหะมีค่าที่มีการซื้อขายแลกเปลี่ยนอย่างมากในหมู่นักลงทุน ในอดีต โลหะเงินถูกใช้เป็นสินทรัพย์สะสมมูลค่าและเป็นสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน แม้ว่าจะได้รับความนิยมน้อยกว่าทองคํา แต่นักลงทุนอาจหันไปใช้โลหะเงินเพื่อกระจายพอร์ตการลงทุนของตนเพื่อสะสมมูลค่า หรือเพื่อป้องกันความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นในช่วงที่มีอัตราเงินเฟ้อสูง นักลงทุนสามารถซื้อโลหะเงินจริงในรูปแบบของเหรียญ ในรูปแบบของแท่งหรือซื้อขายผ่านตัวกลางเช่น Exchange Traded Funds ซึ่งอ้างอิงราคาโลหะเงินในตลาดต่างประเทศ

ปัจจัยใดที่มีอิทธิพลต่อราคาโลหะเงิน?

ราคาโลหะเงินสามารถเคลื่อนไหวได้จากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวต่อภาวะเศรษฐกิจถดถอยรุนแรงอาจทําให้ราคาโลหะเงินเพิ่มขึ้นจากสถานะสินทรัพย์ปลอดภัย แม้ว่าจะได้รับความสนใจน้อยกว่าทองคําก็ตาม ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทน โลหะเงินมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้นเมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง การเคลื่อนไหวของโลหะเงินยังขึ้นอยู่กับพฤติกรรมของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เพราะสินทรัพย์โลหะเงินซื้อขายด้วยราคาเป็นดอลลาร์ (XAGUSD) ดอลลาร์ที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะรักษาราคาโลหะเงินไว้ แต่หากดอลลาร์อ่อนค่าลง มีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาโลหะเงินให้สูงขึ้น ปัจจัยอื่นๆ เช่น อุปสงค์การลงทุน อุปทานการขุด (โลหะเงินมีมากกว่าทองคํามาก) และอัตราการนำกลับมาใช้ก็อาจส่งผลต่อราคาโลหะเงินได้เช่นกัน

อุปสงค์ภาคอุตสาหกรรมส่งผลต่อราคาโลหะเงินอย่างไร?

โลหะเงินมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในอุตสาหกรรม โดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาคส่วนต่างๆ เช่น อิเล็กทรอนิกส์หรือพลังงานแสงอาทิตย์ เนื่องจากโลหะเงินสามารถนําไฟฟ้าได้สูงที่สุดชนิดหนึ่งเมื่อเทียบกับโลหะทั้งหมด มากกว่าทองแดงและทองคํา ความต้องการโลหะที่เพิ่มขึ้นสามารถทำให้ราคาโลหะเงินเพิ่มขึ้นได้ การเปลี่ยนแปลงในระบบเศรษฐกิจของสหรัฐฯ จีน และอินเดียยังสามารถส่งผลต่อการแกว่งตัวของราคาโลหะเงิน ในสหรัฐฯ และโดยเฉพาะอย่างยิ่งจีน ภาคอุตสาหกรรมขนาดใหญ่ของพวกเขาใช้โลหะเงินในกระบวนการต่างๆ ในอินเดีย ความต้องการโลหะมีค่าของผู้บริโภคเพื่อเอาไปสร้างเครื่องประดับก็มีบทบาทสําคัญในการกําหนดราคาโลหะเงินเช่นกัน

ราคาโลหะเงินตอบสนองต่อการเคลื่อนไหวของทองคําอย่างไร?

ราคาโลหะเงินมีแนวโน้มที่จะเคลื่อนไหวตามราคาทองคํา เมื่อราคาทองคําสูงขึ้น โลหะเงินมักจะเคลื่อนไหวามความเหมาะสม อย่างไรก็ตาม สถานะของสินทรัพย์ทั้งสองไม่ได้อยู่ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยที่มีความคล้ายคลึงกัน อัตราส่วนเปรียบเทียบทองคําและโลหะเงินจะให้ข้อมูลของจํานวนออนซ์ของโลหะเงินที่จําเป็นเพื่อให้เท่ากับมูลค่าของทองคําหนึ่งออนซ์ อัตราส่วนเปรียบทียบนี้อาจช่วยในการกําหนดการประเมินมูลค่าสัมพัทธ์ระหว่างโลหะทั้งสอง นักลงทุนบางคนอาจพิจารณาว่าหากอัตราส่วนนี้สูง จะหมายความว่าโลหะเงินมีมูลค่าต่ำเกินไป หรือทองคํามีมูลค่าสูงเกินไป ในทางตรงกันข้าม อัตราส่วนที่ต่ำอาจบ่งบอกว่าทองคํามีมูลค่าต่ำกินไปเมื่อเทียบกับโลหะเงิน