Ethereum zündet Kursturbo: Schwache US-Inflation befeuert Krypto-Rally

Ethereum (ETH) ist am Dienstag um mehr als sieben Prozent auf über 1.850 US-Dollar gestiegen, nachdem die US-Verbraucherpreisdaten (CPI) für Juni schwächer als erwartet ausgefallen waren.

Die Inflationsrate sank auf 3,5 Prozent und lag damit unter den erwarteten 3,8 Prozent. Gegenüber dem Vormonat gingen die Verbraucherpreise um 0,4 Prozent zurück – der stärkste monatliche Rückgang seit Mai 2020. Auch die Kerninflation fiel mit 2,6 Prozent niedriger aus als die prognostizierten 2,8 Prozent.

Nach den Daten sank die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung durch die US-Notenbank Fed auf ihrer nächsten Sitzung am 29. Juli auf 8 Prozent. Das löste eine rasche Erholung bei risikoreichen Anlagen aus. Der breite Kryptomarkt legte um 2,4 Prozent zu, begleitet von einer Aufwärtsbewegung an den Aktienmärkten.

Besonders stark traf der Kurssprung Händler, die im Terminmarkt auf fallende Ethereum-Kurse gesetzt hatten. In den vergangenen 24 Stunden wurden Short-Positionen im Wert von rund 113 Millionen US-Dollar liquidiert.

Die jüngsten Gewinne bauen auf einer moderaten Erholung der größten Altcoin der vergangenen Woche auf, nachdem sich die Stimmung für risikoreiche Anlagen leicht verbessert hatte.

Trotz des Kursanstiegs haben sich die Bestände von Privatanlegern und großen Investoren kaum verändert. Wallets mit Beständen zwischen 100 und 1.000 ETH sowie zwischen 1.000 und 10.000 ETH reduzierten ihre gemeinsamen Bestände in der vergangenen Woche um 30.000 ETH.

Auch große Wallets mit Beständen zwischen 10.000 und 100.000 ETH bauten ihre Positionen um 20.000 ETH ab. Der Rückgang in diesen Gruppen deutet darauf hin, dass sowohl Großanleger als auch Privatinvestoren weiterhin vorsichtig agieren.

Zudem hat die Nachfrage aus den USA nach einem leichten Anstieg in der vergangenen Woche erneut nachgelassen. Darauf weist der Coinbase Premium Index hin, der am Montag auf minus 0,121 gefallen ist.

Coinbase Premium Index. Quelle: CryptoQuant

Auf dem Derivatemarkt stieg das Open Interest, das den Gesamtwert aller offenen Kontrakte beschreibt, am Dienstag jedoch um rund 680.000 ETH auf 14,41 Millionen ETH. Das ist der höchste Stand seit mehr als einem Monat. Dies spricht dafür, dass der Kursanstieg durch die Rückkehr gehebelten Kapitals bullisch eingestellter Marktteilnehmer gestützt wird. Auch die Finanzierungsraten blieben positiv – ein Muster, das sich seit Beginn der Erholung von Ethereum zu Monatsbeginn fortsetzt.

ETH Open Interest. Quelle: Coinglass

Ethereum-Ausblick: Widerstand bei 1.909 Dollar rückt nach Erholung in den Fokus

Im Tageschart zeigt Ethereum weiterhin ein konstruktives kurzfristiges Bild. Der Kurs notiert oberhalb der exponentiell gleitenden Durchschnitte der vergangenen 20 und 50 Tage bei 1.755 beziehungsweise 1.802 US-Dollar, wird jedoch weiterhin durch den 100-Tage-Durchschnitt bei 1.948 US-Dollar gebremst.

Der Relative-Stärke-Index (RSI) liegt bei 64, während der Stochastik-Indikator mit einem Wert von rund 96 auf ein sehr hohes Niveau gestiegen ist. Das spricht zwar für eine anhaltend starke Aufwärtsdynamik, die überkaufte Marktlage könnte den weiteren Kursanstieg im Bereich der nächsten Widerstände jedoch bremsen.

Auf der Oberseite liegt der erste Widerstand bei 1.909 US-Dollar. Darüber rücken die Marken von 2.018 und 2.107 US-Dollar in den Blick, bevor im Bereich von 2.211 bis 2.388 US-Dollar eine stärkere Widerstandszone folgt.

Tageschart ETH/USDT

Auf der Unterseite bietet zunächst der Bereich um 1.806 US-Dollar sowie der 50-Tage-Durchschnitt bei 1.802 US-Dollar Unterstützung. Weitere wichtige Haltezonen liegen am 20-Tage-Durchschnitt bei 1.755 US-Dollar sowie an der horizontalen Unterstützung bei 1.741 US-Dollar, von der der Kurs zuletzt erneut nach oben abgeprallt ist. Bei stärkeren Rücksetzern rücken die Marken von 1.524 und 1.404 US-Dollar in den Fokus.