歐洲經濟活動前景面臨問題，美元上漲
- 美元在周一歐洲時段出現大量買盤。
- 歐洲 9 月份采購經理人指數（PMI）驟降，交易商正等待周一的美國采購經理人指數。
- 美元指數走高，在周一早盤收復 101.00。
標準普爾全球和漢堡商業銀行（HCOB）采購經理人指數（PMI）初值數據顯示，法國、德國和整個歐元區的情況非常不樂觀，美元（USD）周一走強，交投於 101.00 以上。經濟活動的低迷意味著未來的問題，並將負面焦點轉向歐洲。避險資金湧入美元，而遠離各方面都在失血的歐元。
在經濟數據方面，交易商可以比較歐洲和美國的采購經理人指數。美國的標普全球采購經理人指數（PMI）將在美國交易時段前公布，其中服務業是最重要的部分。歐洲幾乎所有的 PMI 指標都在收縮，看起來歐洲正在步入衰退，而美國的經濟活動仍在恢復。
每日市場動態摘要：回歸常規信息
- 本周一的重頭戲將是美國 9 月標普全球采購經理人指數初值的公布：
- 服務業數據預計將從前值55.7降至55.2。
- 製造業數據預計將出現小幅回升，但仍為 48.5，處於萎縮狀態。這比 8 月份的 47.9 稍好一些。
- 8 月份的綜合指數為 54.6，尚無預測。
- 美國聯邦儲備委員會發言人將就當前貨幣政策立場發表評論：
- 格林威治時間 12:00，亞特蘭大聯邦儲備銀行行長拉斐爾-博斯蒂克（Raphael Bostic）在倫敦大學歐洲經濟與金融中心召開的傑出演講人研討會上就美國經濟前景發表虛擬演講。
- 格林威治時間 14:15 附近，芝加哥聯邦儲備銀行行長 Austan Goolsbee 在芝加哥舉行的全美州財長協會年會上發表有關貨幣政策和美國經濟的演講。
- 格林威治時間 17:00 左右，明尼阿波利斯聯邦儲備銀行行長 Neel Kashkari 在明尼蘇達州科學博物館參加由大堪薩斯城商會主辦的問答活動。
- 由於德國、法國和歐元區的 PMI 數據難看，歐洲股市暴跌。與此同時，美國期貨也受到拖累，在美國交易時段前下跌。
- CME Fedwatch 工具顯示，在 11 月 7 日美聯儲下次會議上降息 25 個基點的可能性為 50.6%，而 49.4% 的人認為會再次降息 50 個基點。
- 美國 10 年期基準利率報 3.74%，接近上周高點 3.76%。
美元指數技術分析：註意擠壓！
上周，當美聯儲扣動降息 50 個基點的扳機時，美元指數（DXY）似乎無力走高。本周美元可能會卷土重來，周一公布的采購經理人指數（PMI）可能會為交易者描繪出另一番景象。歐洲的表現可能比美國黯淡得多，這意味著美元應該比上周的交易水平有所提升（升值）。
9 月區間的上限仍為 101.90。再往上，該指數可能升至 103.18，55 日簡單移動均線（SMA）位於 102.59。下一階段上漲前景非常模糊，100 日均線位於 103.71，200 日均線位於 103.78，就在 104.00 整數關口之前。
下行方面，100.62（2023 年 12 月 28 日以來的低點）是第一個支撐位，這可能預示著未來將出現更多疲軟。如果發生這種情況，2023 年 7 月 14 日的低點 99.58 將成為下一個需要關註的水平。如果該水平失守，2023 年的早期水平約 97.73將面臨考驗。
美元指數：日線圖
美元常見問題解答
什麼是美元？
美元 (USD) 是美國的官方貨幣，也是許多其他國家的“事實上”貨幣，在這些國家，美元與當地紙幣一起流通。根據 2022 年的數據，它是世界上交易量最大的貨幣，占全球外匯交易額的 88% 以上，即平均每天 6.6 萬億美元的交易量。第二次世界大戰後，美元取代英鎊成為世界儲備貨幣。在美元的大部分歷史中，美元都以黃金為支撐，直到 1971 年布雷頓森林協定廢除金本位。
美聯儲的決定如何影響美元？
影響美元價值的最重要的單一因素是貨幣政策，由美聯儲 (Fed) 製定。美聯儲有兩個任務：實現價格穩定（控製通脹）和促進充分就業。實現這兩個目標的主要工具是調整利率。當物價上漲過快且通脹率高於美聯儲 2% 的目標時，美聯儲將提高利率，這有助於美元升值。當通脹率低於 2% 或失業率過高時，美聯儲可能會降低利率，這會給美元帶來壓力。
什麼是量化寬松，它如何影響美元？
在極端情況下，美聯儲還可以印製更多美元並實施量化寬松 (QE)。量化寬松是美聯儲大幅增加陷入困境的金融體系信貸流量的過程。這是一項非標準政策措施，當信貸枯竭時使用，因為銀行不會相互借貸（出於對交易對手違約的擔憂）。當僅僅降低利率不太可能達到必要的效果時，這是最後的手段。這是美聯儲對抗 2008 年金融危機期間信貸緊縮的首選武器。它涉及美聯儲印製更多美元，並用它們主要從金融機構購買美國政府債券。量化寬松通常會導致美元走弱。
什麼是量化緊縮？它如何影響美元？
量化緊縮 (QT) 是美聯儲停止從金融機構購買債券的逆向過程，並且不會將其持有的到期債券的本金再投資於新購買。這通常對美元有利。
